企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理案例精選(九篇)

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第1篇：企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理案例范文

關(guān)鍵詞：信用風(fēng)險(xiǎn)；風(fēng)險(xiǎn)管理；信用管理體系

中圖分類號(hào)：F832.42　文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A　文章編號(hào)：1006-1894(2008)03-0019-05

加入WTO后，我國對外貿(mào)易持續(xù)保持著強(qiáng)勁的增長勢頭，2006年，我國在全球貿(mào)易中進(jìn)出口總額達(dá)17 610億美元，躍居世界第3位。在我國進(jìn)出口貿(mào)易保持高速增長的同時(shí)，外貿(mào)出口的風(fēng)險(xiǎn)也在加大。主要有匯率風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)以及信用風(fēng)險(xiǎn)等，其中出口信用風(fēng)險(xiǎn)的影響日趨突出。

出口信用風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)在對外貿(mào)易活動(dòng)中，出口企業(yè)在給客戶提供商業(yè)信用后，由于各種不確定因素的影響而導(dǎo)致出口商貨款拖欠或滅失的風(fēng)險(xiǎn)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，目前我國出口企業(yè)的海外應(yīng)收賬款已超過1000億美元，并以每年150億美元的速度增加。以2005年為例，我國企業(yè)海外應(yīng)收欠賬率達(dá)4％，逾期未收匯金額達(dá)200億美元，其中約1億美元應(yīng)收賬款將會(huì)成為呆賬或壞賬。以產(chǎn)生大量逾期應(yīng)收賬款為特征的出口信用風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)重影響了我國出口企業(yè)的正常運(yùn)作和經(jīng)濟(jì)效益，擾亂了正常的貿(mào)易秩序，阻礙著我國企業(yè)出口貿(mào)易的健康發(fā)展。因此，加強(qiáng)當(dāng)前我國企業(yè)出口信用風(fēng)險(xiǎn)管理的研究，對提高企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益、規(guī)范貿(mào)易秩序、增強(qiáng)企業(yè)出口的競爭力具有重要意義。

一、我國企業(yè)出口信用風(fēng)險(xiǎn)的結(jié)構(gòu)特點(diǎn)

根據(jù)專門從事國際商賬追討的美國鄧白氏公司中國代表對我國出口企業(yè)大量逾期應(yīng)收賬款問題的調(diào)查報(bào)告數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，發(fā)現(xiàn)我國出口企業(yè)客戶信用風(fēng)險(xiǎn)具備以下結(jié)構(gòu)特點(diǎn)。

1　起因結(jié)構(gòu)――以惡意欺詐為主　表1數(shù)據(jù)表明我國對外貿(mào)易的貨款拖欠50％以上是由客戶的惡意欺詐引起的，而非人們通常理解的主要是由諸如產(chǎn)品質(zhì)量、交貨延遲等貿(mào)易糾紛引起。

2　來源結(jié)構(gòu)――以海外華人公司為主　從我國國際貿(mào)易拖欠案件所涉及的海外公司性質(zhì)看(詳見表2)，我國出口企業(yè)大約50％的信用風(fēng)險(xiǎn)是由不良海外華人客戶造成的。為什么我國的出口信用風(fēng)險(xiǎn)主要是由海外華人客戶帶來的呢?筆者認(rèn)為這些為數(shù)不多的不良海外華人，包括港、澳、臺(tái)地區(qū)的華人以及少數(shù)原籍中國大陸后來移居海外的華人具有與中國同族同種和語言相通的優(yōu)勢，他們對中國的國內(nèi)經(jīng)濟(jì)環(huán)境比較熟悉，了解到我國處于由計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制向市場經(jīng)濟(jì)體制轉(zhuǎn)變過程中，各方面的管理仍不完善，存在著各種法律、管理漏洞，出口企業(yè)內(nèi)部的信用風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)和信用風(fēng)險(xiǎn)管理能力薄弱，同時(shí)他們又抓住我國部分出口企業(yè)存在著急功近利和或多或少的崇洋心態(tài)，使得不良海外華人進(jìn)口商可以肆意拖欠我國出口企業(yè)貨款，或詐騙屢屢得手。將客戶信用風(fēng)險(xiǎn)的起因結(jié)構(gòu)和來源結(jié)構(gòu)聯(lián)系起來考察，可以判斷，我國大部分的外貿(mào)逾期應(yīng)收賬款是由不良海外華人進(jìn)口商對我國出口企業(yè)進(jìn)行惡意欺詐引起。

3　企業(yè)性質(zhì)結(jié)構(gòu)――以國內(nèi)的全資中資企業(yè)為主體 表3表明，我國外資出口企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)和水平相對要優(yōu)于中資的出口企業(yè)。

4　地區(qū)結(jié)構(gòu)――從沿海經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)和經(jīng)濟(jì)特區(qū)向內(nèi)陸相對經(jīng)濟(jì)落后地區(qū)轉(zhuǎn)移 我國企業(yè)出口信用風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)致的國際拖欠在我國的重點(diǎn)發(fā)案地區(qū)是隨著我國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展階段而轉(zhuǎn)移的。具體表現(xiàn)為：(1)改革開放初期的20世紀(jì)80年代集中在沿海經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)和經(jīng)濟(jì)特區(qū)，(2)市場經(jīng)濟(jì)體制逐步確立階段(1990～1994年)轉(zhuǎn)向內(nèi)陸省份，(3)市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展走向深入階段(20世紀(jì)90年代中期至今)轉(zhuǎn)向省或市所轄的缺乏外貿(mào)經(jīng)驗(yàn)的地區(qū)和企業(yè)。這說明我國對外貿(mào)易的客戶信用風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)致的大部分國際拖欠，具有從沿海經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)向內(nèi)陸相對經(jīng)濟(jì)落后的地區(qū)轉(zhuǎn)移的趨勢。經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)出口企業(yè)的客戶信用風(fēng)險(xiǎn)管理能力要優(yōu)于經(jīng)濟(jì)發(fā)展相對落后地區(qū)，海外不良進(jìn)口商往往選擇在出口企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理能力缺乏的地區(qū)行騙。

二、我國企業(yè)出口信用風(fēng)險(xiǎn)管理存在的問題

(一)微觀層面存在的主要問題

1　企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)不強(qiáng) 我國大部分企業(yè)在出動(dòng)中缺乏風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)，往往忽略了客戶的資信調(diào)查。資信調(diào)查應(yīng)該是任何出口企業(yè)對外交易不應(yīng)缺少的一個(gè)環(huán)節(jié)。實(shí)踐證明，預(yù)先做好資信調(diào)查工作，很多交易風(fēng)險(xiǎn)帶來的損失是完全可以避免的，因?yàn)檫M(jìn)口商的資信狀況直接關(guān)系到出口企業(yè)能否順利履行合同，安全收匯。雖然我國近幾年的進(jìn)出口連年持續(xù)強(qiáng)勁增長，但我國出口企業(yè)的生存環(huán)境并不樂觀，國內(nèi)同業(yè)之間競爭劇烈。許多出口企業(yè)為了爭取客戶，給予外商較為寬松的付款條件，從而忽視了資信調(diào)查工作。

2　企業(yè)內(nèi)部沒有建立出口信用風(fēng)險(xiǎn)管理的專職機(jī)構(gòu) 從我國對外貿(mào)易大量的案例中發(fā)現(xiàn)，一些企業(yè)不能很好地實(shí)施出口信用風(fēng)險(xiǎn)管理措施，是因?yàn)槠髽I(yè)內(nèi)部沒有建立出口信用風(fēng)險(xiǎn)管理的專職機(jī)構(gòu)，缺少全面的信用管理體系。如圖1所示：

信用風(fēng)險(xiǎn)管理這個(gè)職能是銷售部門、客戶服務(wù)部門和財(cái)務(wù)部門相互重疊的區(qū)域，如果在公司的職能設(shè)計(jì)時(shí)沒有明確這個(gè)管理責(zé)任由誰來充當(dāng)，那么實(shí)踐中哪個(gè)部門都不愿承擔(dān)這個(gè)管理責(zé)任。如果企業(yè)中沒有專職的信用風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)構(gòu)，那么企業(yè)內(nèi)部就不可能有完善的信用管理體系。據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國從事進(jìn)出口業(yè)務(wù)的企業(yè)中只有11％建立了信用管理體系，而這11％當(dāng)中又有93％是具有外資背景的跨國企業(yè)。由此可以看出，缺乏建立信用管理體系是引發(fā)我國企業(yè)出口信用風(fēng)險(xiǎn)的重要原因。

(二)宏觀層面存在的主要問題

1　社會(huì)征信管理體系落后　國家信用管理體系能為我國企業(yè)信用管理創(chuàng)造良好的外部市場環(huán)境，外部環(huán)境條件的好壞直接影響到企業(yè)出口信用風(fēng)險(xiǎn)管理體系實(shí)施的效果。目前我國仍是“非征信國家”，因此信用信息的市場化程度不夠，信用信息特別是涉外經(jīng)濟(jì)活動(dòng)信息的搜集、整理和利用非常不規(guī)范，因此出口企業(yè)很難獲取客戶資信信息和信用管理服務(wù)；此外，出口企業(yè)之間交流信息不暢通，信用欺詐的國內(nèi)信息不夠，導(dǎo)致不法外商同時(shí)在國內(nèi)十多個(gè)口岸行騙的荒唐事件時(shí)有發(fā)生。

2　信用中介服務(wù)機(jī)構(gòu)數(shù)量少，規(guī)模小、業(yè)務(wù)水平低　目前，我國規(guī)模較大的信用服務(wù)中介機(jī)構(gòu)有二十幾家，其中有一定業(yè)務(wù)規(guī)模和影響的評級機(jī)構(gòu)只有七八家，但現(xiàn)存的資信評估機(jī)構(gòu)缺乏權(quán)威性，信用數(shù)據(jù)庫容量過小，難以滿足行業(yè)發(fā)展的需要，各機(jī)構(gòu)之間的分歧大于合作，各有自身的既得利益，因此行業(yè)整體水平不高，尚未起到防范、監(jiān)督、控制信用風(fēng)險(xiǎn)的作用。信用中介服務(wù)機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)水平的低下使出口企業(yè)無法獲取真實(shí)、全面、準(zhǔn)確的國外企業(yè)信息，對國外企業(yè)的資信難以做出正確的判斷。

3　出口信用保險(xiǎn)對企業(yè)出口信用風(fēng)險(xiǎn)管理的支持不足　出口信用保險(xiǎn)已經(jīng)在歐美國家實(shí)行幾十年，受到普遍重視，我國的出口信用保險(xiǎn)始于20世紀(jì)80年代末，現(xiàn)在有中國人民保險(xiǎn)公司和中國進(jìn)出口銀行和中國出口信用保險(xiǎn)公司等多家機(jī)構(gòu)可以辦理。目前我國出口信用保險(xiǎn)承保的出口

額僅占當(dāng)年出口額的1％左右，遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于發(fā)達(dá)國家和一些發(fā)展中國家的水平，投保企業(yè)不足出口企業(yè)的8％。造成這種局面的主要原因有：(1)我國出口信用保險(xiǎn)提供的產(chǎn)品和服務(wù)比較單一，如在采用以非信用證方式為支付方式的出口中，短期出口信用保險(xiǎn)要投統(tǒng)保保險(xiǎn)，統(tǒng)保方式對出口商來說，成本較高l(2)投保申請周期過長、保費(fèi)過高；(3)缺乏法律保障。世界各國開辦出口信用保險(xiǎn)基本是按照立法、建機(jī)構(gòu)、辦業(yè)務(wù)的順序來進(jìn)行的。但是到目前為止，我國大陸還沒有專門的出口信用保險(xiǎn)方面的法律規(guī)范，在《對外貿(mào)易法》或《保險(xiǎn)法》等相關(guān)法律中也沒有明確。

三、加強(qiáng)我國企業(yè)出口信用風(fēng)險(xiǎn)管理的建議

構(gòu)建完善的出口信用風(fēng)險(xiǎn)管理體系，包括兩部分內(nèi)容：一是構(gòu)建企業(yè)內(nèi)部出口信用風(fēng)險(xiǎn)管理體系，二是完善企業(yè)外部的信用管理體系，這兩方面的建設(shè)對我國出口企業(yè)在競爭激烈的國際市場上取得更多份額和效益有著非常重要的意義。

(一)構(gòu)建企業(yè)內(nèi)部出口信用風(fēng)險(xiǎn)管理體系

出口信用風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生已經(jīng)不再局限于某一個(gè)交易環(huán)節(jié)，而是貫穿了整個(gè)出口貿(mào)易流程，構(gòu)建企業(yè)內(nèi)部出口信用風(fēng)險(xiǎn)管理體系也應(yīng)該貫穿于所有可能產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)的交易環(huán)節(jié)，實(shí)現(xiàn)對各個(gè)風(fēng)險(xiǎn)環(huán)節(jié)的全程控制。所謂企業(yè)信用全程管理就是在事前、事中、事后三階段都對企業(yè)出口信用活動(dòng)進(jìn)行監(jiān)督管理。其中，事前管理側(cè)重于對客戶信息的管理，事中管理主要是為了確定企業(yè)授信的對象以及具體的授信額度，事后管理則主要是對由企業(yè)的授信行為形成的應(yīng)收賬款的管理，這三階段的信用管理構(gòu)成了出口企業(yè)信用全程管理。

1　建立嚴(yán)格的信用管理制度 其主要目的是要加強(qiáng)客戶資信調(diào)查，制定合理的信用額度。加強(qiáng)客戶資信調(diào)查需從兩方面著手：一是針對客戶所在國家(地區(qū))的宏觀環(huán)境。主要指對東道國風(fēng)險(xiǎn)因素進(jìn)行調(diào)查評估，解決由國際因素產(chǎn)生的信用風(fēng)險(xiǎn)，這項(xiàng)工作比較困難，企業(yè)應(yīng)采取以防范為主的措施。在具體外貿(mào)業(yè)務(wù)操作中，業(yè)務(wù)量較小的企業(yè)可參考一些專業(yè)機(jī)構(gòu)對客戶所在國的評價(jià)指標(biāo)，如歐洲貨幣指數(shù)、富蘭德指數(shù)、機(jī)構(gòu)投資家風(fēng)險(xiǎn)等級指標(biāo)等。業(yè)務(wù)量大的企業(yè)除采用上述方法外，也可委托國內(nèi)或國際的專業(yè)機(jī)構(gòu)來幫助調(diào)查、評估某國的國家風(fēng)險(xiǎn)，通過考評，做到心中有數(shù)、有的放矢，適時(shí)地給予風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，防止風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。二是針對客戶自身，主要是指嚴(yán)格調(diào)查客戶資信狀況，加強(qiáng)客戶信息管理。企業(yè)可以自己掌握和了解客戶信息，也可通過國內(nèi)的公共貿(mào)易或商務(wù)機(jī)構(gòu)、我國駐外使館商務(wù)處、銀行和保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)、專業(yè)資信調(diào)查機(jī)構(gòu)等多種渠道收集有關(guān)信息，及時(shí)掌握和了解客戶經(jīng)營情況、資信償付能力，做出分析判斷，以此來制定或衡量對客戶所采取的經(jīng)營策略。同時(shí)，對所有往來客戶逐一建立檔案。根據(jù)客戶付款情況評定信用等級，制定相應(yīng)的信用政策，給予客戶不同的信用額度。對客戶的檔案管理應(yīng)采取動(dòng)態(tài)更新管理制，及時(shí)補(bǔ)充新資料，避免由于客戶信息陳舊、過時(shí)所帶來的信用風(fēng)險(xiǎn)和欺詐。企業(yè)根據(jù)客戶資信情況，結(jié)合企業(yè)實(shí)際，針對不同客戶賒銷金額的大小和期限，確定一個(gè)合理的信用額度。在信用額度范圍內(nèi)進(jìn)行控制，超出信用額度不予賒銷。

2　設(shè)立企業(yè)內(nèi)部信用管理專職機(jī)構(gòu) 我國出口企業(yè)應(yīng)借鑒西方現(xiàn)代企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理的成功經(jīng)驗(yàn)，進(jìn)行制度創(chuàng)新，設(shè)立內(nèi)部信用管理專職機(jī)構(gòu)，對信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行全面、全程的管理。信用管理專職機(jī)構(gòu)是企業(yè)經(jīng)營管理的決策機(jī)構(gòu)，在企業(yè)中專門負(fù)責(zé)企業(yè)信用管理，其設(shè)立的最終目的就是能夠幫助企業(yè)防范和降低信用風(fēng)險(xiǎn)、擴(kuò)大銷售、降低企業(yè)的產(chǎn)品銷售成本，保證企業(yè)正常運(yùn)行，提高企業(yè)的競爭地位，最終實(shí)現(xiàn)企業(yè)的利潤最大化。信用管理專職機(jī)構(gòu)主要負(fù)責(zé)制定企業(yè)信用管理制度和信用評估通用模式，包括對客戶資信的調(diào)查、分析和評估。建立和管理客戶信用檔案，并對客戶進(jìn)行跟蹤管理。審查業(yè)務(wù)部門與客戶簽訂的合約，監(jiān)督業(yè)務(wù)部門的操作流程。對應(yīng)收賬款進(jìn)行跟蹤監(jiān)控和追收等。在設(shè)立信用管理時(shí)，都要明確信用管理部門的職責(zé)，確保配備的人員能有效地開展工作。

(二)完善企業(yè)外部的信用管理體系

1　加強(qiáng)征信管理 征信數(shù)據(jù)的采集及評估(企業(yè)資信調(diào)查及評估，消費(fèi)者信用調(diào)查和評估，資產(chǎn)信用調(diào)查和評估)是信用制度建立的核心。征信系統(tǒng)的作用在于，降低企業(yè)交易成本，建立信用約束機(jī)制，改善交易雙方信息不對稱狀況。我國征信系統(tǒng)的建立應(yīng)借鑒國際經(jīng)驗(yàn)并根據(jù)我國的國情，以政府和中央銀行為主導(dǎo)，實(shí)行會(huì)員制，按照股份有限公司的模式運(yùn)作，以社會(huì)服務(wù)為核心，而不是以營利為目的。

第2篇：企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理案例范文

關(guān)鍵詞:外貿(mào)客戶；信用風(fēng)險(xiǎn)；風(fēng)險(xiǎn)管理；外貿(mào)企業(yè)；客戶信用風(fēng)險(xiǎn)

Abstract:Inrecentyearsfurtherspedupthedevelopmentalongwithourcountrytradeexport,theforeigntradecustomercreditrisksquestionhighlightsdaybyday.OurcountryForeigntradeenterprisecustomercreditrisksmanagethedebtwhichcreatesdefectivetofallbehindandsoonquestionstobecomethebottleneckwhichtheForeigntradeenterprisedevelops.ThisarticlefirstcarriesonthestructureanalysistoourcountryForeigntradeenterprisecustomercreditrisks''''characteristic,thenanalyzesitsorigin,thenguardsagainstthecustomercreditrisksfromthenewangleofviewforourcountryForeigntradeenterprisetoputforwardthecountermeasureproposal.

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前言

加入WTO和世界經(jīng)濟(jì)一體化,給我國外經(jīng)貿(mào)事業(yè)的發(fā)展帶來了前所未有的機(jī)遇。與之相伴隨的卻是,中國出口企業(yè)日益陷入海外應(yīng)收賬款“黑洞”。相關(guān)統(tǒng)計(jì)資料顯示,中國出口企業(yè)的海外應(yīng)收賬款累計(jì)至少超過1000億美元,相當(dāng)于中國2004年總出口額的五分之一,而且這種海外呆壞賬正在以每年150億美元的速度增加。外貿(mào)企業(yè)的很多利潤被壞賬所吞噬,許多外貿(mào)企業(yè)不堪重負(fù),甚至破產(chǎn)倒閉,有的即使能夠維持經(jīng)營,在經(jīng)營中也常常進(jìn)退維谷,阻礙了企業(yè)的正常發(fā)展。另一種極端情況就是部分外貿(mào)企業(yè)由于懼怕壞賬風(fēng)險(xiǎn)采取非常謹(jǐn)慎的信用政策,甚至宣稱對非信用證業(yè)務(wù)一律不做,結(jié)果限制了業(yè)務(wù)的發(fā)展。

在與各國經(jīng)貿(mào)往來中我國外貿(mào)企業(yè)并未充分重視客戶信用風(fēng)險(xiǎn)的管理,在對外貿(mào)易客戶信用風(fēng)險(xiǎn)管理上的欠缺造成的債務(wù)拖欠和應(yīng)收賬款問題已成為外貿(mào)企業(yè)發(fā)展的瓶頸。

外貿(mào)企業(yè)客戶信用風(fēng)險(xiǎn)特征

下面筆者結(jié)合美國鄧白氏公司中國代表對我國外貿(mào)企業(yè)大量逾期應(yīng)收賬款問題的調(diào)查報(bào)告數(shù)據(jù),對我國外貿(mào)企業(yè)客戶信用風(fēng)險(xiǎn)的特征進(jìn)行結(jié)構(gòu)分析,從更深層次上理解我國外貿(mào)企業(yè)客戶信用風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)狀。

從來源結(jié)構(gòu)看,我國對外貿(mào)易客戶信用風(fēng)險(xiǎn)的來源以海外華人公司為主。從我國國際貿(mào)易拖欠案件所涉及的海外公司性質(zhì)看,我國的外貿(mào)信用風(fēng)險(xiǎn)主要是由海外華人客戶帶來的。筆者認(rèn)為這些為數(shù)不多的海外華人,包括港、澳、臺(tái)地區(qū)的華人以及少數(shù)原籍中國大陸后來移居海外的華人具有與中國同族同種和語言相通的優(yōu)勢,他們對中國的國內(nèi)經(jīng)濟(jì)環(huán)境比較熟悉,了解到我國處于由計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制向市場經(jīng)濟(jì)體制轉(zhuǎn)變過程中,各方面的管理仍不完善,存在著各種法律、管理漏洞,外貿(mào)企業(yè)內(nèi)部的信用風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)和信用風(fēng)險(xiǎn)管理能力薄弱。同時(shí)他們又抓住我國部分外貿(mào)企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)存在著的一定急功近利和或多或少的崇洋的心態(tài),使得部分海外華人進(jìn)口商可以肆意拖欠我國外貿(mào)企業(yè)貨款,或詐騙屢屢得手,詐騙成功率要高于一般外國進(jìn)口商。

從起因結(jié)構(gòu)看,我國對外貿(mào)易客戶信用風(fēng)險(xiǎn)的直接起因以惡意欺詐為主。具體結(jié)構(gòu)為:有意欺詐的拖欠款占60%;產(chǎn)品質(zhì)量、數(shù)量或交貨期有爭議的占25%;屬于我方外貿(mào)企業(yè)交易嚴(yán)重失當(dāng)及管理失誤的占15%;交易人員私下默契臺(tái)底交易占2.5%;其他性質(zhì)占2.5%。我國對外貿(mào)易的過半貨款拖欠是由客戶的惡意欺詐引起,而非人們通常理解的主要是由諸如產(chǎn)品質(zhì)量或貨期等貿(mào)易糾紛引起。

從外貿(mào)企業(yè)性質(zhì)結(jié)構(gòu)看,我國對外貿(mào)易客戶信用風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)致的國際拖欠所涉及的企業(yè)以國內(nèi)的全資中資企業(yè)為主體。具體結(jié)構(gòu)為:80%來自國內(nèi)的企業(yè),其中的50%為國有外貿(mào)企業(yè),30%為私營外貿(mào)企業(yè);另外20%來自三資企業(yè)。從企業(yè)結(jié)構(gòu)中,我們可以明顯了解到我國外資外貿(mào)企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)和水平相對要優(yōu)于中資的外貿(mào)企業(yè)。

從客戶新舊特征看,過半數(shù)的國際貨款拖欠由老客戶造成。根據(jù)鄧白氏國際(上海)信息咨詢公司1997年度受理的我國398件國際應(yīng)收賬款追討案件的統(tǒng)計(jì)顯示,其中的200個(gè)案件是由老客戶產(chǎn)生的,而非人們通常理解的國際貨款拖欠主要由資信不良的新客戶造成。

外貿(mào)企業(yè)客戶信用風(fēng)險(xiǎn)的成因分析

透過以上表面數(shù)據(jù),我們可以看出造成我國外貿(mào)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)損失的原因除了企業(yè)主體信用管理觀念的嚴(yán)重缺乏外,來自企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度的影響也是至關(guān)重要的。具體來說,我國外貿(mào)企業(yè)客戶信用風(fēng)險(xiǎn)成因主要體現(xiàn)在以下幾個(gè)方面:

相關(guān)部門缺乏信用風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)

由于從政府到企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)都比較淡漠,對信用管理工作重視不夠,導(dǎo)致政府對企業(yè)缺乏政策引導(dǎo)和有效支持;有的企業(yè)雖然感到信用風(fēng)險(xiǎn)管理需要,但苦于所知不多無從下手,且成本較高,在本來利潤率不高的情況下不愿為此支付費(fèi)用,進(jìn)而產(chǎn)生畏難情緒,甚至干脆漠視不管。目前中國出口企業(yè)的壞賬率超過5%,而發(fā)達(dá)國家企業(yè)卻只有0.25%至0.5%的水平,國際平均水平也只在1%左右。中國企業(yè)出口中遇到的很多困難,一開始并不是對方存心拖欠,而是中國企業(yè)自己出現(xiàn)制度和管理失誤。

企業(yè)內(nèi)部職責(zé)不明確

在我國外貿(mào)企業(yè)現(xiàn)有的管理職能中,應(yīng)收賬款的管理職能基本上是由銷售部和財(cái)務(wù)部這兩個(gè)部門承擔(dān)的。然而在實(shí)踐中這兩個(gè)部門卻常常職責(zé)分工不清,不能形成協(xié)調(diào)與制約機(jī)制,容易造成外貿(mào)企業(yè)在客戶開發(fā)、信用評估、合約簽訂、資金安排、組織貨源、品質(zhì)監(jiān)督、租船訂艙、制單結(jié)匯等諸多貿(mào)易環(huán)節(jié)出現(xiàn)決策失誤并導(dǎo)致信用損失。外貿(mào)企業(yè)內(nèi)部職責(zé)不明確已成為企業(yè)賬款拖欠趨勢得不到有效抑制的根本原因。

外貿(mào)企業(yè)產(chǎn)權(quán)不明晰

產(chǎn)權(quán)不明晰使得很多國有外貿(mào)企業(yè)管理者為了應(yīng)付上級主管部門業(yè)績考核,不顧企業(yè)長遠(yuǎn)利益,盲目賒銷;有的企業(yè)迫于市場競爭壓力,單純追求銷售額增長,盲目打價(jià)格戰(zhàn)。這些行為導(dǎo)致了企業(yè)應(yīng)收賬款上升,銷售費(fèi)用上升、負(fù)債增加,呆賬壞賬增加,效益下降,偏離了最終利潤這一企業(yè)最主要的目標(biāo)。強(qiáng)化企業(yè)信用管理,就是要在銷售收入增長和風(fēng)險(xiǎn)控制這兩個(gè)目標(biāo)之間尋求協(xié)調(diào)一致,保證最終利潤這一根本目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。

信用管理方法落后

目前我國外貿(mào)企業(yè)業(yè)務(wù)人員信用風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)薄弱,信用風(fēng)險(xiǎn)防范手段單一,沒能掌握或運(yùn)用現(xiàn)代先進(jìn)的信用管理技術(shù)和方法。對客戶的信用風(fēng)險(xiǎn)缺少評估和預(yù)測,交易中往往是憑主觀判斷作決策,缺少科學(xué)的決策依據(jù)。在銷售業(yè)務(wù)管理上,由于缺少信用額度控制,在一定程度上給企業(yè)銷售人員違規(guī)經(jīng)營、違章操作,甚至與客戶勾結(jié)留下可乘之機(jī)。在賬款回收工作上更是缺少專業(yè)化的方法。

加強(qiáng)外貿(mào)客戶信用風(fēng)險(xiǎn)管理的對策建議

通過以上分析,我們清晰地看出現(xiàn)今我國外貿(mào)企業(yè)已不是單純的信用管理技術(shù)、手段的缺失,還包括有企業(yè)組織結(jié)構(gòu)不協(xié)調(diào),和相應(yīng)企業(yè)文化落后等諸多因素制約外貿(mào)企業(yè)客戶信用風(fēng)險(xiǎn)管理的建立和實(shí)施。

我國外貿(mào)企業(yè)可依據(jù)自身?xiàng)l件選擇實(shí)施以下的對策:大型外貿(mào)企業(yè)可成立客戶信用風(fēng)險(xiǎn)管理專職機(jī)構(gòu)來建立健全并貫徹實(shí)施科學(xué)的客戶信用風(fēng)險(xiǎn)管理制度;中小型外貿(mào)企業(yè)可考慮實(shí)施信用管理委托制。中小型外貿(mào)企業(yè),尤其是我國外貿(mào)經(jīng)營權(quán)下放以后初次涉足外貿(mào)領(lǐng)域的為數(shù)眾多的私營企業(yè),可考慮直接將客戶信用風(fēng)險(xiǎn)管理工作“外包”給信用管理咨詢公司。與企業(yè)自己設(shè)立專門的管理部門相比,實(shí)行信用管理委托制可以節(jié)省大量的人力、物力和財(cái)力,降低企業(yè)的管理成本,具有快速性、專門性和靈活性等優(yōu)點(diǎn);借鑒國際通行的信用風(fēng)險(xiǎn)管理手段降低外貿(mào)信用風(fēng)險(xiǎn)。我國外貿(mào)企業(yè)在建立起信用風(fēng)險(xiǎn)管理制度的基礎(chǔ)上,在對外貿(mào)易的實(shí)踐中應(yīng)該學(xué)會(huì)借鑒國際通行的信用風(fēng)險(xiǎn)管理的先進(jìn)做法和手段,諸如國際保理、福費(fèi)廷和出口信用保險(xiǎn)等。這些在西方國家中相當(dāng)成熟并行之有效的信用風(fēng)險(xiǎn)管理做法雖然在我國正逐漸得到應(yīng)用,但還遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒有普及,因此我國商務(wù)部應(yīng)大力推廣。

參考文獻(xiàn):

第3篇：企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理案例范文

商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)一旦產(chǎn)生，也就意味著應(yīng)收賬款不能按時(shí)按量收回，直接對企業(yè)現(xiàn)金流的正常運(yùn)轉(zhuǎn)產(chǎn)生影響。如果應(yīng)收賬款拖欠時(shí)間過長，成為壞賬的可能性就會(huì)變大，如果企業(yè)同時(shí)進(jìn)行多個(gè)工程項(xiàng)目，墊資情況嚴(yán)重，若融資渠道不順暢，將會(huì)引發(fā)企業(yè)資金鏈的斷裂，對企業(yè)造成致命的打擊。因此如何對國際承包工程的商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效管控，保證項(xiàng)目應(yīng)收賬款安全、及時(shí)、足額的收回，已成為國際工程承包企業(yè)亟待解決的問題。

一、國際工程承包企業(yè)商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)成因

雖然對于施工企業(yè)來說，商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)主要是由于業(yè)主沒有按照合同約定支付工程款，但是究其深層次的原因，企業(yè)自身管理層的不重視、管控職能的缺失也會(huì)誘發(fā)商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)。

（一）外部因素 商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)的外部因素主要指業(yè)主拖欠賬款的風(fēng)險(xiǎn)。由于受到金融危機(jī)的影響，境外建筑市場競爭日趨白熱化，加之項(xiàng)目的發(fā)包方建設(shè)資金緊張，業(yè)主有意或者無意拖欠對外承包工程企業(yè)工程款的現(xiàn)象屢見不鮮。許多國際工程承包企業(yè)款項(xiàng)不能及時(shí)回收，應(yīng)收賬款金額逐年攀升，建設(shè)工程的項(xiàng)目墊資金額巨大。雖然應(yīng)收賬款在財(cái)務(wù)報(bào)表中的列報(bào)形式為資產(chǎn)，是企業(yè)的債權(quán)，表面上無法看出風(fēng)險(xiǎn)所在，但在應(yīng)收賬款確認(rèn)的當(dāng)時(shí)，潛在虧損的風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)產(chǎn)生。

一是不能收回產(chǎn)生壞賬，直接影響企業(yè)利潤；二是即使一兩年后能夠收回，但應(yīng)收賬款逾期收回所帶來的資金成本以及收賬費(fèi)用也由企業(yè)負(fù)擔(dān)，降低了項(xiàng)目的收益；另外，國際承包工程大多采用外幣結(jié)算方式，賬款回收時(shí)間過長，匯率變動(dòng)帶來的匯兌損益也會(huì)影響企業(yè)利潤。這些外部因素具體表現(xiàn)在：工程承包合同中賬款回收條款不明確；業(yè)主經(jīng)營不善，無力按期支付工程款；業(yè)主故意占用承包方資金；蓄意欺詐等。

（二）內(nèi)部因素 商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)部因素主要是指企業(yè)內(nèi)部管理層面的不重視、相關(guān)職能部門的缺失以及沒有應(yīng)收賬款管控措施。有關(guān)研究表明如果企業(yè)能夠進(jìn)行有效地信用管控工作，有八成的壞賬是可以避免或者成功追回的。對于對外工程施工企業(yè)更是如此，企業(yè)整體的關(guān)注點(diǎn)都在工程的招投標(biāo)和建設(shè)中，對于應(yīng)收賬款的管理僅限于催收，這顯然已經(jīng)不能滿足當(dāng)前全面風(fēng)險(xiǎn)管理環(huán)境下企業(yè)對于商業(yè)信用管理的需要。這些內(nèi)部因素具體表現(xiàn)在：管理層對信用風(fēng)險(xiǎn)關(guān)注度不夠、整個(gè)企業(yè)都沒有樹立起信用風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)；對業(yè)主信息掌握不全，對客戶信用判斷不準(zhǔn)；沒有專業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)管控人才和技術(shù)力量；結(jié)算方式不當(dāng)，信用政策不完善，對拖欠的工程款缺少有效的追討手段等。

二、國際工程承包企業(yè)商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管控機(jī)制構(gòu)建

資金的順暢流轉(zhuǎn)是企業(yè)正常運(yùn)行的保障，而應(yīng)收賬款的及時(shí)、足額的收回則是保證企業(yè)現(xiàn)金流入的一大決定性因素。要做到這一點(diǎn)并不是一個(gè)部門、一種方法就可以完成的，必須要構(gòu)建企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管控體系。對于國際工程承包企業(yè)來說也是一樣，必須要改變工程企業(yè)一貫粗放式的管理模式，建立起適應(yīng)當(dāng)前紛繁多變的國際政治經(jīng)濟(jì)形勢的信用風(fēng)險(xiǎn)管控機(jī)制。

商務(wù)部研究院提出的中國出口企業(yè)“3+1”信用管理模式可以說是我國目前比較先進(jìn)的一種信用管理體系。這種管理模式也適用于國際工程承包企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)管控，本文嘗試在借鑒此種管理模式的基礎(chǔ)上構(gòu)建出國際工程承包企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管控機(jī)制。

在市場化殘酷的國際競爭環(huán)境中，商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)致的國際工程承包企業(yè)在海外失利的案例層出不窮。因此，從企業(yè)的管理層開始就務(wù)必樹立強(qiáng)烈的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)和危機(jī)意識(shí)，能夠深刻認(rèn)識(shí)到商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)的危害性和風(fēng)險(xiǎn)管控的重要性，培育企業(yè)的商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理文化，加強(qiáng)全員參與商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理的力度。優(yōu)良的管控環(huán)境，是管控機(jī)制有效運(yùn)作的基礎(chǔ)，必須從總經(jīng)理到各級分管領(lǐng)導(dǎo)、施工人員、業(yè)務(wù)人員、財(cái)務(wù)人員，都要在自己的工作崗位上把握各個(gè)環(huán)節(jié)，從簽約、洽談、組織施工到確認(rèn)工作量單、賬單確認(rèn)、結(jié)匯收匯等，每個(gè)環(huán)節(jié)都要嚴(yán)格按規(guī)定操作，將信用管理工作貫穿于工程建設(shè)的各個(gè)環(huán)節(jié)，落實(shí)到每個(gè)工作人員。

（一）管控部門——獨(dú)立的信用管控機(jī)構(gòu) 在我國，國際工程承包企業(yè)大都利用業(yè)務(wù)部門或者項(xiàng)目施工負(fù)責(zé)人對應(yīng)收賬款進(jìn)行催收，這容易導(dǎo)致施工部門、業(yè)務(wù)部門、財(cái)務(wù)部門各自為政，信息溝通不暢也會(huì)導(dǎo)致信用風(fēng)險(xiǎn)，形成“滯后”管理；再者由于業(yè)務(wù)部門的經(jīng)營目標(biāo)、施工部門的項(xiàng)目進(jìn)度和施工要求與信用風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)不一致，在缺乏相應(yīng)信用管控技術(shù)的條件下，業(yè)務(wù)部門或者施工部門進(jìn)行信用風(fēng)險(xiǎn)管理，會(huì)在不同目標(biāo)的激勵(lì)下形成更大的商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)。

只要國際工程承包企業(yè)使用商業(yè)信用手段，那在在獲得益處的同時(shí)，也必須充分考慮潛在的風(fēng)險(xiǎn)，這個(gè)工作不可能單純依靠某個(gè)部門來完成。因?yàn)樯虡I(yè)信用管理所牽涉的是工程施工過程中的各個(gè)環(huán)節(jié)，必須設(shè)立信用管控部門來專門進(jìn)行商業(yè)信用的管理，包括在多個(gè)有關(guān)部門之間進(jìn)行協(xié)調(diào)，在技術(shù)上對商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效地分散和規(guī)避，對應(yīng)收賬款實(shí)施及時(shí)的催收、制定和執(zhí)行相關(guān)信用政策等。

（二）事前控制——業(yè)主信用風(fēng)險(xiǎn)調(diào)查和評估 企業(yè)必須在合同簽訂之前，通過多種途徑對業(yè)主的財(cái)務(wù)情況、主業(yè)范圍、經(jīng)營狀況和發(fā)展歷程等進(jìn)行了解審查，保證在正式確定合作關(guān)系之前，完成對該客戶的資信調(diào)查、分析和評級，建立資信管理檔案。尤其是對于新的合作伙伴，有必要時(shí)還應(yīng)該通過專業(yè)的機(jī)構(gòu)進(jìn)行信用調(diào)查，目前國際上對企業(yè)信用評級有很多方法，如：5C 、5P、5W、4F 等方法。國際工程承包企業(yè)在建立正式的業(yè)務(wù)往來之前，可以根據(jù)需要選擇適合自己的信用評估方法，對國外客戶進(jìn)行科學(xué)的信用分析。

經(jīng)過信用評估之后，對于信用評級較高、信用狀況優(yōu)良的業(yè)主，可以與其進(jìn)行正常合作洽談以促成項(xiàng)目成功；而對于信用等級較差、信用不良的客戶，即使與其繼續(xù)合作關(guān)系，也要采取更為嚴(yán)格的信用政策，否則必須終止業(yè)務(wù)往來。對于一些中小型的工程企業(yè)，由于業(yè)務(wù)量較小，對于這種專業(yè)的信息管理、分析評估工作沒有能力和必要聘請專業(yè)技術(shù)人員開展這項(xiàng)工作的，也可以將部分信用風(fēng)險(xiǎn)管理工作委托給專業(yè)機(jī)構(gòu)，這也是國際上信用風(fēng)險(xiǎn)管理的一種發(fā)展趨勢。

（三）事中控制——工程進(jìn)行過程中重點(diǎn)環(huán)節(jié)的把握 承包合同一旦簽訂，信用風(fēng)險(xiǎn)防范的重點(diǎn)就要轉(zhuǎn)移到工程施工過程的內(nèi)部監(jiān)管、債權(quán)的確認(rèn)、應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)移上。在合同中必須明確業(yè)主支付工程款的條件、收匯方式、授信條件、信用政策、違約條款、糾紛解決辦法等。對于不同信用等級的客戶，采用不同的信用政策來擬定合同條款，選擇不同的收匯方式，如電匯、票匯、托收、信用證等。施工過程中必須嚴(yán)格履行合同的約定，同時(shí)切實(shí)加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部的監(jiān)督制約機(jī)制建設(shè)，建立嚴(yán)格的分管領(lǐng)導(dǎo)和業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)制。

各個(gè)工作環(huán)節(jié)和流程都必須按照明確的制度、具體要求和獎(jiǎng)懲辦法來執(zhí)行，并接受定期或隨機(jī)的監(jiān)督檢查。國際工程承包的特點(diǎn)導(dǎo)致應(yīng)收賬款的確認(rèn)與其他企業(yè)不同，一般來說業(yè)主根據(jù)施工進(jìn)度，確認(rèn)施工單位申報(bào)的工作量量單。經(jīng)過審批的工作量單與工程賬單在雙方確認(rèn)之后，施工單位即可確認(rèn)收入，相應(yīng)地形成應(yīng)收賬款，業(yè)主根據(jù)合同確定的付款條件和商業(yè)信用政策支付工程款。在整個(gè)工程進(jìn)行過程中，信用管控部門可以根據(jù)需要利用出口信用保險(xiǎn)、國際保理業(yè)務(wù)、應(yīng)收賬款資產(chǎn)證券化、福費(fèi)廷業(yè)務(wù)、銀行保函、要求擔(dān)保公司擔(dān)保等方式來轉(zhuǎn)移商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)。

（四）事后控制——應(yīng)收賬款管理和追收 事后控制就是利用各種手段最大限度地減少收匯損失，主要就是對應(yīng)收賬款的管理和追收，建立、實(shí)施專業(yè)化、規(guī)范化的應(yīng)收賬款信用政策和跟蹤管理制度，防范工程款拖欠的風(fēng)險(xiǎn)。管控部門指導(dǎo)業(yè)務(wù)部門和施工部門要隨時(shí)與業(yè)主保持聯(lián)系，及時(shí)與業(yè)主確認(rèn)量單，督促業(yè)主按照合同要求付款，在賬款逾期的早期積極自行追討。若賬款拖欠時(shí)間較長，應(yīng)及時(shí)與業(yè)主溝通，若溝通無法解決問題，必要時(shí)應(yīng)通過法律途徑來降低可能的損失。

信用管控部門還要根據(jù)應(yīng)收賬款的具體情況，通過債務(wù)分析技術(shù)評估確定應(yīng)該采取的欠款追收方式，采用諸如自己追討、委托專業(yè)商賬公司追討、訴諸仲裁或訴訟等手段，力爭將商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)控制在企業(yè)可以承受的范圍之內(nèi)。

三、國際工程承包企業(yè)商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管控對策

根據(jù)上述分析，為控制國際工程承包商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)采取以下對策：

（一）建立客戶資信管理制度 強(qiáng)化信用管控，企業(yè)必須從源頭開始，加強(qiáng)對潛在合作方的資信調(diào)查和評估，建立健全客戶信用資料庫，而這些工作需要企業(yè)制定標(biāo)準(zhǔn)的、規(guī)范的客戶資信管理制度進(jìn)行指導(dǎo)。

首先，要確立信用管控部門在企業(yè)中的地位，保證信用管控部門在實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)控制時(shí)能夠得到各部門的配合，并設(shè)置信息搜集、檔案管理、資信分析等的具體崗位，明確崗位職責(zé)；

其次，要對資信檔案庫的構(gòu)成要素、信息的儲(chǔ)存方式、檔案庫安全管理等方面做出明確規(guī)定；

第三，充分挖掘與信用風(fēng)險(xiǎn)相關(guān)的信息，制定出一個(gè)較為通用的評估指標(biāo)體系。在指標(biāo)選擇上，應(yīng)從定性和定量分析、財(cái)務(wù)和非財(cái)務(wù)、歷史和未來、靜態(tài)和動(dòng)態(tài)、正向和反向等多個(gè)角度評估信用風(fēng)險(xiǎn)，以體現(xiàn)信用風(fēng)險(xiǎn)評估的全面性、系統(tǒng)性、科學(xué)性。

第四，根據(jù)搜集到的指標(biāo)數(shù)據(jù)和資料，確定企業(yè)使用的信用評估的模型，保證分析人員在進(jìn)行信用評級時(shí)能夠較為便捷的確定公平、合理的評價(jià)結(jié)果。

此外，還需要設(shè)置一個(gè)定期檢查和更新資料庫信息和評估結(jié)果的自我調(diào)整的機(jī)制，讓客戶信息資料庫跟隨外部環(huán)境而隨時(shí)更新，才能滿足企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管控的要求。

信用管控部門還應(yīng)該加強(qiáng)以下幾個(gè)方面的管理工作：不能滿足于最初搜集到的客戶信息，要不斷更新、檢查在庫業(yè)主的信用信息，對已經(jīng)建立起來的客戶資信檔案積極的進(jìn)行管理；另外，制定科學(xué)的信用評估指標(biāo)體系，并根據(jù)宏觀環(huán)境和行業(yè)狀況進(jìn)行更新，同時(shí)不斷學(xué)習(xí)科學(xué)的、適用的信用評估模型，增強(qiáng)客戶商業(yè)信用評估的準(zhǔn)確性。

（二）采用風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移方式 我國跨國工程承包企業(yè)一般采用出口信用保險(xiǎn)和國際保理的方式對應(yīng)收賬款壞賬風(fēng)險(xiǎn)加以轉(zhuǎn)移。一般選擇中國出口信用保險(xiǎn)公司投保，規(guī)避對外承包工程應(yīng)收賬款可能無法收回的風(fēng)險(xiǎn)。與一般保險(xiǎn)公司不同，中信保是國內(nèi)唯一提供出口信用保險(xiǎn)服務(wù)的保險(xiǎn)公司，它表面上是對由債務(wù)人原因?qū)е碌臒o法支付的工程款進(jìn)行承保，更為本質(zhì)的是為企業(yè)提供了風(fēng)險(xiǎn)防范和損失賠償?shù)臋C(jī)制。風(fēng)險(xiǎn)一旦轉(zhuǎn)化為損失，該損失不完全由企業(yè)承擔(dān)，出口信用保險(xiǎn)公司將給予企業(yè)承包范圍內(nèi)大部分的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償，企業(yè)虧損將大大減少。

此外，出口信用保險(xiǎn)公司有更為專業(yè)的技術(shù)和人員，能夠幫助企業(yè)實(shí)現(xiàn)資源共享，提前風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，能夠幫助企業(yè)提高風(fēng)控力度。國際保理是指對國際工程承包企業(yè)向保理商轉(zhuǎn)讓應(yīng)收賬款的業(yè)務(wù)活動(dòng)。當(dāng)國際工程承包企業(yè)獲得業(yè)主確認(rèn)的工作量量單和工程款賬單，保理商買斷債權(quán)后，企業(yè)就能夠從保理商那里得到支付的工程款，提高了資金的回籠率和周轉(zhuǎn)率。由于債權(quán)的轉(zhuǎn)讓，使企業(yè)不再承擔(dān)由此債權(quán)產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，大大降低了企業(yè)債權(quán)管理費(fèi)用，還可以及時(shí)的進(jìn)行外匯的核銷和出口退稅手續(xù)，保證了工程正常施工所需的資金需求。

（三）制定應(yīng)收賬款管理制度 制度化的應(yīng)收賬款管理方法也是指導(dǎo)信用管控部門保證收款的必要條件之一，主要包含信用限額制度、內(nèi)部準(zhǔn)備金制度、賬齡分析方法、欠款催收制度等。信用管控部門根據(jù)信用評估模型的評級結(jié)論，確定該項(xiàng)工程對于業(yè)主是否采取商業(yè)信用工具，即是否給予授信。

若允許授信，確定對該客戶采用何種信用政策、給予多大的信用額度。企業(yè)在具備了客戶信用評估體系和在此基礎(chǔ)上制定的信用政策制度外，還應(yīng)該向銀行等金融機(jī)構(gòu)學(xué)習(xí)，在企業(yè)內(nèi)部設(shè)置準(zhǔn)備金制度。因?yàn)樵斐煽蛻暨`約的原因除了客戶自身的內(nèi)部原因，如財(cái)務(wù)危機(jī)等，還有不可抗的外部原因，不確定性極大。

當(dāng)企業(yè)客戶大量違約時(shí)，如果企業(yè)沒有一定的準(zhǔn)備金，就會(huì)造成資金鏈斷裂，資金流嚴(yán)重缺乏，企業(yè)將會(huì)面臨極大的破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)。賬齡分析雖然作為一個(gè)較為成熟的應(yīng)收賬款管理方法已經(jīng)被許多企業(yè)所用，但是在粗放式管理的工程承包企業(yè)中仍沒有作為一個(gè)日常管理的方法。賬齡分析能夠檢驗(yàn)企業(yè)信用管控工作的成效，信用管控部門將賬款逾期情況錄入客戶資信檔案中，一方面可以對其進(jìn)行及時(shí)催收，對應(yīng)收賬款進(jìn)行跟蹤管理，另一方面作為以后合作授信額度的考慮因素。

通過對國際工程承包企業(yè)商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)的成因的分析，了解到應(yīng)收賬款回收風(fēng)險(xiǎn)不斷增加的根本原因?qū)嶋H上是企業(yè)內(nèi)部信用風(fēng)險(xiǎn)管理的不到位。因此，國際工程承包企業(yè)內(nèi)部首先應(yīng)設(shè)立獨(dú)立的信用管控部門，這樣才能解決業(yè)務(wù)部門、施工部門、財(cái)務(wù)部門在賒銷中分工不清、受利益驅(qū)使而忽視風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)象。其次，應(yīng)針對應(yīng)收賬款進(jìn)行事前控制，國際工程承包企業(yè)必須采用系統(tǒng)的、規(guī)范的作法來構(gòu)建客戶資信資料庫。再次，在客戶信用評估的基礎(chǔ)上建立科學(xué)的信用風(fēng)險(xiǎn)管理制度和應(yīng)收賬款管理方法，保證企業(yè)在達(dá)到利潤最大化的同時(shí)風(fēng)險(xiǎn)最小，并且在業(yè)主違約的情況下不會(huì)因現(xiàn)金流不足而被迫破產(chǎn)。建立有效的信用風(fēng)險(xiǎn)管控機(jī)制，才能使國際工程承包企業(yè)降低信用風(fēng)險(xiǎn)，增加商業(yè)信用利用程度，幫助企業(yè)現(xiàn)金健康快速流轉(zhuǎn)。

參考文獻(xiàn)：

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[3]戴彬：《商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理績效影響因素的實(shí)證分析》，《四川理工學(xué)院學(xué)報(bào)》2012年第27期。

第4篇：企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理案例范文

【關(guān)鍵詞】信用風(fēng)險(xiǎn)；信用評價(jià)；電費(fèi)管理

電費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)防范一直是電力企業(yè)電費(fèi)管理的一項(xiàng)重要課題，各地供電部門不同程度地存在著“滾雪球”似的巨額拖欠電費(fèi)，許多欠費(fèi)已成了“呆帳”、“壞帳”甚至“死帳”，巨額欠費(fèi)使供電企業(yè)負(fù)擔(dān)加大，成為影響和制約供電企業(yè)正常運(yùn)轉(zhuǎn)乃至可持續(xù)發(fā)展的瓶頸和沉重包袱，并在很大程度上束縛著地方經(jīng)濟(jì)的健康有序發(fā)展。如何化解電力銷售與電費(fèi)回收矛盾、規(guī)避拖欠電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)和依法追繳巨額拖欠電費(fèi)，已經(jīng)成為供電企業(yè)各項(xiàng)工作的重中之重，必須采取切實(shí)可行、得力有效的措施加以規(guī)避。規(guī)避電費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)重在事前防范，建立完善客戶電費(fèi)信用評價(jià)工作則是事前防范的一項(xiàng)重要基礎(chǔ)工作，電費(fèi)專業(yè)按照電費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)重在事前防范的思路，從細(xì)節(jié)入手逐步建立完善了客戶電費(fèi)信用評價(jià)體系。

1 電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)

電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理以信息技術(shù)為手段，充分利用客戶辦理用電業(yè)擴(kuò)報(bào)裝申請時(shí)預(yù)留的各項(xiàng)信息、客戶實(shí)際用電電量信息、客戶歷史交納電費(fèi)信息等資料，結(jié)合現(xiàn)代信用風(fēng)險(xiǎn)管理理論，采用成熟和先進(jìn)的信用風(fēng)險(xiǎn)控制和智能決策技術(shù)對電費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)現(xiàn)計(jì)算機(jī)自動(dòng)化和智能化管理，提醒供電企業(yè)營銷工作人員加強(qiáng)對電費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)的控制，最大限度的降低電費(fèi)應(yīng)收賬款的損失率，提高電費(fèi)及時(shí)回收率。

電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理的總體目標(biāo)：

1.1 建立電費(fèi)全程信用風(fēng)險(xiǎn)管理模式

電費(fèi)全程信用風(fēng)險(xiǎn)管理模式指在電費(fèi)管理全過程實(shí)現(xiàn)“三層防范、內(nèi)外控制、數(shù)據(jù)統(tǒng)一”。

（1） “三層防范”概括電費(fèi)信用管理手段。它貫穿于電力營銷的全過程中，對電能交易實(shí)施全過程的信用管理。在企業(yè)內(nèi)部對每筆業(yè)務(wù)，特別是高壓用電客戶和重點(diǎn)客戶，進(jìn)行前期、中期和后期的監(jiān)控和管理。全過程可以劃分為事前防范、事中管理和事后處理三個(gè)階段。

事前防范：主要是對新增用電客戶的信用狀況進(jìn)行評分，對老客戶信用狀況變壞時(shí)進(jìn)行重新評判，并根據(jù)信用評分結(jié)果制定科學(xué)的信用決策工作。它是建立信用調(diào)查和評估機(jī)制的信用前期管理階段。

事中管理：指用電客戶用電到電費(fèi)繳費(fèi)截止日期之前，對用電客戶的信用狀況變化及應(yīng)收賬款進(jìn)行動(dòng)態(tài)監(jiān)督和債權(quán)保障體系的建立。它是建立債權(quán)保障與風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移機(jī)制的信用中期管理階段。

事后處理：指用電客戶發(fā)生電費(fèi)拖欠之后，及時(shí)進(jìn)行電費(fèi)短期賬齡分析并對應(yīng)收電費(fèi)余額進(jìn)行有效催繳。它是建立電費(fèi)應(yīng)收賬款管理和追收機(jī)制的信用后期管理階段。

（2）“內(nèi)外控制”概括電費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)管理手段。風(fēng)險(xiǎn)管理的核心：一是加強(qiáng)內(nèi)部的電費(fèi)管理風(fēng)險(xiǎn)的控制；二是加強(qiáng)對用電客戶信用風(fēng)險(xiǎn)和市場環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)警和控制。

（3）“統(tǒng)一數(shù)據(jù)”概括信用信息整合的思路。即在供電公司建立統(tǒng)一的電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)數(shù)據(jù)庫和客戶信用風(fēng)險(xiǎn)動(dòng)態(tài)檔案，利用該共享資源開展客戶授信、應(yīng)收帳款管理、欠費(fèi)追收等工作，并協(xié)調(diào)供電企業(yè)內(nèi)部其他相關(guān)部門的信用風(fēng)險(xiǎn)管理工作。

1.2 降低DSO，加快流動(dòng)資金周轉(zhuǎn)

供電企業(yè)通過增加售電量來刺激銷售，加快發(fā)展。但是如果應(yīng)收電費(fèi)不能及時(shí)收回，甚至拖欠，價(jià)值增值仍然無法實(shí)現(xiàn)。這個(gè)轉(zhuǎn)換機(jī)制還必須是迅速的，只有迅速地轉(zhuǎn)換，企業(yè)才能獲得更多的利潤，提升競爭地位。衡量這個(gè)運(yùn)轉(zhuǎn)速度的一個(gè)有效的指標(biāo)是資金積壓期間。

資金積壓期間=存貨周轉(zhuǎn)期+應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期-應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期。針對電力銷售的特殊性，電力無法儲(chǔ)存，設(shè)定一個(gè)電費(fèi)回款周期。

電費(fèi)回款周期=應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期-應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期

銷售變現(xiàn)天數(shù)（Days Sales Outstanding，DSO）是西方企業(yè)衡量賒銷工作最重要的指標(biāo)。DSO指標(biāo)表現(xiàn)了企業(yè)的平均收賬期，即把賒銷收入轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金所需的時(shí)間，是企業(yè)衡量應(yīng)收賬款水平的重要指標(biāo)。

1.3 建立信用風(fēng)險(xiǎn)分類管理機(jī)制

針對用電行業(yè)，根據(jù)宏觀經(jīng)濟(jì)預(yù)警指數(shù)、行業(yè)平均附加值、行業(yè)平均資本、行業(yè)平均工資、生產(chǎn)價(jià)格指數(shù)、行業(yè)電價(jià)政策、風(fēng)險(xiǎn)電費(fèi)構(gòu)成、整體欠費(fèi)概率和拖欠比、短期帳齡分析、電費(fèi)回收難度系數(shù)和風(fēng)險(xiǎn)防范績效等評價(jià)指標(biāo)進(jìn)行分類管理，制定相應(yīng)的信用政策、風(fēng)險(xiǎn)防范重點(diǎn)和風(fēng)險(xiǎn)控制措施。

針對用電客戶，根據(jù)信用等級、信用變化、風(fēng)險(xiǎn)等級、欠費(fèi)預(yù)警（欠費(fèi)概率）、電費(fèi)回收難度系數(shù)、欠費(fèi)拖欠概率（1至6個(gè)月各期）、電費(fèi)回款周期等評價(jià)指標(biāo)進(jìn)行分類管理，制定相應(yīng)的信用額度（期限）、風(fēng)險(xiǎn)防范和風(fēng)險(xiǎn)對沖策略、欠費(fèi)催收策略及業(yè)務(wù)流程控制（包括業(yè)擴(kuò)報(bào)裝、合同管理、抄表核收、欠費(fèi)催收各節(jié)點(diǎn)風(fēng)險(xiǎn)控制策略）。

1.4 建設(shè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)支持系統(tǒng)

電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)模型包括信用風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)類模型和信用風(fēng)險(xiǎn)決策類模型兩大類。信用風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)類模型包括信用評分模型、風(fēng)險(xiǎn)評分模型、欠費(fèi)預(yù)測模型、拖欠預(yù)測模型、績效管理模型。信用風(fēng)險(xiǎn)決策類模型包括信用分類決策模型、風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)模型、信用額度/期限模型、欠費(fèi)催收決策模型。

2 電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理的主要做法

2.1 制定電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理流程

電費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)一方面產(chǎn)生于供電企業(yè)內(nèi)部的電費(fèi)管理過程中，另一方面產(chǎn)生于客戶信用風(fēng)險(xiǎn)和市場環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)。因此，電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理流程需要建立在電力營銷全過程信用風(fēng)險(xiǎn)管理之上。管理流程采用“三層防范”和“內(nèi)外控制”手段，將以往單一的欠費(fèi)事后處理，擴(kuò)展為對欠費(fèi)的事先防范、事中控制、事后處理的閉環(huán)控制。根據(jù)信用評估和欠費(fèi)預(yù)測結(jié)果對不同的用戶采取不同的電費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)防范策略，從而有效地防止拖欠電費(fèi)的發(fā)生。

2.2 客戶信用評價(jià)

（1）美國銀行家愛德華1943年提出“5C”客戶資信分析法。它是用5個(gè)以字母C開頭的英文單詞代表進(jìn)行企業(yè)信用分析的5個(gè)要素，品質(zhì)（Character）、能力（ Capability）、資本（ Capital）、擔(dān)保品（ Collateral）、環(huán)境（Condition）。

電費(fèi)專業(yè)對于電費(fèi)回收提出用戶的資本評價(jià)。

（2）首先制定了評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)：①電費(fèi)做到月結(jié)月清，從未出現(xiàn)拖欠電費(fèi)現(xiàn)象，并能預(yù)付電費(fèi)。電費(fèi)做到月結(jié)月清，無陳欠電費(fèi)。②電費(fèi)做到月結(jié)月清，從未出現(xiàn)拖欠電費(fèi)現(xiàn)象，無陳欠電費(fèi)。③當(dāng)按月交納電費(fèi)出現(xiàn)困難時(shí)，交費(fèi)態(tài)度較好，并能做到次月結(jié)清電費(fèi)，無陳欠電費(fèi)。④當(dāng)按月交納電費(fèi)出現(xiàn)困難時(shí)，能做到次月結(jié)清電費(fèi)，但經(jīng)常出現(xiàn)，無陳欠電費(fèi)。⑤當(dāng)按月交納電費(fèi)出現(xiàn)困難時(shí)，不能做到次月結(jié)清電費(fèi)，需維權(quán)訴訟才能繳清。⑥無法交納電費(fèi)，使陳欠電費(fèi)不斷增加，有可能形成呆壞帳。 ⑦評價(jià)結(jié)果：符合評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)1、2可評為AAA，符合評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)3可評為AA，符合評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)4可評為A，符合評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)5可評為B，符合標(biāo)準(zhǔn)6可評為C，共分為3級。

（3）信用評價(jià)法

信用評價(jià)法是對收集的企業(yè)數(shù)據(jù)和信用情況指標(biāo)進(jìn)行綜合評分，然后進(jìn)行加權(quán)評分，得出顧客的信用分?jǐn)?shù)，并以此進(jìn)行信用評價(jià)的一種方法。

客戶信用評價(jià)分類及對策

在對客戶信用評價(jià)后，應(yīng)根據(jù)客戶不同的風(fēng)險(xiǎn)程度采取不同的信用對策，如表1所示。

表1

CA1、CA2這兩個(gè)級別的客戶一般實(shí)力雄厚，規(guī)模較大。這類客戶的長期交易前景都非常好，且信譽(yù)優(yōu)良，可以放心地與之交易。CA3這個(gè)級別的客戶具有較大的交易價(jià)值，沒有太大的缺點(diǎn)，也不存在破產(chǎn)征兆，可以適當(dāng)?shù)爻^信用限額進(jìn)行交易，但必須監(jiān)控其用電情況。CA4這類客戶應(yīng)嚴(yán)格控制在信用限額之內(nèi)，最好能尋求一些額外的擔(dān)保。CA5這類客戶必須實(shí)現(xiàn)先買電后用電政策，而且長期監(jiān)控用電。

2.3 建立電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)支撐

為了實(shí)現(xiàn)電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理流程的有效運(yùn)轉(zhuǎn)以及關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)的計(jì)算機(jī)輔助控制，常州公司與專業(yè)科技公司聯(lián)合開發(fā)電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)軟件作為技術(shù)支撐平臺(tái)。該系統(tǒng)在綜合分析電力客戶的信用表面特征、用電特征、行為特征和行業(yè)特征的基礎(chǔ)上，以供電公司掌握的客戶數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)構(gòu)建信用風(fēng)險(xiǎn)管理模型，提供供電公司、用電行業(yè)和用電客戶三個(gè)層面的客戶信用動(dòng)態(tài)評估、風(fēng)險(xiǎn)分析識(shí)別、欠費(fèi)預(yù)測預(yù)警、信用風(fēng)險(xiǎn)防范決策和績效評價(jià)等多項(xiàng)功能，同時(shí)實(shí)現(xiàn)電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理流程的輔助控制。

2.4 電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理納入日常電費(fèi)管理

公司層面上的管理功能主要體現(xiàn)在強(qiáng)化電費(fèi)回收管理，保證全市電費(fèi)回收的可控、在控；建立電費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制；給領(lǐng)導(dǎo)提供決策依據(jù)等方面。具體描述如下：

發(fā)揮統(tǒng)一集中的信用風(fēng)險(xiǎn)控制中心的作用，協(xié)調(diào)財(cái)務(wù)部門、信息中心、法律部門等共同做好公司的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)防范工作；指導(dǎo)建立電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制，采取相應(yīng)的電費(fèi)回收策略和措施；結(jié)合電費(fèi)回收情況，分析影響電費(fèi)回收的主要因素、電費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警信息；提出具有指導(dǎo)性的電費(fèi)回收工作意見供領(lǐng)導(dǎo)決策等。

供電公司的管理主要體現(xiàn)在負(fù)責(zé)用電客戶信用檔案的日常管理，及時(shí)維護(hù)和更新客戶信用信息。根據(jù)客戶的信用變化和風(fēng)險(xiǎn)等級，建立電費(fèi)回收預(yù)警機(jī)制等。負(fù)責(zé)動(dòng)態(tài)掌握本單位應(yīng)收賬款回收率以及應(yīng)收賬款平均回收期；按照時(shí)段、地區(qū)、行業(yè)等展開欠費(fèi)構(gòu)成和電費(fèi)回收影響因素的分析；制定合適的應(yīng)收賬款回收策略；配合財(cái)務(wù)部門做好電費(fèi)現(xiàn)金流量的預(yù)測及與信息流的差異分析；跟蹤每位收費(fèi)員收費(fèi)進(jìn)度，督促催費(fèi)人員按時(shí)催收電費(fèi)；制定本單位電費(fèi)回收責(zé)任制考核辦法，分解電費(fèi)回收目標(biāo)任務(wù)，嚴(yán)格按照考核辦法進(jìn)行考核兌現(xiàn)。

3 效果分析

通過建立完善客戶電費(fèi)信用評價(jià)體系，按照不同信用等級客戶信息，電費(fèi)專業(yè)在2013年共計(jì)下達(dá)維權(quán)通知書20份，下達(dá)停電通知書20份，公證送達(dá)4份，依法16戶，申請安裝預(yù)付費(fèi)卡表10戶。上半年市區(qū)大客戶電費(fèi)全部結(jié)清，電費(fèi)回收率100%。電費(fèi)回收工作基本做到了可控、能控、在控。年底的客戶座談會(huì)上，有客戶表示，“原以為電力客戶信用評價(jià)只是一個(gè)形式，沒有想到我公司評上CA1級客戶，能實(shí)實(shí)在在地享受到了免費(fèi)的技術(shù)指導(dǎo)、人員技術(shù)培訓(xùn)，今天又領(lǐng)了獎(jiǎng)牌和獎(jiǎng)金，既是榮幸又有壓力啊。”

4 結(jié)論

4.1 建立電費(fèi)全程信用風(fēng)險(xiǎn)管理模式是防范電費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)的有效手段。

4.2 建立守信激勵(lì)機(jī)制和失信懲罰機(jī)制是實(shí)施電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理成敗的重要因素。

4.3 實(shí)現(xiàn)計(jì)算機(jī)自動(dòng)化和智能化管理是實(shí)施電費(fèi)信用風(fēng)險(xiǎn)管理的必由之路。

4.4 在國際金融危機(jī)進(jìn)一步蔓延之際，利用好信用風(fēng)險(xiǎn)管理將有效控制供電企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。

【參考文獻(xiàn)】

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[3]國家電力公司組織編寫，于崇偉，主編.電力市場營銷[M].中國電力出版社，2002，7.

第5篇：企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理案例范文

近日，中國出口信用保險(xiǎn)公司與大連市人民政府簽署《戰(zhàn)略合作協(xié)議》，根據(jù)協(xié)議，中國信保將積極配合大連市人民政府外貿(mào)發(fā)展戰(zhàn)略和相關(guān)政策的實(shí)施，采取積極的承保政策，提高企業(yè)的國際競爭力，支持大連市企業(yè)擴(kuò)大貨物貿(mào)易出口和服務(wù)貿(mào)易出口；積極配合大連市人民政府自主品牌建設(shè)、高新技術(shù)發(fā)展政策、農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化政策等，最大限度地支持重點(diǎn)行業(yè)、重點(diǎn)企業(yè)、高科技產(chǎn)品和服務(wù)出口、農(nóng)產(chǎn)品出口和勞務(wù)輸出，積極支持大連市企業(yè)在出口信用保險(xiǎn)項(xiàng)下與銀行的合作，拓寬企業(yè)融資渠道，指導(dǎo)企業(yè)選擇優(yōu)質(zhì)的融資服務(wù)，在擴(kuò)大與國內(nèi)商業(yè)銀行和政策性銀行合作的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步協(xié)助企業(yè)擴(kuò)大與外資銀行的合作。

此外，中國信保還將積極配合大連市人民政府支持企業(yè)“走出去”戰(zhàn)略和相關(guān)政策的實(shí)施，全面支持大連市企業(yè)“走出去”。通過提前介入、積極跟進(jìn)、加強(qiáng)指導(dǎo)，全面支持大型機(jī)電設(shè)備等資本性貨物出口、對外工程承包項(xiàng)目和對外投資項(xiàng)目，全面提供中長期出口信用保險(xiǎn)(包括買方信貸保險(xiǎn)、賣方信貸保險(xiǎn)和再融資保險(xiǎn)等)、投資保險(xiǎn)(包括海外投資保險(xiǎn)、來華投資保險(xiǎn)和租賃保險(xiǎn)等)、融資擔(dān)保和非融資擔(dān)保等各類產(chǎn)品。

協(xié)議還明確了中國信保要積極支持大連市企業(yè)國內(nèi)貿(mào)易的發(fā)展，采取積極的承保政策，不斷創(chuàng)新承保模式，完善國有企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理，促進(jìn)國有資產(chǎn)保值增值；推進(jìn)完善企業(yè)信用等級評價(jià)，推進(jìn)企業(yè)信用體系的建設(shè)；積極支持大連市企業(yè)在國內(nèi)貿(mào)易信用保險(xiǎn)項(xiàng)下與銀行的合作，拓寬企業(yè)融資渠道，指導(dǎo)企業(yè)選擇優(yōu)質(zhì)的融資服務(wù)。

根據(jù)協(xié)議約定，中國信保還將對重點(diǎn)行業(yè)、重點(diǎn)企業(yè)，提供靈活優(yōu)惠的保險(xiǎn)費(fèi)率政策，優(yōu)先滿足出口信用限額和國內(nèi)貿(mào)易信用限額需求，安排理賠綠色通道，實(shí)施快速理賠或預(yù)賠，免費(fèi)提供買家資信報(bào)告，以及試用新產(chǎn)品等；建立保險(xiǎn)費(fèi)率浮動(dòng)機(jī)制，對長期運(yùn)用信用保險(xiǎn)的企業(yè)，根據(jù)投保、賠付、貿(mào)易增長情況，給予適當(dāng)保險(xiǎn)費(fèi)率下?。环e極開展中小企業(yè)集體保險(xiǎn)，支持中小企業(yè)發(fā)展；積極支持新產(chǎn)品在大連市的開發(fā)，以及新產(chǎn)品在大連市優(yōu)先試點(diǎn)運(yùn)用；為企業(yè)提供國家風(fēng)險(xiǎn)分析報(bào)告、行業(yè)分析報(bào)告、市場風(fēng)險(xiǎn)分析報(bào)告和風(fēng)險(xiǎn)管理建議書等增值服務(wù)；免費(fèi)開通“信保通”網(wǎng)上業(yè)務(wù)；通過情況通報(bào)、典型案例、賠案分析、專題培訓(xùn)等多種方式，定期和不定期開展出口信用保險(xiǎn)宣傳和業(yè)務(wù)培訓(xùn)，幫助企業(yè)建立健全風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。

大連市人民政府副市長戴玉林表示，大連市對外開放和外經(jīng)貿(mào)事業(yè)的發(fā)展，離不開中國信保這樣的政策性保險(xiǎn)公司的支持，大連市人民政府將積極為中國信保在大連的發(fā)展創(chuàng)造最優(yōu)的環(huán)境，提供最好的服務(wù)，嚴(yán)格履行全面戰(zhàn)略合作協(xié)議約定的各項(xiàng)義務(wù)。一是要大力支持出口信用保險(xiǎn)業(yè)務(wù)在大連地區(qū)的發(fā)展，支持中國信保遼寧分公司在大連地區(qū)開展業(yè)務(wù)；二是目前大連地區(qū)參保企業(yè)數(shù)量還不足100家，這與大連市的實(shí)際情況不相符合，政府將采取多項(xiàng)措施，進(jìn)一步加大對出口信用保險(xiǎn)的宣傳力度，讓更多的企業(yè)了解、利用；三是要支持中國信保遼寧分公司與大連地區(qū)金融機(jī)構(gòu)開展更加深入的合作，真正實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)、銀行、企業(yè)三方聯(lián)動(dòng)，為企業(yè)解決資金困難；四是政府相關(guān)部門要認(rèn)真研究下一步如何支持信用保險(xiǎn)，市財(cái)政將拿出一部分資金，來支持企業(yè)利用出口信用保險(xiǎn)。

第6篇：企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理案例范文

關(guān)鍵詞：數(shù)據(jù)挖掘；供應(yīng)商畫像；信用風(fēng)險(xiǎn)

0引言

在供應(yīng)商信用風(fēng)險(xiǎn)管理過程中，充分利用好大數(shù)據(jù)是企業(yè)占領(lǐng)市場、獲取利潤的捷徑。將供應(yīng)商數(shù)據(jù)化，即構(gòu)建供應(yīng)商畫像是企業(yè)對供應(yīng)商信用進(jìn)行有效管理的重要手段，其目的是供應(yīng)商信用的全數(shù)據(jù)描述，根據(jù)價(jià)值細(xì)分供應(yīng)商，了解供應(yīng)商信用情況，制定精準(zhǔn)的供應(yīng)商管理方案，為供應(yīng)商信用管理提供支持。本文基于對供應(yīng)商的評價(jià)分析管理，通過對供應(yīng)商信息風(fēng)險(xiǎn)管理中大數(shù)據(jù)的挖掘、分析，提出供應(yīng)商畫像的概念，并以此為依據(jù)實(shí)現(xiàn)不同供應(yīng)商信用分級管理，同時(shí)提出業(yè)務(wù)和系統(tǒng)的改進(jìn)策略，以優(yōu)化供應(yīng)商之間及供應(yīng)商與電網(wǎng)企業(yè)之間的關(guān)系。在保證服務(wù)質(zhì)量的前提下，降低供應(yīng)鏈運(yùn)行成本，幫助電網(wǎng)企業(yè)建立競爭優(yōu)勢，獲得更多的客戶滿意度。

1國內(nèi)外數(shù)據(jù)挖掘技術(shù)的研究現(xiàn)狀

數(shù)據(jù)挖掘技術(shù)是一種對電力企業(yè)信用管理決策提供支持的技術(shù)，它主要是基于機(jī)器學(xué)習(xí)、人工智能、統(tǒng)計(jì)學(xué)等技術(shù)對大量的數(shù)據(jù)進(jìn)行處理，從而做出歸納性的推理，挖掘出數(shù)據(jù)中的潛在模式，并對供應(yīng)商的信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行預(yù)測，從而幫助企業(yè)的決策者們及時(shí)調(diào)整市場策略以減少可能存在的風(fēng)險(xiǎn)，做出盡可能少的錯(cuò)誤決策。從商業(yè)層面上來說，數(shù)據(jù)挖掘還可以描述為：按照企業(yè)既定的業(yè)務(wù)目標(biāo)，對海量的業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行探索和分析，從而揭示隱藏的、未知的或者驗(yàn)證已知的數(shù)據(jù)的規(guī)律性，并進(jìn)一步將其模型化，用戶興趣模型也就應(yīng)運(yùn)而生。根據(jù)已有的數(shù)據(jù)對用戶信用風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行建模，并進(jìn)行規(guī)則抽取與提煉，得到用戶的畫像。國內(nèi)將數(shù)據(jù)挖掘的技術(shù)應(yīng)用在電信領(lǐng)域的成果案例也不少。比如李軍利用數(shù)據(jù)挖掘的算法對電信行業(yè)的客戶流失模型進(jìn)行建立與分析，針對不同種類的客戶分別進(jìn)行了不同模型的流失分析；段云峰、吳唯寧、李劍威等在數(shù)據(jù)倉庫及電信領(lǐng)域的應(yīng)用中，運(yùn)用數(shù)據(jù)倉庫的方法對電信行業(yè)的服務(wù)客戶進(jìn)行存儲(chǔ)管理；吳愛華在數(shù)據(jù)挖掘在客戶關(guān)系管理中的應(yīng)用研究中，應(yīng)用了數(shù)據(jù)挖掘的相關(guān)知識(shí)來研究數(shù)據(jù)挖掘算法在用戶關(guān)系管理中的應(yīng)用；葉松云在我國電信行業(yè)客戶流失管理的建模分析及應(yīng)用研究中，通過對電信行業(yè)的流失客戶進(jìn)行模型建構(gòu)，通過管理這個(gè)流失模型來有效控制客戶的流失。目前南方電網(wǎng)企業(yè)和供應(yīng)商的信息交換處在一種繁雜的狀態(tài)，電網(wǎng)企業(yè)可以對單個(gè)供應(yīng)商信用情況進(jìn)行信息的查詢，反饋，但很難通過獲得的信息對多個(gè)供應(yīng)商信用進(jìn)行有序、有效的管理。供應(yīng)商的管理缺乏直觀、可視化的手段和方法。通過建立供應(yīng)商模型可以將紛亂的數(shù)據(jù)進(jìn)行清洗和建模，提供進(jìn)一步的分析決策。

2基于大數(shù)據(jù)分析的電力企業(yè)供應(yīng)商信用風(fēng)險(xiǎn)管理

根據(jù)以上分析，在電力企業(yè)供應(yīng)商信用風(fēng)險(xiǎn)管理過程中，需要對收集到的供應(yīng)商數(shù)據(jù)進(jìn)行處理，進(jìn)行行為建模，以抽象出供應(yīng)商的標(biāo)簽，這個(gè)階段注重的是大概率事件，通過數(shù)學(xué)算法模型來排除供應(yīng)商的偶然行為，故需要運(yùn)用機(jī)器對供應(yīng)商的行為、偏好進(jìn)行猜測，根據(jù)供應(yīng)商的關(guān)注點(diǎn)或投標(biāo)意向、投標(biāo)歷史、中標(biāo)情況等因素來判斷供應(yīng)商的忠誠度、履約能力、信用等級等，并對供應(yīng)商行為進(jìn)行建模。簡單來說，供應(yīng)商畫像就是通過算法計(jì)算等方式，用統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)衡量供應(yīng)商的表現(xiàn)，并對未來發(fā)展進(jìn)行預(yù)測，這是一種把單個(gè)分析集成化，把平面分析立體化的過程?？梢?，在供應(yīng)商信用風(fēng)險(xiǎn)管理過程中，應(yīng)結(jié)合供應(yīng)商屬性、行為、評價(jià)標(biāo)簽體系，充分研究數(shù)學(xué)算法模型，并應(yīng)用Python、R等工具建模推演，構(gòu)建供應(yīng)商評價(jià)模型，全面刻畫供應(yīng)商畫像。

2.1畫像構(gòu)建與數(shù)據(jù)分析

供應(yīng)商畫像模型旨在幫助管理供應(yīng)商、優(yōu)化投標(biāo)決策，因此畫像構(gòu)建的關(guān)鍵過程在于結(jié)合實(shí)際業(yè)務(wù)情況定性地選取投標(biāo)決策關(guān)心的供應(yīng)商評價(jià)指標(biāo)，定量化評價(jià)指標(biāo)，最后選取合適的評價(jià)維度給供應(yīng)商貼上標(biāo)簽，通過不同維度的標(biāo)簽還原供應(yīng)商的“畫像”。因此，數(shù)據(jù)處理和分析建模的過程應(yīng)該基于上述關(guān)鍵過程的指標(biāo)數(shù)據(jù)特征以及業(yè)務(wù)分析邏輯?，F(xiàn)在針對供應(yīng)商畫像的研究還不算特別多，我們以流行的“用戶畫像”分析進(jìn)行對比，從而可以發(fā)現(xiàn)供應(yīng)商畫像和用戶畫像有何異同，從用戶畫像當(dāng)中又能尋找到什么可行的分析思路。圖1是用戶畫像的一般流程。可以發(fā)現(xiàn)供應(yīng)商畫像與用戶畫像的建模過程本質(zhì)上都是數(shù)據(jù)收集-建模-畫像成型的過程，區(qū)別只是在于：首先，畫像構(gòu)建的目的不同，用戶畫像的目的是進(jìn)行精準(zhǔn)營銷，而精準(zhǔn)營銷的建模工作是要對用戶分類后對不同類別用戶的消費(fèi)行為進(jìn)行預(yù)測。而供應(yīng)商畫像的目的是為了精準(zhǔn)管理、精準(zhǔn)招標(biāo)，建模工作是要對供應(yīng)商分類后對不同類別的供應(yīng)商進(jìn)行評級。其次，畫像的標(biāo)簽維度不同，標(biāo)簽維度的構(gòu)建同樣是從畫像構(gòu)建的目的出發(fā)，用戶畫像關(guān)心的是用戶的購買能力、行為特征、社交網(wǎng)絡(luò)等，供應(yīng)商畫像關(guān)心的是供應(yīng)商的商務(wù)狀況、產(chǎn)品質(zhì)量、信用狀況。（1）數(shù)據(jù)收集。通過訪談和調(diào)研搜集數(shù)據(jù)，確定供應(yīng)商指標(biāo)的打分邏輯和統(tǒng)計(jì)口徑。（2）數(shù)據(jù)預(yù)處理。對收集到的數(shù)據(jù)進(jìn)行清洗，目前收集到的數(shù)據(jù)量非常小，且需要進(jìn)行整合、預(yù)處理，包括缺失值和異常值的處理、數(shù)據(jù)數(shù)量級的統(tǒng)一、后續(xù)分析所要進(jìn)行的標(biāo)準(zhǔn)化處理。在構(gòu)建供應(yīng)商畫像的現(xiàn)有數(shù)據(jù)中，資格評審涉及的商務(wù)與技術(shù)兩大維度的數(shù)據(jù)已經(jīng)根據(jù)權(quán)重進(jìn)行了打分，分?jǐn)?shù)的數(shù)量級為10以內(nèi)，因此部分?jǐn)?shù)據(jù)只需要剔除不滿足資格評審的數(shù)據(jù)（表現(xiàn)為所有維度都為0值）以及數(shù)值超出權(quán)重的分值。履約評價(jià)的數(shù)據(jù)有物資合同簽訂及時(shí)率（0-100%）、一次性試驗(yàn)通過率（0-100%）、到貨及時(shí)率（0-100%）和不良行為記錄（分值范圍0.1-12）。對于這部分?jǐn)?shù)據(jù)需要根據(jù)權(quán)值進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化，由于權(quán)值需要根據(jù)評價(jià)標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)一步確定，因此目前只需要將不良行為記錄的量化數(shù)值壓縮到與0-100%相同的范圍。（3）數(shù)據(jù)降維。目前的供應(yīng)商信用風(fēng)險(xiǎn)評級指標(biāo)過多，不能滿足供應(yīng)商畫像的特征提取與分類要求，需要進(jìn)行降維處理。擬采用關(guān)聯(lián)性分析和主成分分析降低指標(biāo)維度，同時(shí)最大化保留原有數(shù)據(jù)的信息。在資格評審中，商務(wù)基本面信息的數(shù)據(jù)涉及15個(gè)指標(biāo)，技術(shù)能力更是高達(dá)10余個(gè)，這些指標(biāo)反映的意義具有較強(qiáng)的關(guān)聯(lián)性（共線性）且在有限的數(shù)據(jù)量的情況下變量過多將會(huì)大大降低模型的自由度從而影響精確度，因此為了滿足后續(xù)的分類和擬合要求，必須要剔除冗余變量，對指標(biāo)進(jìn)行降維處理。（4）特征分類。結(jié)合業(yè)務(wù)理解初步確定分類個(gè)數(shù)（供應(yīng)商不同特征維度的級別個(gè)數(shù)），利用聚類分析算法對供應(yīng)商不同特征維度進(jìn)行分類，后續(xù)根據(jù)分類情況和數(shù)據(jù)特征適當(dāng)調(diào)整分類個(gè)數(shù)。在構(gòu)建標(biāo)簽之前，需要對供應(yīng)商進(jìn)行分類，由于目前的數(shù)據(jù)是不具有分類結(jié)果標(biāo)簽（y值），因此這是一個(gè)無監(jiān)督的分類問題，無法采用決策樹、神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)等學(xué)習(xí)類模型；又因?yàn)槟壳皵?shù)據(jù)集的數(shù)據(jù)量非常少，需要大量訓(xùn)練數(shù)據(jù)的無監(jiān)督深度學(xué)習(xí)模型也不適用，因此，針對無監(jiān)督和小樣本的特點(diǎn)，選用聚類分析解決分類問題。聚類試圖將數(shù)據(jù)集中的樣本劃分為若干個(gè)通常是不相交的子集，每個(gè)子集稱為一個(gè)“簇”。通過這樣的劃分，每個(gè)簇可能對應(yīng)一些潛在的概念（類別），如“財(cái)務(wù)狀況良好”、“技術(shù)能力強(qiáng)”等。不過，這些概念對于聚類算法而言事先是未知的，聚類過程僅僅能自動(dòng)形成簇結(jié)構(gòu)，簇對應(yīng)的概念語義需要結(jié)合業(yè)務(wù)來把握和命名。常用的聚類算法有K均值算法、層次聚類算法等非常多，而針對現(xiàn)有的數(shù)據(jù)，K-means算法適用的情景是：簇?cái)?shù)確定（同維度標(biāo)簽評級個(gè)數(shù)確定）且較少、數(shù)據(jù)量較大；而Hierarchicalclustering適用簇?cái)?shù)不確定（可能有一定范圍）、數(shù)據(jù)量相對大的情況。具體采用哪一種分類算法要根據(jù)數(shù)據(jù)情況以及業(yè)務(wù)分類要求和可視化要求而定。（5）分類結(jié)果檢驗(yàn)。通過計(jì)算該特征維度不同類別的供應(yīng)商的加權(quán)總分對分類后不同簇的供應(yīng)商的總分進(jìn)行統(tǒng)計(jì)上的顯著性檢驗(yàn)。（6）構(gòu)建畫像標(biāo)簽。結(jié)合對供應(yīng)商管理評級的業(yè)務(wù)理解，從數(shù)據(jù)層面分析該特征維度下不同簇的供應(yīng)商的區(qū)別，并增加語義內(nèi)容。

2.2設(shè)計(jì)供應(yīng)商畫像

根據(jù)行業(yè)經(jīng)驗(yàn)及領(lǐng)先實(shí)踐，通過對南網(wǎng)供應(yīng)商各類行為數(shù)據(jù)及外部數(shù)據(jù)進(jìn)行數(shù)據(jù)采集、數(shù)據(jù)挖掘，結(jié)合公司戰(zhàn)略、未來發(fā)展愿景還有指標(biāo)構(gòu)建的一般原則，將供應(yīng)商的綜合畫像構(gòu)建為六大一級指標(biāo)，分別為供應(yīng)商資質(zhì)評價(jià)、供應(yīng)商履約運(yùn)行評價(jià)、企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)信用評價(jià)、社會(huì)行為與責(zé)任、供應(yīng)商生態(tài)與供應(yīng)商創(chuàng)新。其中最重要的企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)信用評價(jià)指標(biāo)包括企業(yè)基本風(fēng)險(xiǎn)（如企業(yè)人員變更頻率）、司法風(fēng)險(xiǎn)（開庭公告次數(shù)、法律訴訟次數(shù)）、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)（稅務(wù)評級等級、股權(quán)質(zhì)押比率、動(dòng)產(chǎn)抵押比率、司法拍賣事件次數(shù)、欠稅信息次數(shù)、行政處罰次數(shù)、抽檢檢查合格比率）。

第7篇：企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理案例范文

金融危機(jī)沖擊進(jìn)出口貿(mào)易，直接影響我國進(jìn)出口企業(yè)的出口收匯、進(jìn)口換匯問題。本文明確信用風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)涵，以案例分析的方式，分析信用風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)在機(jī)制和我國外貿(mào)企業(yè)通常遇到的信用風(fēng)險(xiǎn)問題，并針對這些問題建議企業(yè)構(gòu)建內(nèi)部信用風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制、提升企業(yè)業(yè)務(wù)人員專業(yè)素質(zhì)、完善外部風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避及擔(dān)保體系等具體路徑與措施來防范信用風(fēng)險(xiǎn)。

關(guān)鍵詞：

后危機(jī)；進(jìn)出口企業(yè)；外貿(mào)風(fēng)險(xiǎn)；防范

一、導(dǎo)言

2008年美國次級貸款危機(jī)所引發(fā)的金融危機(jī)席卷全球，其波及范圍、對世界經(jīng)濟(jì)的影響力被學(xué)者認(rèn)為是“二戰(zhàn)以來最為慘重的國際金融危機(jī)”。1雖然危機(jī)之后，歐美國家出現(xiàn)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的情況，但是認(rèn)為世界經(jīng)濟(jì)進(jìn)入“后國際金融危機(jī)時(shí)代”2的觀點(diǎn)比較普遍。據(jù)海關(guān)總署統(tǒng)計(jì)，雖然自2012年起已經(jīng)連續(xù)三年未實(shí)現(xiàn)外貿(mào)全年增長預(yù)設(shè)目標(biāo)（7.5%），但仍然同比增長2.3%，2014年我國進(jìn)出口總值26.43萬億元（人民幣），其中出口14.39萬億元，進(jìn)口12.04萬億元。3在這令人略感喜悅的數(shù)據(jù)背后，還有一個(gè)數(shù)據(jù)讓人觸目驚心，自2005年中國出口信用保險(xiǎn)公司《國際風(fēng)險(xiǎn)分析報(bào)告》以來，猶如打開了企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)的“黑匣子”，報(bào)告揭示中國日益面臨嚴(yán)峻形勢考驗(yàn)的外貿(mào)風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)平均壞賬率高達(dá)5%，甚至局部區(qū)域企業(yè)達(dá)到30%。商務(wù)部國際貿(mào)易經(jīng)濟(jì)合作研究院信用管理部主任韓家平提到2011年商務(wù)部給出直觀數(shù)據(jù)，中國企業(yè)每年因信用缺失導(dǎo)致直接和間接經(jīng)濟(jì)損失高達(dá)6000億元，4筆者認(rèn)為這個(gè)估算數(shù)據(jù)其實(shí)離實(shí)際情況應(yīng)該還有一定距離。因?yàn)?，按照我們出口貿(mào)易總額和出口企業(yè)平均壞賬率估算，單是出口企業(yè)每年壞賬數(shù)據(jù)就應(yīng)該超過商務(wù)部的數(shù)據(jù)。金融危機(jī)爆發(fā)之初，據(jù)中國出口信用保險(xiǎn)公司業(yè)務(wù)資料顯示，中國對美國出口額為955.1億美元，而投保出口信用險(xiǎn)的企業(yè)還不足10%，據(jù)此推算，金融危機(jī)爆發(fā)后的半年時(shí)間，我國出口企業(yè)自行承擔(dān)對美貿(mào)易的出口損失風(fēng)險(xiǎn)超過20億美元。目前，美國已經(jīng)逐漸走出金融危機(jī)的陰影，2014年第四季度的破產(chǎn)總數(shù)為6219件，比上年度同期下降17.7%，經(jīng)濟(jì)有復(fù)蘇的跡象。但是出口信用險(xiǎn)賠付的比例和金額并沒有明顯的下降趨勢，而是呈現(xiàn)不穩(wěn)定的狀態(tài)（詳見圖1）。5這表明在后危機(jī)時(shí)代，盲目地樂觀為時(shí)過早，世界經(jīng)濟(jì)的回暖和穩(wěn)定還需要較長的時(shí)期。

二、進(jìn)出口貨物貿(mào)易中的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和信用風(fēng)險(xiǎn)

1、國際貨物貿(mào)易“風(fēng)險(xiǎn)”概述“風(fēng)險(xiǎn)”英語為“risk”，牛津詞典引證該詞由“risqué”演化而來，最早源于阿拉伯語。最初的意思是“在工作中獲得收入和利潤”，后來該詞語的意思演變?yōu)椤霸馐軗p失、損害的可能性”。ISO組織在《ISO31000-200險(xiǎn)管理原則與實(shí)施指南》中將風(fēng)險(xiǎn)定義為“不確定性對目標(biāo)的影響”。在學(xué)術(shù)界，1901年美國學(xué)者威雷特認(rèn)為，風(fēng)險(xiǎn)具有客觀存在性與不確定性。6美國學(xué)者威廉和漢斯在他們合作的《風(fēng)險(xiǎn)管理與保險(xiǎn)》中把主觀因素引入風(fēng)險(xiǎn)分析。日本學(xué)者武井勛認(rèn)為風(fēng)險(xiǎn)除了具有不確定性和客觀性外，還具有可測算性?？傊?，通常在國際貿(mào)易領(lǐng)域，人們理解的風(fēng)險(xiǎn)就是具有不以人的意志為轉(zhuǎn)移的客觀性，存在和發(fā)生的不確定性，在某種程度上可預(yù)測和防范的遭受損失的可能性。國際貨物貿(mào)易遠(yuǎn)涉重洋，在加工生產(chǎn)、進(jìn)出關(guān)境、遠(yuǎn)洋運(yùn)輸、交貨、國際貨款支付等各環(huán)節(jié)都有發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)的可能。如某外貿(mào)工廠不能在圣誕節(jié)之前履行節(jié)日商品交貨義務(wù)，進(jìn)口商拒付貨款。一度猖獗的索馬里海盜盤踞于蘇伊士運(yùn)河必經(jīng)之地?fù)尳龠^往商船。浙江永康某五金廠依客戶要求繳納數(shù)萬美元合同保證金后，所謂的中東大客戶消失得無影無蹤。某國有煙草公司從東南亞進(jìn)口一批價(jià)值百萬美元的特級煙葉，信用證支付，付款贖單提貨發(fā)現(xiàn)是一船完全不能用于生產(chǎn)加工的次貨。以上各種外貿(mào)風(fēng)險(xiǎn)如果就其本質(zhì)屬性，可劃分為價(jià)金風(fēng)險(xiǎn)（對價(jià)風(fēng)險(xiǎn)）和給付風(fēng)險(xiǎn)（履行風(fēng)險(xiǎn)）。前者是討論貨物由于不可歸責(zé)于買賣雙方中任何一方的原因毀損或滅失，買方是否有付款的義務(wù)，即貨物損毀或滅失的可能性由誰來承擔(dān)的問題。后者實(shí)質(zhì)是一種違約責(zé)任，是由于合同義務(wù)人怠于履行義務(wù)給合同相對人帶來的發(fā)生損失的可能性。

2、外貿(mào)業(yè)務(wù)中的“風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移”問題（1）貿(mào)易術(shù)語與風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移。進(jìn)出口業(yè)務(wù)中，尤其是確定貿(mào)易術(shù)語的洽談過程中，進(jìn)出口商都很關(guān)心“風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移”的問題。這里所指的“風(fēng)險(xiǎn)”是上文所提到的“價(jià)金風(fēng)險(xiǎn)”，通常是指貨物發(fā)生損毀或滅失的可能性，具體而言就是在雙方都盡到合理義務(wù)（如賣方履行貨交承運(yùn)人義務(wù)、賣方及時(shí)向買方發(fā)出裝船通知等）前提下，由誰承擔(dān)可能會(huì)發(fā)生的貨物損失的問題。貿(mào)易術(shù)語中提到的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移點(diǎn)，通常就是貨物損毀或滅失風(fēng)險(xiǎn)由賣方轉(zhuǎn)移給買方的時(shí)點(diǎn)?！帮L(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移”不涉及公平的問題，與費(fèi)用無關(guān)，而是風(fēng)險(xiǎn)負(fù)擔(dān)規(guī)則的界定與明晰。例如按照《2010通則》，CIF的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移點(diǎn)是以裝運(yùn)港裝上船為界，這就意味著雖然賣方支付貨物到目的港的遠(yuǎn)洋運(yùn)費(fèi)和保險(xiǎn)費(fèi)，但是貨物裝上船后，價(jià)金風(fēng)險(xiǎn)由賣方轉(zhuǎn)移給買方。如貨物在遠(yuǎn)洋途中發(fā)生損失，賣方可以將保險(xiǎn)單轉(zhuǎn)讓給買方，由買方向保險(xiǎn)公司索賠，在保險(xiǎn)合同承保范圍內(nèi)，因風(fēng)險(xiǎn)造成的損失實(shí)際轉(zhuǎn)移給保險(xiǎn)公司承擔(dān)，如不在保險(xiǎn)公司承保范圍內(nèi)的損失由買方自行承擔(dān)。（2）合同條款影響風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移。外貿(mào)書面合同條款（雖然我國政府2013年撤回《CISG》第11條保留，承認(rèn)國際貨物合同口頭形式的有效性，但是為減少爭議應(yīng)盡量采取書面形式）通常包括品名、品質(zhì)、包裝、數(shù)量、裝運(yùn)期、運(yùn)輸與保險(xiǎn)、支付、檢驗(yàn)、異議索賠條款等。條款具體明細(xì)內(nèi)容，關(guān)乎買賣雙方的責(zé)任與義務(wù)，直接影響風(fēng)險(xiǎn)的轉(zhuǎn)移。比如在CIF貿(mào)易合同支付條款中約定，貨款的支付以貨物到港為前提條件，這時(shí)CIF合同性質(zhì)發(fā)生了根本變化，由裝運(yùn)合同轉(zhuǎn)變?yōu)榈竭_(dá)合同，風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的地點(diǎn)由通常的裝運(yùn)港后移到了目的港，賣方要承擔(dān)遠(yuǎn)洋運(yùn)輸?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)。此外，在不同的國家法律制度中，風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的相關(guān)規(guī)定并不一致，大致有幾種情況：買賣合同成立轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)、所有權(quán)轉(zhuǎn)移帶來風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移、交貨（象征貨的交單）轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)等，在此不再贅述。

3、對外貿(mào)易“信用風(fēng)險(xiǎn)”的本質(zhì)“信用風(fēng)險(xiǎn)”不同于以上提及“風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移”問題的“風(fēng)險(xiǎn)”，它并不是貨物損毀或滅失風(fēng)險(xiǎn)，而是給付風(fēng)險(xiǎn)（履行風(fēng)險(xiǎn)），是因違約而帶來經(jīng)濟(jì)損失的可能性，在本質(zhì)上是違約方違背“契約精神”的后果。信用風(fēng)險(xiǎn)本質(zhì)特征是違約性、欺詐性和破壞性。首先，信用風(fēng)險(xiǎn)具有違約性。如賣方違反“品質(zhì)擔(dān)保義務(wù)”（以次充好、以假亂真）、賣方延誤交貨期影響買方的銷售或轉(zhuǎn)讓（買家往往不是實(shí)際的商品消費(fèi)者，而是中間商，他們買斷進(jìn)口或進(jìn)口，還有下游合同義務(wù)）、出現(xiàn)數(shù)量短少或質(zhì)量瑕疵導(dǎo)致買方延期付款或拒付貨款。據(jù)鄧白氏統(tǒng)計(jì)，在國際貿(mào)易貨款糾紛中，產(chǎn)品質(zhì)量和交貨期有爭議的比例占到總案件的25%。此外，有些延遲付款或拒付可能出于企業(yè)自身的資金困境、連環(huán)債務(wù)、貨物市場行情急劇下跌等原因。其次，信用風(fēng)險(xiǎn)具有欺詐性。據(jù)統(tǒng)計(jì)，貨款拖欠案件中，有意欺詐的占比為60%。由于國際貿(mào)易缺乏統(tǒng)一的監(jiān)督體系和制裁機(jī)制，因此交易惡意欺詐案件頻發(fā)。國際貨物貿(mào)易中的欺詐案件有些是極度卑劣的陷阱和圈套，貿(mào)易公司的成立目的就是騙取貨物或金錢，如非洲某國的外匯儲(chǔ)備三分之一來自外貿(mào)詐騙，這些外貿(mào)公司往往故意設(shè)置支付陷阱（如信用證“軟條款”）、偽造單據(jù)或是利用其所在國海關(guān)政策使我方失去貨物控制權(quán)。最后，信用風(fēng)險(xiǎn)具有破壞性，現(xiàn)代商業(yè)社會(huì)經(jīng)濟(jì)交往的基石就是“信用”（Credit）。如果破壞基礎(chǔ)，交易方違約甚至欺詐，人與人之間失去最基本的信任，那將極大地阻礙商品交易，破壞企業(yè)生存的“經(jīng)濟(jì)生態(tài)”環(huán)境。最終所有人將會(huì)為此買單，交易成本增加、商品價(jià)格突增、經(jīng)濟(jì)停滯發(fā)展，整個(gè)社會(huì)將陷入“滯漲”的陷阱中不能自拔。

三、進(jìn)出口貿(mào)易中信用風(fēng)險(xiǎn)的形成機(jī)制

1、結(jié)算方式與信用風(fēng)險(xiǎn)外貿(mào)結(jié)算方式是進(jìn)口商付款的方式，實(shí)際業(yè)務(wù)中常用的是電匯（T/T）、托收（包括付款交單D/P和承兌交單D/A）、信用證（L/C）。這幾種支付方式中，只有信用證是銀行信用，意味著銀行（開證行、保兌行）具有付款責(zé)任。對于出口商而言，信用證風(fēng)險(xiǎn)是最低的，信用證結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)取決于開證行信譽(yù)。但對于進(jìn)口商而言，信用證有一定風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)殂y行只處理單據(jù)，不管貨，如果貨物出了問題，進(jìn)口商不能找開證行交涉，不能向出口商索賠。而電匯和托收都屬于商業(yè)信用，信用風(fēng)險(xiǎn)的大小取決于買賣雙方自身的商業(yè)信譽(yù)。商業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)在雙方間是此消彼長的關(guān)系，當(dāng)進(jìn)口商在出口商裝船前支付較高比例訂金時(shí)就承擔(dān)較高信用風(fēng)險(xiǎn)，相反情況則出口商承擔(dān)較高信用風(fēng)險(xiǎn)。案例：2015年4月商務(wù)部官網(wǎng)上有一則《關(guān)于意大利公司通過付款交單D/P進(jìn)行貿(mào)易欺詐的緊急提示》，詳細(xì)內(nèi)容如下：最近我處（商務(wù)部駐意大利經(jīng)商參贊處）收到數(shù)起涉及金屬硅、鎂等金屬原材料的貿(mào)易欺詐案件投訴，意方公司操作手法非常相似，多通過提供虛假銀行地址直接騙取獲得國際快遞公司所投遞的海運(yùn)單據(jù)，然后通過港口貨代公司提貨，之后拒絕付款并失聯(lián)。我方公司核查意方公司所提供銀行地址后發(fā)現(xiàn)，當(dāng)?shù)夭o此銀行。由于國際快遞公司在意境內(nèi)遞送函件時(shí)，一般并不嚴(yán)格核查收件單位和收件人身份信息，導(dǎo)致此種詐騙手段屢屢得逞，我相關(guān)公司往往蒙受損失。請我國內(nèi)公司通過付款交單D/P方式開展貿(mào)易活動(dòng)時(shí)，務(wù)必提高警惕。7案例分析：通常來說，國際貿(mào)易結(jié)算方式主要有匯付（信匯、票匯、電匯，最常用的是電匯T/T）、托收（付款交單D/P、承兌交單D/A）和信用證。對于出口商結(jié)匯最為安全的是信用證，因?yàn)樵谝陨现饕N結(jié)算方式中只有信用證是銀行信用，即銀行（通常是開證行、保兌行）具有付款責(zé)任。電匯要區(qū)分是前T/T還是后T/T才能評估交易信用風(fēng)險(xiǎn)，國際貿(mào)易中電匯結(jié)算通常是30%前T/T和70%后T/T的結(jié)合，即簽訂合同后，客戶電匯30%貨款。發(fā)貨后，出口方取得提單，將提單傳真件發(fā)送給買方，收到剩余70%貨款，再將正本提單郵寄給對方。整個(gè)交易過程完全憑借買賣雙方的相互信任，信用風(fēng)險(xiǎn)較高。在托收中，托收行接受出口商委托向代收行（進(jìn)口商所在地銀行）發(fā)出指示，進(jìn)口商付款后才能收到全套單據(jù)即付款交單D/P，比承兌交單D/A（進(jìn)口商承諾會(huì)付款，但沒有實(shí)際付款時(shí)，可從代收行處獲得單據(jù)）風(fēng)險(xiǎn)要小，因?yàn)橥ǔ４招幸邮芡惺招兄甘?，進(jìn)口商付款后銀行才能放單。但是上述案例中，意大利進(jìn)口商虛構(gòu)了銀行的地址，即代收行的地址，騙取貨運(yùn)單據(jù)，導(dǎo)致我國出口商貨、財(cái)兩空。在這種情況下，我出口方幾乎不能向國外代收行追償，原因有二：其一是托收是商業(yè)信用（銀行沒有付款責(zé)任，出口商自行承擔(dān)信用風(fēng)險(xiǎn)）。其二是我出口方與國外代收行是否存在法律關(guān)系在司法界爭議很大（國際貿(mào)易傳統(tǒng)觀念認(rèn)為出口方與托收行是委托關(guān)系，托收行與代收行是關(guān)系，但出口方與代收行之間無法律關(guān)系），并且涉及國外代收行的跨國訴訟將是成本及其高昂的事情。那么，出口方是否可以向我國的托收行索賠，這個(gè)問題確實(shí)值得商榷。在《跟單托收統(tǒng)一規(guī)則》（第522號(hào)）中對于銀行的義務(wù)規(guī)定得非?；\統(tǒng)和含混不清，原文是“銀行將本著誠信的原則、盡合理的審慎來辦理業(yè)務(wù)”。我國的托收行在選擇代收行時(shí)，通常會(huì)依據(jù)出口商提供的賬戶名稱來權(quán)衡確定（在實(shí)務(wù)中，如果賬戶名稱是托收行熟悉的業(yè)務(wù)往來銀行，就會(huì)選定代收行為進(jìn)口商賬戶銀行。如果賬戶名稱是托收行不熟悉的銀行，往往會(huì)調(diào)閱進(jìn)口商賬戶銀行資料，來確定是否合作）。也就是說按照國際貿(mào)易慣例，通常代收行是由托收行選擇的，作為信息不對稱和弱勢的出口商是很難查詢到進(jìn)口國銀行信息的。因此，托收行如沒有利用其信息獲取的優(yōu)勢地位，嚴(yán)格核實(shí)代收行真實(shí)地址，沒有做到“合理的審慎”，筆者認(rèn)為托收行在一定程度上是要承擔(dān)責(zé)任的。如果托收行對國外賬戶銀行有疑義，而出口商一意孤行，堅(jiān)持依照進(jìn)口商要求選擇進(jìn)口商賬戶銀行作為代收行，甚至出具“擔(dān)保書”表明自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，那么國內(nèi)托收行可以免責(zé)，對于該筆業(yè)務(wù)的損失完全不承擔(dān)責(zé)任。由此可見，在不同支付方式下，存在不同級別的信用風(fēng)險(xiǎn)，即使是有銀行參與到國際貿(mào)易支付過程中，也并不意味著信用風(fēng)險(xiǎn)的降低。尤其是電匯、托收支付方式下，出口商要自行承擔(dān)在商業(yè)信用下的信用風(fēng)險(xiǎn)，一定要謹(jǐn)慎核實(shí)交易伙伴的情況，遵循KYC（KnowYourCustomer）規(guī)則。

2、外貿(mào)單據(jù)與信用風(fēng)險(xiǎn)國際貿(mào)易通常不是實(shí)際的貨物買賣，而是單據(jù)買賣，一批貨物往往經(jīng)過多個(gè)進(jìn)口商轉(zhuǎn)手，中間的交易過程就是單據(jù)的流轉(zhuǎn)過程。通常在進(jìn)出口業(yè)務(wù)中，誰控制該批貨物的所有權(quán)，其信用風(fēng)險(xiǎn)就會(huì)大大降低。貨物所有權(quán)的實(shí)際控制人往往取得全套單據(jù)，尤其是取得其中的運(yùn)輸單據(jù)，擁有提取貨物的權(quán)利。此外，單證還會(huì)通過改變實(shí)際的結(jié)算方式而影響信用風(fēng)險(xiǎn)。如在信用證業(yè)務(wù)中，如果外貿(mào)單據(jù)不符合信用證規(guī)定（背后的原因可能是出口商單據(jù)業(yè)務(wù)能力弱，繕制單據(jù)出現(xiàn)失誤；也可能是進(jìn)口商的“軟條款”陷阱，如信用證規(guī)定須我方提交進(jìn)口商簽字的商業(yè)發(fā)票、貨物到港進(jìn)口商出具品質(zhì)認(rèn)可證書等），銀行拒付，銀行擔(dān)保付款的職責(zé)消失，開證行轉(zhuǎn)嫁付款風(fēng)險(xiǎn)，信用證付款通常就轉(zhuǎn)為托收，銀行信用轉(zhuǎn)為商業(yè)信用，出口商信用風(fēng)險(xiǎn)就陡然增加。案例：廣州佛山某家具商與迪拜某批發(fā)商形成了長期的交易模式：批發(fā)商到廠看樣訂貨，確認(rèn)貨號(hào)，工廠出具形式發(fā)票，依據(jù)形式發(fā)票開立信用證，工廠發(fā)貨后到銀行付款贖單。在交易的七年時(shí)間里，工廠每次交單后都是收到一份列舉大量不符點(diǎn)的拒付通知，然后打電話給客戶，客戶很快去銀行贖單。這樣的模式一直很順利地進(jìn)行，雙方的業(yè)務(wù)量也越來越大。2008年金融危機(jī)之后，工廠像往常一樣發(fā)運(yùn)100多萬美元的家具，接到拒付通知后，客戶提出其資金周轉(zhuǎn)出現(xiàn)問題，要求出口工廠指示銀行放單，過幾天再付款。工廠依照客戶指示辦理后，客戶提貨后，一直未支付貨款，直至破產(chǎn)。8案例分析：不論選擇任何國際貿(mào)易支付方式，都會(huì)涉及外貿(mào)單據(jù)的問題。尤其是在信用證支付方式下，如果單據(jù)出現(xiàn)問題，出口商將處于非常被動(dòng)的局面?！皢巫C不符”、“單單不符”，銀行拒付后，銀行信用就轉(zhuǎn)變?yōu)樯虡I(yè)信用，這時(shí)出口商承受的信用風(fēng)險(xiǎn)陡然增加，在金融危機(jī)之前的憑借雙方信任建立的關(guān)系瞬間土崩瓦解，異常脆弱。因此，出口企業(yè)一定要高度關(guān)注單證繕制和單據(jù)管理，提高業(yè)務(wù)素質(zhì)和管理水平。對于信用風(fēng)險(xiǎn)的控制，在全套單據(jù)中，運(yùn)輸單據(jù)的選擇最為關(guān)鍵?？者\(yùn)單、鐵路運(yùn)單、海運(yùn)單、電放提單都要謹(jǐn)慎選擇，因?yàn)橐陨蠁螕?jù)都不是物權(quán)憑證，無需出口商指示，通常進(jìn)口商很容易提取貨物，一旦貨物被合法提取，回款就很可能出現(xiàn)問題。因此，如果對于不熟悉的貿(mào)易伙伴，應(yīng)首選海運(yùn)提單，并在收貨人（consignee）一欄填寫“TOORDER”（憑指示）或“TOORDEROFSHIPPER”（憑托運(yùn)人指示），便于出口商控制貨物所有權(quán)。在進(jìn)口業(yè)務(wù)中，如果采用手續(xù)最為煩瑣、收費(fèi)最高的信用證結(jié)匯方式，進(jìn)口企業(yè)面臨的最大風(fēng)險(xiǎn)就是單據(jù)與貨物不符的問題。單據(jù)完美無缺，但是貨物以次充好、貨不對板。如果進(jìn)口企業(yè)能事先得知貨物欺詐的消息，一定要注意收集證據(jù)，協(xié)助開證行辦理“止付令”，避免損失。此外，除結(jié)算方式、外貿(mào)單證外，外貿(mào)政策也會(huì)影響信用風(fēng)險(xiǎn)的形成。金融危機(jī)后，一國的貿(mào)易保護(hù)政策會(huì)加大出口商的信用風(fēng)險(xiǎn)，如印度、土耳其等國海關(guān)規(guī)定，貨物到港超過期限后即被海關(guān)查扣，沒有進(jìn)口商的棄貨聲明，出口商不能處理該批貨物，這時(shí)出口商往往財(cái)貨兩空。國家的進(jìn)出口限制政策，也會(huì)讓進(jìn)出口商風(fēng)險(xiǎn)居高不下。因此，進(jìn)出口商要熟悉交易雙方所在國的外貿(mào)政策和相關(guān)制度，做到心中有數(shù)、防患于未然。

四、進(jìn)出口貿(mào)易中信用風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避的具體路徑與方法

1、企業(yè)應(yīng)根據(jù)自身類型，構(gòu)建信用風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制對于不同規(guī)模的外貿(mào)企業(yè)，應(yīng)建立不同的信用風(fēng)險(xiǎn)管理體制。具體而言，大中型外貿(mào)企業(yè)應(yīng)建立專門的信用管理部門，設(shè)立專崗評估合同風(fēng)險(xiǎn)（貿(mào)易術(shù)語的合理選擇、結(jié)算方式、合同條款隱性風(fēng)險(xiǎn)等）、動(dòng)態(tài)監(jiān)控客戶信用狀況（客戶應(yīng)收賬款管理與信用分級、生產(chǎn)型客戶生產(chǎn)能力預(yù)估、客戶所在國經(jīng)濟(jì)政治風(fēng)險(xiǎn)———可參考中國出口信用保險(xiǎn)公司2014年《國家風(fēng)險(xiǎn)分析報(bào)告》）、重視單證管理工作（建立每一票貨物的全套單據(jù)檔案資料、設(shè)置合理保存期）、積累企業(yè)自身信譽(yù)，提升企業(yè)管理、產(chǎn)品和服務(wù)質(zhì)量。小微企業(yè)，應(yīng)明確財(cái)務(wù)人員和外貿(mào)業(yè)務(wù)員的權(quán)限與信用風(fēng)險(xiǎn)防范職責(zé)，財(cái)務(wù)人員評估融資與回款風(fēng)險(xiǎn)，外貿(mào)業(yè)務(wù)員對業(yè)務(wù)回款承擔(dān)明確責(zé)任。

2、樹立終身學(xué)習(xí)意識(shí)，提升業(yè)務(wù)人員綜合素質(zhì)不論制度如何完善，人是規(guī)避信用風(fēng)險(xiǎn)最大的因素。因此，企業(yè)要鼓勵(lì)和幫助業(yè)務(wù)員、單證員、財(cái)務(wù)人員進(jìn)修和學(xué)習(xí)業(yè)務(wù)知識(shí)，熟悉國際貿(mào)易慣例（如國際商會(huì)制訂的INCOTERMS、UCP、URR、ISBP等規(guī)則），重視單證繕制與管理，關(guān)注各個(gè)國家進(jìn)出口政策調(diào)整以及國際局勢等。具體而言，業(yè)務(wù)人員可以經(jīng)常登錄商務(wù)部官網(wǎng)（“公共服務(wù)”可查詢貿(mào)易法律、政策、國際標(biāo)準(zhǔn)；“信息公開”有政策解讀、市場檢測、預(yù)警監(jiān)測等欄目）。關(guān)注國家質(zhì)量監(jiān)督檢驗(yàn)檢疫總局通關(guān)業(yè)務(wù)司公開信息，如《出入境檢驗(yàn)檢疫機(jī)構(gòu)實(shí)施檢驗(yàn)檢疫的進(jìn)出境商品目錄》、運(yùn)用海關(guān)總署官網(wǎng)上的“境外通關(guān)指南”、“在線服務(wù)”等信息，熟悉報(bào)關(guān)知識(shí)和掌握貨物通關(guān)動(dòng)態(tài)信息、外貿(mào)論壇等方式來學(xué)習(xí)專業(yè)知識(shí)，提升業(yè)務(wù)能力，獲取信息。

3、借助銀行、保險(xiǎn)公司或其他專業(yè)金融機(jī)構(gòu)，構(gòu)建信用規(guī)避與擔(dān)保體系出口企業(yè)規(guī)避信用風(fēng)險(xiǎn)最為有效的路徑之一為投保出口信用險(xiǎn)。2014年山東某貿(mào)易公司的烏克蘭客戶受貨幣貶值影響，無法收回貨款，得到中國信用保險(xiǎn)公司270萬美元的賠款。目前，經(jīng)營出口信用保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的公司包括最早的中國信用保險(xiǎn)公司、中國人民財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司、中國平安財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司、中國太平洋財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司、中國大地財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司共五家企業(yè)，短期出口信用險(xiǎn)的保費(fèi)為千分之三至千分之五，通?？梢越档统隹谄髽I(yè)90%以上的風(fēng)險(xiǎn)，提高80%現(xiàn)金流比率。此外，還可以運(yùn)用國際保理、備用信用證、銀行保函構(gòu)建信用擔(dān)保體系，最大限度地降低出口信用風(fēng)險(xiǎn)。進(jìn)口商可通過預(yù)付款保函（銀行應(yīng)出口商申請開立的在出口商未能履約或全部履約的情況下退還全部或部分預(yù)付款的承諾）、履約保函（銀行應(yīng)出口商要求對出口商履行合同所做的保證）、投保進(jìn)口信用險(xiǎn)（進(jìn)口信用險(xiǎn)最早于2008年在中國出口信用保險(xiǎn)公司寧波分公司試點(diǎn)）等綜合手段來規(guī)避進(jìn)口信用風(fēng)險(xiǎn)。最后，特別值得注意的是，一旦遭遇客戶違約，不論是出口無法收取貨款還是進(jìn)口貨物出現(xiàn)異常，我方企業(yè)一定要積極行動(dòng)，利用多元救濟(jì)渠道維權(quán)。具體而言出口企業(yè)應(yīng)及早啟動(dòng)退運(yùn)、尋找新買家、聯(lián)系專業(yè)國際商業(yè)債務(wù)追收機(jī)構(gòu)等。進(jìn)口企業(yè)應(yīng)注意搜集違約證據(jù)、運(yùn)用檢驗(yàn)索賠條款等保障交易安全和彌補(bǔ)損失。

參考文獻(xiàn)：

[1]杜庭旭.淺析進(jìn)口國際貿(mào)易術(shù)語的選擇及風(fēng)險(xiǎn)防范[J].對外經(jīng)貿(mào)實(shí)務(wù),2008,（06）：64-66.

[2]陳宇峰.為什么中國的外貿(mào)壞賬率總是居高不下[J].現(xiàn)代商貿(mào)評論,2008,(01):17-19.

[3]鄒根寶.外貿(mào)信用風(fēng)險(xiǎn)管理及案例分析[M].上海:上海人民出版社：22-39.

第8篇：企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理案例范文

關(guān)鍵詞：應(yīng)收賬款 風(fēng)險(xiǎn)管理 實(shí)證研究 煤炭采選業(yè)

由于我國的市場經(jīng)濟(jì)體制、金融環(huán)境與法律環(huán)境還不是很健全，企業(yè)信用指標(biāo)參差不齊，應(yīng)收賬款在資產(chǎn)規(guī)模中占比越來越大，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、回款率日趨低下現(xiàn)象比較嚴(yán)重，導(dǎo)致企業(yè)產(chǎn)生大量壞賬和呆賬，給企業(yè)帶來不小的運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)和隱患?；诖耍P者嘗試對煤炭行業(yè)上市公司應(yīng)收賬款進(jìn)行實(shí)證研究，目的是進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)信用營銷方式，加強(qiáng)商業(yè)信用資金回籠與減少壞賬發(fā)生，進(jìn)而提高上市公司營運(yùn)能力與盈利能力。

一、文獻(xiàn)綜述

（一）國內(nèi)應(yīng)收賬款研究現(xiàn)狀

目前國內(nèi)應(yīng)收賬款研究的文獻(xiàn)比較豐富，主要呈現(xiàn)出以下兩種視角：一是對應(yīng)收賬款管理的具體方法進(jìn)行研究；二是對應(yīng)收賬款的全面管理辦法進(jìn)行研究。

1.應(yīng)收賬款專門管理方法

一是信用管理方面，池國華（2009）在提煉國內(nèi)外企業(yè)應(yīng)收賬款管理成功案例經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上，運(yùn)用先進(jìn)管理控制理念，構(gòu)造了信用經(jīng)濟(jì)下企業(yè)應(yīng)收賬款的全程管理模式。另外，吳劍東等（2007）提出完善企業(yè)信用管理體系可以有效降低交易成本，因此，構(gòu)建一個(gè)能夠“科學(xué)、全面、客觀、真實(shí)”地反映債務(wù)人信用狀況征信系統(tǒng)，來區(qū)分守信和失信債務(wù)人顯得尤為重要。

二是賬齡分析方面，對企業(yè)應(yīng)收賬款賬齡進(jìn)行ABC分類管理，建立應(yīng)收賬款賬齡分析與資金回籠同步管理體系，對賬齡達(dá)3年以上債務(wù)人要重點(diǎn)關(guān)注，強(qiáng)化賬齡分析與風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)防范，完善債務(wù)人資信檔案，建立應(yīng)收賬款控制機(jī)制（田豐琴，2013）。

三是抵押融資方面，李光貴（2008）提出根據(jù)國家發(fā)展改革委中小企業(yè)司的《2005年中國成長型中小企業(yè)發(fā)展報(bào)告》中有關(guān)企業(yè)融資方式滿意度的內(nèi)容，嘗試提出運(yùn)用應(yīng)收賬款質(zhì)押融資方式緩解企業(yè)資金缺口。

四是內(nèi)部控制方面，毛新述等（2009）從內(nèi)部控制為切入點(diǎn)，研究分析企業(yè)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)，建立健全應(yīng)收賬款全過程內(nèi)部管理制度。

2.應(yīng)收賬款全面管理方法

李恩柱（2007）把風(fēng)險(xiǎn)關(guān)口進(jìn)行前移，全面把握事前、事中、事后三個(gè)過程，綜合進(jìn)行資信調(diào)查、信息全過程跟蹤，從而建立綜合有效信用管理體系。劉詩明（2007）構(gòu)造了決策系統(tǒng)、預(yù)警系統(tǒng)、監(jiān)控系統(tǒng)、衡量系統(tǒng)、評估系統(tǒng)、補(bǔ)救系統(tǒng)和輔助系統(tǒng)七個(gè)子系統(tǒng)形成應(yīng)收賬款綜合風(fēng)險(xiǎn)管理體系，用來直接有效控制應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)。

（二）國外應(yīng)收賬款研究現(xiàn)狀

目前國外應(yīng)收賬款研究的文獻(xiàn)比較豐富，研究視角比較新穎，對應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)管理中有關(guān)流程管理和具體管理理論與方法已經(jīng)相當(dāng)完善。

關(guān)于加強(qiáng)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)管理辦法，國外學(xué)者提出從信貸政策、運(yùn)營周期、風(fēng)險(xiǎn)成因等視角展開研究。信貸政策方面，James.C.Van.Horne（2003）提出企業(yè)應(yīng)收賬款管理水平主要受經(jīng)營環(huán)境和企業(yè)信用政策影響，但經(jīng)營環(huán)境是屬于系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)不可以改變因素，信用政策則是企業(yè)管理應(yīng)收賬款切入點(diǎn)。運(yùn)營周期方面，John.G.Salek（2005）通過實(shí)證研究方法，將企業(yè)應(yīng)收賬款周期與整個(gè)行業(yè)數(shù)據(jù)進(jìn)行比對分析，從而挖掘出是行業(yè)原因還是企業(yè)內(nèi)部原因，從而運(yùn)用信用管理學(xué)對企業(yè)信用管理進(jìn)行研究，進(jìn)而促進(jìn)整個(gè)經(jīng)營環(huán)境中企業(yè)信用管理水平提高。風(fēng)險(xiǎn)成因方面，Pedro.J.Garcia（2010）認(rèn)為應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)較多，應(yīng)該加強(qiáng)對風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)進(jìn)行分析，通過分析企業(yè)資金周轉(zhuǎn)率和企業(yè)持有經(jīng)營能力，進(jìn)而將應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)落實(shí)到每個(gè)控制點(diǎn)上，進(jìn)而有效降低應(yīng)收賬款壞賬風(fēng)險(xiǎn)。

（三）文獻(xiàn)評述

綜合國內(nèi)外文獻(xiàn)資料，我們可以得出應(yīng)收賬款管理最終落腳點(diǎn)是強(qiáng)化應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)管理，關(guān)鍵是通過建立較為完善內(nèi)部控制制度、制定相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)控制流程或信用管理體系完善等。

二、應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)證分析

筆者從Wind數(shù)據(jù)庫、上交所、深交所網(wǎng)站及巨潮咨詢網(wǎng)站選取煤炭行業(yè)25家上市公司2007年至2012年資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表及財(cái)務(wù)報(bào)表附注及賬齡分析表數(shù)據(jù)，并對異常數(shù)據(jù)進(jìn)行了剔除。

（一）應(yīng)收賬款規(guī)模結(jié)構(gòu)數(shù)據(jù)分析

從表1可以看出：

一是應(yīng)收賬款規(guī)模和增長率呈增長態(tài)勢，2007年138.71億元，2012年達(dá)到557.8億元，應(yīng)收賬款規(guī)模呈逐年上升態(tài)勢，5年間增加近420億元，增幅高達(dá)3倍之多；2008年應(yīng)收賬款同比增長為54.08%，2012年同比增長為69.24%，中間剔除2008、2009這兩年受金融危機(jī)影響外，應(yīng)收賬款同比增長率也呈逐年上升態(tài)勢，這充分表明應(yīng)收賬款5年間規(guī)模和增長率呈顯逐年增長態(tài)勢。

二是應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)減慢，2007年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率為16.30次/年，2012年周轉(zhuǎn)率為13.63次/年，同樣剔除2008、2009這兩年受金融危機(jī)影響外，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率呈逐年下降態(tài)勢。

三是應(yīng)收賬款與企業(yè)盈利有“縫隙”，2007年至2012年?duì)I運(yùn)收入、凈利潤基本呈現(xiàn)逐年增長態(tài)勢，增長方向基本與應(yīng)收賬款增長趨同，但2008年、2011年和2012年這三年應(yīng)收賬款同比增長率跑贏了營業(yè)收入、凈利潤同比增長率，甚至到后期差距逐漸拉大，這反映出應(yīng)收賬款增長軌跡與企業(yè)盈利增長之間有“縫隙”。

（二）應(yīng)收賬款賬齡壞賬分析

從表2可以看出：隨著應(yīng)收賬款規(guī)模不斷增大，壞賬準(zhǔn)備金額也跟著同比增加，壞賬準(zhǔn)備從2007年的9.84億元增長到2102年的23.17億元，增幅較大；3年以上賬齡占比情況從2007年至2009年呈現(xiàn)上升態(tài)勢，從占比6.53%增至25.27%，后3年出現(xiàn)小幅下降趨勢。3年以上賬齡同比增長情況基本大幅度跑贏應(yīng)收賬款同比增長，這表明隨著應(yīng)收賬款規(guī)模不斷增加，3年以上賬齡規(guī)模卻以較大幅度增長，出現(xiàn)壞賬的概率進(jìn)一步加大，嚴(yán)重影響企業(yè)盈利情況。

（三）應(yīng)收賬款與利潤指標(biāo)相關(guān)性分析

從表3中明顯可以看出：應(yīng)收賬款總額與營業(yè)收入總額、凈利潤總額高度正相關(guān)性，應(yīng)收賬款總額與壞賬準(zhǔn)備總額顯著正相關(guān)；壞賬準(zhǔn)備總額與營業(yè)收入總額、凈利潤總額正相關(guān)，這表明加強(qiáng)應(yīng)收賬款管理對企業(yè)實(shí)現(xiàn)價(jià)值最大化目標(biāo)尤為重要。

三、應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)控制措施

（一）風(fēng)險(xiǎn)控制點(diǎn)“關(guān)口”應(yīng)前移

煤炭行業(yè)上市公司應(yīng)該建立完善應(yīng)收賬款管理體系：由事前控制――事中控制――事后控制――反饋控制4個(gè)循環(huán)環(huán)節(jié)形成的動(dòng)態(tài)監(jiān)控體系。一方面設(shè)立獨(dú)立資信管理部門，科學(xué)選擇客戶，健全信用管理制度；另一方面建立賒銷申報(bào)制度，加強(qiáng)銷售合同管理。

（二）應(yīng)收賬款“證券化”

所謂應(yīng)收賬款證券化是將應(yīng)收賬款打包出售給專門從事資產(chǎn)證券化管理的機(jī)構(gòu)（Special Purpose Vehicle，SPV），從而進(jìn)入SPV資金池，經(jīng)過“重組包裝”后，SPV再以應(yīng)收賬款為標(biāo)的物向國內(nèi)二級資本市場發(fā)行有價(jià)證券，從而達(dá)到利用應(yīng)收賬款實(shí)現(xiàn)融資目的。煤炭行業(yè)上市公司應(yīng)收賬款規(guī)模比較大，資金回籠速度減慢，應(yīng)收賬款的證券化既能增加銷售，又能提升企業(yè)融資能力，為企業(yè)發(fā)展提供良好“資金池”環(huán)境。

（三）應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)“動(dòng)態(tài)化”管理

應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)“動(dòng)態(tài)化”管理主要是加強(qiáng)對應(yīng)收賬款的日常監(jiān)督與分析，重點(diǎn)關(guān)注未到期應(yīng)收賬款。在實(shí)施應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)“動(dòng)態(tài)化”管理過程中，主要措施有以下兩種：一是總額比對法，根據(jù)企業(yè)信用管理部門在新的一天將存量應(yīng)收賬款總額與最佳持有規(guī)模數(shù)進(jìn)行比較分析，以此為未來應(yīng)收賬款管理做出預(yù)測；二是平均收賬期法，平均收賬期是指企業(yè)在一定時(shí)期內(nèi)，所持有的應(yīng)收賬款從發(fā)生到收回的整個(gè)壽命周期所經(jīng)歷的平均時(shí)間。

（四）應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)“Credit Metrics”模型法

通過借鑒Credit Metrics模型在組合貸款信用風(fēng)管理方面的啟示，即債務(wù)人違約和債務(wù)人信用等級改變這兩個(gè)因子均影響應(yīng)收賬款組合價(jià)值，進(jìn)一步計(jì)算應(yīng)收賬款組合在客戶信用等級變化情況下的價(jià)值分布，從而得到VAR值，最終可以得到企業(yè)應(yīng)收賬款信用風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)確量化值，為企業(yè)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)控制提供一種行之有效的辦法。

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第9篇：企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)管理案例范文

房地產(chǎn)信貸風(fēng)險(xiǎn)，指房地產(chǎn)信貸領(lǐng)域中的一種“不確定性或信息不對稱”.指經(jīng)營房地產(chǎn)信貸業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，由于決策失誤、管理不善或客觀環(huán)境變化等原因?qū)е缕滟Y產(chǎn)、收益或信譽(yù)遭受損失的可能性。

從理論上講，房地產(chǎn)金融市場的建設(shè)應(yīng)該與房地產(chǎn)業(yè)和房地產(chǎn)金融的發(fā)展同步，加上政府的宏觀調(diào)控，房地產(chǎn)金融風(fēng)險(xiǎn)在一定范圍內(nèi)是可控的。但當(dāng)前我國的情況卻是，房地產(chǎn)信貸投向不合理、房地產(chǎn)信貸的外部環(huán)境不完善等問題，種種情況阻礙了房地產(chǎn)信貸的健康發(fā)展，也造成了大量的金融風(fēng)險(xiǎn)。尤其是房地產(chǎn)融資渠道過于單一，單純依靠銀行房地產(chǎn)貸款，使得大量的信用風(fēng)險(xiǎn)和市場風(fēng)險(xiǎn)聚集在銀行，這給房地產(chǎn)金融業(yè)甚至整個(gè)金融體系的穩(wěn)定健康發(fā)展帶來了很大隱患。

因此，分析我國房地產(chǎn)信貸風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)的原因，積極尋求房地產(chǎn)信貸風(fēng)險(xiǎn)防范和控制的方法對策，建立起適應(yīng)我國當(dāng)前社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和房地產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀的新型房地產(chǎn)金融體系以及借鑒發(fā)達(dá)國家金融風(fēng)險(xiǎn)管理的經(jīng)驗(yàn)和我國理論界、金融界和房地產(chǎn)業(yè)人士的理論和觀點(diǎn)，研究適合我國國情的房地產(chǎn)融資方式，具有較高的理論價(jià)值和現(xiàn)實(shí)意義。

一、我國房地產(chǎn)企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀

（一）目前我國房地產(chǎn)企業(yè)信貸風(fēng)險(xiǎn)的種類

1、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指公司因籌措資金而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，即公司可能喪失償債能力的風(fēng)險(xiǎn)，房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)高負(fù)債經(jīng)營隱含財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，我國房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)在房地產(chǎn)開發(fā)過程中，以銀行借貸融資為主，自有資本金占項(xiàng)目總投資的比例普遍在30%以下，部分企業(yè)甚至在20%左右。由于房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)良莠不齊，隨著房地產(chǎn)市場競爭日益激烈，監(jiān)管力度不斷加大，開發(fā)貸款門檻提高，房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)資金鏈條日趨緊張，一旦資金鏈條斷裂，風(fēng)險(xiǎn)就會(huì)暴露。

2、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)

經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)是指由于房地產(chǎn)投資經(jīng)營失誤，造成實(shí)際經(jīng)營成果偏離期望值并最終產(chǎn)生難以歸還商業(yè)銀行貸款的風(fēng)險(xiǎn)。房地產(chǎn)貸款的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)主要存在于非住宅房地產(chǎn)貸款之中。由于房地產(chǎn)具有不可移動(dòng)的特征，房地產(chǎn)投資與其他投資相比而更具有不可逆轉(zhuǎn)性，一旦開始投資就難以撤回。如果在開發(fā)過程中出現(xiàn)由于決策失誤或資金鏈中斷而停工，就會(huì)造成“爛尾樓”和“半拉子工程”,套牢開發(fā)資金。同時(shí)房地產(chǎn)的流動(dòng)性較差，在投資完成之前基本不具備變現(xiàn)能力，改造和變更設(shè)計(jì)用途難度較大，處置起來非常困難，資金回收的可能性小，所以房地產(chǎn)項(xiàng)目停工后往往一擺就是兒年甚至上十年。除此之外，目前越來越多的“圈地”、“炒地皮”以及施工企業(yè)被迫墊資現(xiàn)象更加劇了房地產(chǎn)金融的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，因而房地產(chǎn)業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于其他行業(yè)。我國房地產(chǎn)開發(fā)資金高度依賴于商業(yè)銀行，房地產(chǎn)業(yè)的良好發(fā)展前景也使得商業(yè)銀行不可能放棄對房地產(chǎn)業(yè)的信貸投入，這種相互依存的關(guān)系使商業(yè)銀行房地產(chǎn)貸款的總量必然伴隨房地產(chǎn)業(yè)的發(fā)展而迅速增加，導(dǎo)致房地產(chǎn)貸款的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)越來越大。

據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國廣東省部分金融機(jī)構(gòu)房地產(chǎn)開發(fā)貸款新增額已占超過各項(xiàng)貸款新增額的70%以上。這種增長過快的趨勢如不加以適當(dāng)控制，一旦引發(fā)風(fēng)險(xiǎn)，后果將不可預(yù)料。事實(shí)上，我國己經(jīng)發(fā)生了由于房地產(chǎn)不良貸款占比過高而導(dǎo)致銀行支付危機(jī)的情況。

2010年海南發(fā)展銀行的倒閉就是一個(gè)典型的案例，2009年建設(shè)銀行廣東恩平支行由于房地產(chǎn)開發(fā)貸款不良貸款比例過高而導(dǎo)致不能有效兌付，出現(xiàn)擠兌風(fēng)險(xiǎn)，建設(shè)銀行總行撥了50億元，才解決了支付危機(jī)。歷史和現(xiàn)實(shí)都表明，經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)是當(dāng)前我國房地產(chǎn)金融面臨的最大風(fēng)險(xiǎn)。

3、欺詐風(fēng)險(xiǎn)

欺詐風(fēng)險(xiǎn)是指在目前房地產(chǎn)市場信息不充分、監(jiān)督管理欠嚴(yán)密的情況下，開發(fā)商的開發(fā)行為與銷售行為不規(guī)范甚至為其經(jīng)濟(jì)利益惡意欺詐銀行及擔(dān)保方的風(fēng)險(xiǎn)。開發(fā)商的欺詐風(fēng)險(xiǎn)也是目前房地產(chǎn)金融機(jī)構(gòu)和擔(dān)保方面臨的最大的風(fēng)險(xiǎn)，它可能帶來的損失也是最大的。以2009年為例，四家國有銀行房地產(chǎn)開發(fā)商貸款質(zhì)量差異明顯，其中農(nóng)行和中行的不良貸款率相對偏高，分別達(dá)到16%以上和12%以上，工行和建行的不良貸款率則相對較低，維持7%左右。四大行匯總的房地產(chǎn)開發(fā)貸款不良貸款率在10-11%之間。

在房地產(chǎn)開發(fā)貸款上，央行了《關(guān)于規(guī)范住房金融業(yè)務(wù)的通知》（簡稱195號(hào)文），規(guī)范了房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)向商業(yè)銀行貸款的條件，形成地產(chǎn)商、銀行共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的安排。然而，大多數(shù)情況下，房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)由于受到利益動(dòng)機(jī)的驅(qū)使，加上一些銀行為了爭奪客戶，采取各種變通措施，使得房地產(chǎn)開發(fā)貸款存在許多違規(guī)之處，比如：以流動(dòng)資金貸款來頂替開發(fā)貸款；高估地產(chǎn)項(xiàng)目價(jià)值，以盡爭取盡可能多的開發(fā)貸款：

提前啟動(dòng)銀行按揭貸款程序：利用建筑施工企業(yè)墊資的方式降低自有資金投入；開發(fā)商“走穴”銀行信貸資金，一種是資金用途轉(zhuǎn)移，二種是銀行信貸資金被用于房地產(chǎn)滾動(dòng)開發(fā)，三種是從甲地轉(zhuǎn)移到乙地經(jīng)營。由此可見，房地產(chǎn)開發(fā)貸款風(fēng)險(xiǎn)之大不言而喻。

4、市場風(fēng)險(xiǎn)

市場風(fēng)險(xiǎn)是指由于房地產(chǎn)市場狀況變化的不確定性給房地產(chǎn)開發(fā)投資進(jìn)而給房地產(chǎn)貸款帶來的風(fēng)險(xiǎn)。我國房地產(chǎn)金融的市場風(fēng)險(xiǎn)也主要存在于非住宅房地產(chǎn)金融之中。由于房地產(chǎn)業(yè)發(fā)展具有明顯的周期性，與宏觀經(jīng)濟(jì)周期密切相關(guān)，其波動(dòng)周期且略超前于經(jīng)濟(jì)周期的波動(dòng)，這種波動(dòng)周期的超前性導(dǎo)致房地產(chǎn)投資風(fēng)險(xiǎn)難以預(yù)測。在經(jīng)濟(jì)高漲時(shí)期，房地產(chǎn)投資收益明顯較高，居民支付能力的提高加大了對改善居住條件的需求，需求的擴(kuò)大帶來房價(jià)的看漲，從而出現(xiàn)房地產(chǎn)開發(fā)商由于對市場的樂觀預(yù)期和高額利潤而大量開發(fā)房地產(chǎn)，商業(yè)銀行為爭奪市場而將信貸資金大量投向房地產(chǎn)業(yè)的現(xiàn)象。一旦國家房地產(chǎn)業(yè)景氣指數(shù)下降，市場供給過?；蛐枨蟛蛔悖率狗績r(jià)大跌，巨額的本金和利息損失使房地產(chǎn)企業(yè)出現(xiàn)經(jīng)營困難甚至破產(chǎn)倒閉，繼而導(dǎo)致銀行大量壞帳產(chǎn)生。而且房地產(chǎn)業(yè)的不景氣也會(huì)使得抵押物難以變現(xiàn)，更加增大了商業(yè)銀行不良資產(chǎn)的清收難度。

（二）商業(yè)銀行制度和經(jīng)營行為風(fēng)險(xiǎn)

目前我國房地產(chǎn)貸款發(fā)展迅速，已成為商業(yè)銀行的一個(gè)新的增長點(diǎn)。但也存在著一些不容忽視的問題，商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)存在經(jīng)營行為不理性、不科學(xué)、不規(guī)范等問題，給這項(xiàng)新的業(yè)務(wù)的可持續(xù)發(fā)展帶來了潛在的隱患與現(xiàn)實(shí)風(fēng)險(xiǎn)。從商業(yè)銀行自身的角度來看，存在的問題突出表現(xiàn)在以下幾方面：

1、銀行內(nèi)部管理滯后

各行大多采用經(jīng)辦行內(nèi)部審批這種效率較高的審批體制。在這種體制下，房地產(chǎn)貸款的調(diào)查、審批、發(fā)放、貸后管理均在支行內(nèi)部進(jìn)行，支行行長集審、貸權(quán)力于一身，缺乏有效的制約，易出現(xiàn)道德風(fēng)險(xiǎn)和決策風(fēng)險(xiǎn)。再者，銀行貸后管理薄弱。由于客戶繁多，貸后管理在實(shí)際操作中只能采用電話方式，銀行很難及時(shí)追蹤借款人經(jīng)濟(jì)狀況的變化，無法對個(gè)人住房信貸的各種風(fēng)險(xiǎn)因素進(jìn)行跟蹤監(jiān)督和控制。往往是一筆業(yè)務(wù)不能按期還本付息時(shí)，信貸人員才上門催收，貸后管理演變成了不良貸款的催收。

2、銀行出現(xiàn)違規(guī)放貸現(xiàn)象

一些銀行為了爭奪客戶，采取各種變通措施，降低房貸門檻，甚至違規(guī)操作。有的變相對“四證”不齊全的項(xiàng)目發(fā)放開發(fā)貸款；有的以流動(dòng)資金貸款替代房地產(chǎn)開發(fā)貸款；有的放松個(gè)人住房貸款的條件，降低首付比例，擅自延長還款期限；有的以個(gè)人住房貸款的名義發(fā)放個(gè)人商業(yè)用房貸款，有的繼續(xù)向項(xiàng)目資本金達(dá)不到項(xiàng)目總投資30%的開發(fā)項(xiàng)目發(fā)放住房開發(fā)貸款。

3、銀行進(jìn)行抵押貸款時(shí)存在隱患

有的房產(chǎn)所有人串通第三者，先通過合法的形式將房產(chǎn)租給第三者，在向銀行進(jìn)行抵押貸款，從而導(dǎo)致銀行即使實(shí)現(xiàn)抵押權(quán)，在房產(chǎn)所有人與第三者約定的租期內(nèi)也不能受償。有時(shí)房地產(chǎn)開發(fā)商以未結(jié)清建設(shè)工程款的房產(chǎn)進(jìn)行抵押，或串通建筑公司出具未結(jié)清建設(shè)工程款的虛假證明。在這種情況下，拖欠工程款的“優(yōu)先受償權(quán)”將“優(yōu)先”于抵押的“優(yōu)先受償權(quán)”,從而導(dǎo)致房產(chǎn)抵押風(fēng)險(xiǎn)。還有一種情況是抵押率偏高?，F(xiàn)在銀行支持的房地產(chǎn)項(xiàng)目，貸款與土地房屋抵押率一般設(shè)定為80%,有些銀行迫于市場競爭的壓力，為爭奪市場份額，自行提高抵押率。

4、房地產(chǎn)開發(fā)和個(gè)人住房信貸嚴(yán)重依賴銀行貸款商業(yè)銀行為房地產(chǎn)融資及服務(wù)所提供的金融工具過于單一，致使房地產(chǎn)開發(fā)和個(gè)人住房信貸嚴(yán)重依賴銀行貸款。“中國房地產(chǎn)企業(yè)70%的資金來自銀行”的說法在房地產(chǎn)也根本不成立，在房地產(chǎn)開發(fā)過程中，以流動(dòng)資金貸款交納土地出讓金，取得“四證”,申請開發(fā)貸款，建筑施工單位墊資修建，提前啟動(dòng)商業(yè)銀行按揭貸款程序，資金鏈一貫而下，房企信貸資金又何止七成？再加上個(gè)人房貸按揭，相信整個(gè)行業(yè)的負(fù)債率將遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過70%,這給銀行信貸帶來了巨大風(fēng)險(xiǎn)，一旦開發(fā)后續(xù)工作無法按預(yù)期進(jìn)行，或者開發(fā)商的資金鏈出現(xiàn)斷裂，以往所貸出的資金將立即處于高風(fēng)險(xiǎn)的狀態(tài)中，房地產(chǎn)業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)就會(huì)轉(zhuǎn)化為銀行的風(fēng)險(xiǎn)。雖然這些貸款都有房子作抵押，但銀行要的是還本付息，不是要房子，最終手里拿到一大堆房子對銀行來說也意味著失敗。

5、銀行信貸資金挪用現(xiàn)象依然存在

一種是資金用途轉(zhuǎn)移。一些開發(fā)商營業(yè)執(zhí)照的經(jīng)營范圍，往往還包括建筑材料、物資經(jīng)營等項(xiàng)目，銀行實(shí)際操作中很難把關(guān)。他們有的還通過關(guān)聯(lián)建筑企業(yè)轉(zhuǎn)移挪用房地產(chǎn)開發(fā)資金；二種是銀行信貸資金被用于房地產(chǎn)滾動(dòng)開發(fā)。有的房產(chǎn)開發(fā)項(xiàng)目房產(chǎn)銷售已接近尾聲，而銀行貸款卻分文未還，售房款被開發(fā)商貸款挪用于新的開發(fā)項(xiàng)目；三種是從甲地轉(zhuǎn)移到乙地經(jīng)營。一些房地產(chǎn)開發(fā)商盡管是在本地注冊及融資的，但項(xiàng)目與資金的使用卻一直在外，使銀行鞭長莫及，無法實(shí)施有效的管理。這些銀行信貸資金挪用現(xiàn)象，造成基層行一些項(xiàng)目貸款不能按期收回，從而加大了商業(yè)銀行房地產(chǎn)開發(fā)貸款的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。

二、我國商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)的成因

（一）商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)管理缺乏獨(dú)立性

目前，普遍實(shí)現(xiàn)了股權(quán)結(jié)構(gòu)的多元化，各商業(yè)銀行銀行也已基本按現(xiàn)代企業(yè)制度要求建立起較為完善的公司治理架構(gòu)和運(yùn)行機(jī)制。大部分商業(yè)銀行實(shí)行的是董事會(huì)領(lǐng)導(dǎo)下的行長負(fù)責(zé)制。行長負(fù)責(zé)全行全面業(yè)務(wù)發(fā)展及管理工作，而信貸風(fēng)險(xiǎn)管理則是作為行長行政管理的內(nèi)容之一，由行長領(lǐng)導(dǎo)下的某一職能部門承擔(dān)。對風(fēng)險(xiǎn)管理重視一點(diǎn)的銀行，會(huì)成立單獨(dú)的風(fēng)險(xiǎn)管理部門負(fù)責(zé)全行信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)控制；而大多銀行則是將風(fēng)險(xiǎn)管理列入信貸管理部門中，由該部門的一名或幾名員工兼任，銀行風(fēng)險(xiǎn)管理缺乏獨(dú)立性。

即使是成立有單獨(dú)風(fēng)險(xiǎn)管理部門對信貸風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行管理與監(jiān)控的銀行，其風(fēng)險(xiǎn)管理工作實(shí)際上也難以確保正常開展。這是因?yàn)椋L(fēng)險(xiǎn)管理部門負(fù)責(zé)人一般由行長任命，員工則由風(fēng)險(xiǎn)管理部門的負(fù)責(zé)人提名，行長任命。換言之，負(fù)責(zé)風(fēng)險(xiǎn)管理工作的所有人員，其人事關(guān)系均由行長決定，從而造成這些人員在履行風(fēng)險(xiǎn)管理職責(zé)時(shí)只對行長負(fù)責(zé)，唯行長命令是從，在風(fēng)險(xiǎn)管理方面喪失了獨(dú)立性，行長負(fù)責(zé)制與風(fēng)險(xiǎn)管理獨(dú)立性的要求存在矛盾和偏差。

（二）商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)管理發(fā)展水平嚴(yán)重滯后高居不下的不良貸款數(shù)額和令人堪憂的信貸資產(chǎn)質(zhì)量，己經(jīng)日漸成為我國商業(yè)銀行可持續(xù)發(fā)展道路上的絆腳石。我國商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)管理主要表現(xiàn)為以下幾點(diǎn)問題：

1.信貸風(fēng)險(xiǎn)測量方法簡單

在信貸市場風(fēng)險(xiǎn)測量方面，由于我國利率和匯率長期以來管制嚴(yán)格，商業(yè)銀行沒有面臨較大的利率和匯率風(fēng)險(xiǎn)，因此，信貸市場風(fēng)險(xiǎn)測量水平仍相當(dāng)落后。對利率風(fēng)險(xiǎn)和匯率風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)管多采用重新定價(jià)缺口和累計(jì)頭寸法等最為常見和最簡單的方法。簡便采用的量化的信貸風(fēng)險(xiǎn)管理方法也多是針對單個(gè)借款人信貸風(fēng)險(xiǎn)的測量與管理，對于信貸組合風(fēng)險(xiǎn)則缺乏有效的定量測量與分析工具。將過于簡單的信貸風(fēng)險(xiǎn)測量方法運(yùn)用于信貸風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與評估，顯然在有效性和精度上要大打折扣的，在風(fēng)險(xiǎn)管理的源頭就存在失真的問題無疑不利于商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)的防范和管理。

2.信用評級薄弱

現(xiàn)代銀行信用風(fēng)險(xiǎn)的量化管理是建立在信用評級基礎(chǔ)之上的。因?yàn)椴煌馁J款客戶存在著種種差異，銀行面臨的信用風(fēng)險(xiǎn)是有區(qū)別的，在計(jì)算信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)時(shí)自然不能等同對待。論文格式因此，銀行信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)乃至資本充足率的計(jì)算結(jié)果能否準(zhǔn)確反映銀行真實(shí)的經(jīng)營管理狀況，很大程度上取決于信用評級功能的有效發(fā)揮。

信用評級的方法有兩種，即外部評級和內(nèi)部評級。外部評級的有賴于專業(yè)化信用評級的有力支持，在我國，由于專業(yè)化的信用評級體系的缺失，采用此法的可操作性差。而就內(nèi)部信用評級而言，目前，我國銀行大都有自己的信用評估系統(tǒng)，但評級結(jié)果主要用于授信管理等少數(shù)領(lǐng)域，風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、評估功能無法有效的發(fā)揮，并不能滿足信用風(fēng)險(xiǎn)管理工作更深層次的要求。

3.信用風(fēng)險(xiǎn)模型管理空白

長期以來，定性分析在我國信貸信用風(fēng)險(xiǎn)管理中所占比重過大，定量分析技術(shù)的研究與應(yīng)用有所欠缺，更談不上信用風(fēng)險(xiǎn)管理模型的運(yùn)用。直到上世末東亞金融危機(jī)以后，我國商業(yè)銀行才越來越重視風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與監(jiān)控，并意識(shí)到對信用風(fēng)險(xiǎn)狀況只用“高、中、低”做出評價(jià)未免過于籠統(tǒng)，沒有說服力。目前，不良貸款比率作為我國商業(yè)銀行信貸信用風(fēng)險(xiǎn)量化的重要指標(biāo)之一，雖然計(jì)算簡單、形式簡易，但至少用比例這一數(shù)字形式給了我們一個(gè)有關(guān)信用風(fēng)險(xiǎn)的“位置感”.如果能在進(jìn)一步以信用評級為基礎(chǔ)，運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)量化模型計(jì)算銀行的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)狀況，使之與資本金相匹配，就得到了巴塞爾委員會(huì)要求的資本充足率，則又給了我們一個(gè)有關(guān)信用風(fēng)險(xiǎn)的“安全感”.但從目前銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)狀看，信用風(fēng)險(xiǎn)度量模型的應(yīng)用仍是空白。

4.信貸管理方法簡單落后，難以防范風(fēng)險(xiǎn)

限于起步較晚，我國商業(yè)銀行信貸管理方法還比較落后：還沒有建立自己的客戶信用評級體系，對借款客戶資信情況的判斷往往是憑感覺、靠關(guān)系，缺乏統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)；在信貸客戶的選擇方面也只是臨時(shí)起意，沒有一個(gè)明確而持續(xù)的信貸投放政策，缺乏清晰的指導(dǎo)；對客戶的借款申請進(jìn)行審批時(shí)，操作流程不暢，往往評審委員還沒有對借款的情況進(jìn)行詳細(xì)了解，就要做出自己的決議，缺乏有效的溝通；貸款發(fā)放后，借款人的資金流動(dòng)情況、借款人支付利息的情況、歸還貸款的情況、貸款到期情況等，都要由信貸人員自己去柜臺(tái)找會(huì)計(jì)人員查詢，費(fèi)時(shí)費(fèi)力，有時(shí)還容易遺忘，造成不好的后果。

例如：錫州商業(yè)銀行至2010年期末，該行關(guān)聯(lián)交易余額分別為29584萬元、8667萬元（其中保證金5867萬元）和8802.91萬元，全部關(guān)聯(lián)交易余額占本行報(bào)告期末資本凈額的比例為20.99%.雖然該行披露這些關(guān)聯(lián)交易五級分類形態(tài)均為正常，但從關(guān)聯(lián)人身份特征看，關(guān)聯(lián)自然人全部為該本行的內(nèi)部人及關(guān)系人，關(guān)聯(lián)法人全部為該行董事、監(jiān)事、高級管理人員或內(nèi)部人及其近親屬控制的關(guān)聯(lián)法人企業(yè)，毫無疑問，這會(huì)給該行信貸風(fēng)險(xiǎn)管理帶來不可預(yù)知的風(fēng)險(xiǎn)。

（三）信貸風(fēng)險(xiǎn)地區(qū)集中度高

商業(yè)銀行的地區(qū)風(fēng)險(xiǎn)集中度高，以錫州商業(yè)銀行為例，截至2010年6月末，該行不良貸款至本期末余額為42185萬元，各區(qū)的分布情況為：錫山區(qū)17950萬元，占不良貸款比例為42%;惠山區(qū)14994萬元，占不良貸款比例為36%;濱湖區(qū)2421萬元，占不良貸款比例為6%;新區(qū)3689萬元，占不良貸款比例9%;城區(qū)3131萬元，占不良貸款比例為7%.

從2010年錫州商業(yè)銀行不良貸款區(qū)域分布的季度變化情況看，錫州商業(yè)銀行的不良貸款主要集中在錫山和惠山二區(qū)，合計(jì)要占到全行不良貸款余額的75%-80%.

（四）信貸風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)集中度高

商業(yè)銀行的信貸資金投放往往集中于一個(gè)或幾個(gè)行業(yè)領(lǐng)域，而一旦這些行業(yè)陷入困境，那么銀行所面臨的信貸違約風(fēng)險(xiǎn)將明顯加大。以錫州商業(yè)銀行為例，截止2010年年末，該行行業(yè)貸款投放前五位客戶累計(jì)投放信貸212.93億元，制造業(yè)（66%）和租賃與商務(wù)服務(wù)業(yè)（14.74%）就占到80%強(qiáng)，信貸投放行業(yè)集中明顯。

因此，制造業(yè)企業(yè)的貸款風(fēng)險(xiǎn)狀況對該行資產(chǎn)質(zhì)量情況有最直接和最重要的影響。該行貸款客戶中該行業(yè)企業(yè)不良貸款比例較高，觀其原因主要是化工印染、紡織加工兩行業(yè)受國家宏觀調(diào)控、行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)、區(qū)域競爭日益加劇等的影響較大，再加上一些紡織企業(yè)自身規(guī)模小，在競爭激烈的行業(yè)和地區(qū)條件的限制下，仍盲目擴(kuò)大投資，結(jié)果往往使企業(yè)陷入困境，致使貸款出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)。另外，由于之前該行未將所有政府、村委貸款合理分至公共管理和社會(huì)組織、居民服務(wù)和其他服務(wù)業(yè)中，在本季末該行將這類貸款全部按要求分至該兩個(gè)行業(yè)中，導(dǎo)致不良貸款數(shù)較上季和年初有較大幅度的提高，主要是上世紀(jì)末的一些實(shí)業(yè)公司、農(nóng)服中心等的一些不良貸款。

商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)集中主要是由兩個(gè)方面造成的：一是農(nóng)信社經(jīng)營的地域限制。這種地域限制主要表現(xiàn)為農(nóng)信社在機(jī)構(gòu)設(shè)立和業(yè)務(wù)經(jīng)營上嚴(yán)格按照鄉(xiāng)級或縣級行政區(qū)域分割，貸款一般都發(fā)放給相對同質(zhì)的客戶，而且同質(zhì)借款者的違約風(fēng)險(xiǎn)具有高度相關(guān)性，信貸業(yè)務(wù)的高度集中使得信貸資產(chǎn)無法有效分散。二是經(jīng)營規(guī)模的限制。單個(gè)商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模較小，資金實(shí)力薄弱，容易引起單戶貸款占貸款總額的比例升高，風(fēng)險(xiǎn)集中。

以錫州商業(yè)銀行為例，截止2010年年末，該行前十名貸款客戶年末貸款余額累計(jì)13.94億元，占貸款總額的5.98%,占資本凈額的62.19%.

（五）信貸管理內(nèi)部控制制度不完善

2002年，中國人民銀行頒布《商業(yè)銀行內(nèi)部控制指引》，取代《加強(qiáng)金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制的指導(dǎo)原則》，我國商業(yè)銀行內(nèi)部控制制度建設(shè)和風(fēng)險(xiǎn)防范進(jìn)入了一個(gè)歷史性的嶄新階段。在人民銀行的推動(dòng)下，各商業(yè)銀行根據(jù)中國人民銀行有關(guān)內(nèi)部控制制度建設(shè)的規(guī)定，結(jié)合自身的實(shí)際情況，分別制定了內(nèi)部控制制度和操作規(guī)程。目前，各商業(yè)銀行已初步建立對分支機(jī)構(gòu)的信貸授權(quán)制度、對客戶實(shí)行統(tǒng)一授信制度、實(shí)行審貸分離制度、對貸款進(jìn)行新的分類、建立了商業(yè)銀行信貸內(nèi)部監(jiān)督制度和實(shí)行貸款終身追索制度等。但是，我們也應(yīng)該清楚地看到，我國商業(yè)銀行內(nèi)部控制系統(tǒng)建設(shè)還存在相當(dāng)?shù)膯栴}，許多制度的整體執(zhí)行情況并不理想，主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

1.對信貸管理內(nèi)部控制的認(rèn)識(shí)和理解存在偏差

多數(shù)銀行并沒有真正理解內(nèi)部控制的內(nèi)在含義，把內(nèi)部控制等同于各項(xiàng)規(guī)章制度，認(rèn)為內(nèi)部控制就是各項(xiàng)工作制度和業(yè)務(wù)規(guī)章的匯總，有了規(guī)章制度，銀行就有了內(nèi)部控制。實(shí)際上，內(nèi)部控制應(yīng)該是商業(yè)銀行為了實(shí)現(xiàn)經(jīng)營目標(biāo)，通過制定和實(shí)施的一系列制度、程序和方法，對風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行事前防范、事中控制、事后監(jiān)督和糾正的動(dòng)態(tài)過程和機(jī)制。雖然，銀行各項(xiàng)業(yè)務(wù)離不開規(guī)章制度，但是，規(guī)章制度充其量只是內(nèi)部控制的一部分，而不能代替內(nèi)部控制機(jī)制。由干這種認(rèn)識(shí)的偏差，使得一些銀行并未建立起有效的內(nèi)部控制機(jī)制。

2.內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)不科學(xué)、部門之間相互牽制不夠（1）雖然基本上都建立了對分支機(jī)構(gòu)的信貸授權(quán)制度，但部分銀行缺乏嚴(yán)格的授權(quán)管理和集體決策程序，在對各分支機(jī)構(gòu)及部門的管理上授權(quán)不清、責(zé)任不明，甚至出現(xiàn)濫用權(quán)力、濫授權(quán)現(xiàn)象。有些分支機(jī)構(gòu)權(quán)力過大，有些部門身兼數(shù)責(zé)，部門內(nèi)部各崗位之間職責(zé)不清，內(nèi)部權(quán)責(zé)脫節(jié)，內(nèi)部核查走形式，減少和預(yù)防差錯(cuò)的能力被削弱。

（2）雖然實(shí)行了審貸分離制度，并在制度上落實(shí)貸款“三查”制度，但從組織結(jié)構(gòu)上看并不徹底，“貸前”調(diào)查和“貸后”調(diào)查不是由兩個(gè)部門來貫徹執(zhí)行，商業(yè)銀行仍停留在客戶經(jīng)理既做“貸前”調(diào)查，有做“貸后”調(diào)查的階段。

（3）各商業(yè)銀行往往根據(jù)貸款種類和產(chǎn)品設(shè)置信貸內(nèi)部職能部門、劃分業(yè)務(wù)領(lǐng)域，但這種內(nèi)部機(jī)構(gòu)設(shè)置方法與商業(yè)銀行信貸資金經(jīng)營的內(nèi)在規(guī)律相違背，容易造成內(nèi)部各信貸部門相互扯皮，不利于加強(qiáng)信貸風(fēng)險(xiǎn)管理。

3.內(nèi)部控制缺乏有效性和獨(dú)立性

（1）內(nèi)部控制缺乏全面性和及時(shí)性。盡管有了一系列規(guī)章制度，但制度不健全、不系統(tǒng)、不配套、不及時(shí)。有的制度不夠全面，對信貸過程中的一些環(huán)節(jié)存在控制盲點(diǎn)；有的制度不夠系統(tǒng)，缺乏配套的業(yè)務(wù)操作規(guī)程；有的制度較之業(yè)務(wù)發(fā)展明顯滯后，早已不適應(yīng)業(yè)務(wù)發(fā)展的需要。

（2）缺乏獨(dú)立性。盡管我國商業(yè)銀行大多設(shè)立了內(nèi)部審計(jì)部門，但在實(shí)際工作中往往是內(nèi)部控制的建立者和執(zhí)行這是同一部門，操作人員和核對人員是同一人，內(nèi)部檢查流于形式，內(nèi)部牽制制度執(zhí)行不力。有的銀行內(nèi)部審計(jì)部門甚至直接受各級行行長的領(lǐng)導(dǎo)，獨(dú)立性不強(qiáng)，審計(jì)工作不超脫，查處力度不夠，大大削弱了監(jiān)督部門的作用。

（3）內(nèi)部控制制度貫徹執(zhí)行不徹底，大多流于形式。盡管制定了一系列的內(nèi)部控制制度，但“有章不循、有規(guī)不依”的現(xiàn)象依然嚴(yán)重。一些商業(yè)銀行的行長或其分支行機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人長官意志嚴(yán)重，業(yè)務(wù)的審批和授權(quán)隨意性較大，甚至濫用職權(quán)，業(yè)務(wù)處理上經(jīng)常出現(xiàn)反向運(yùn)轉(zhuǎn)的狀況。有的企業(yè)或個(gè)人要貸款，不是先向信貸部門提出申請，由信貸員進(jìn)行信用分析，一級一級地審查上報(bào)批準(zhǔn)，而是直接先找主管領(lǐng)導(dǎo)，由領(lǐng)導(dǎo)一級一級向下指派，具體經(jīng)辦人員再具體進(jìn)行辦理。這種操作上的“逆向”運(yùn)作，使得經(jīng)辦人員不能夠認(rèn)真履行自己的職責(zé)，造成必要的審批和經(jīng)辦過程“走過場”,為拘私舞弊和假公濟(jì)私創(chuàng)造了可乘之機(jī)，同時(shí)也使金融資產(chǎn)面臨較大風(fēng)險(xiǎn)。

三、商業(yè)銀行防范房地產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)的對策

（一）商業(yè)銀行應(yīng)調(diào)整房地產(chǎn)開發(fā)貸款的內(nèi)在結(jié)構(gòu)控制開發(fā)貸款總量擴(kuò)張，并不意味著不放款，而是要合理調(diào)整結(jié)構(gòu)，實(shí)行差別政策。要結(jié)合各地區(qū)發(fā)展水平、房地產(chǎn)市場的發(fā)展現(xiàn)狀和潛力、房地產(chǎn)的價(jià)格水平和供求狀況、居民居住水平和購買能力，商業(yè)銀行自身應(yīng)對房地產(chǎn)貸款結(jié)構(gòu)進(jìn)行合理調(diào)整。

1、優(yōu)化貸款客戶結(jié)構(gòu)

有資料顯示，全國現(xiàn)有房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)25000多家，一、二級資質(zhì)的開發(fā)企業(yè)加起來還不到14%,大量實(shí)力較差的開發(fā)商充斥市場，這些企業(yè)實(shí)力弱、經(jīng)營水平差，抗風(fēng)險(xiǎn)能力極低，一旦房地產(chǎn)市場遇冷或政府出臺(tái)更為嚴(yán)格的信貸政策，它們將再無生存空間，所貸款項(xiàng)極有可能無法收回，從而給銀行帶來又一筆不良貸款。因此，當(dāng)前各銀行應(yīng)重點(diǎn)拓展并支持在全國、跨地區(qū)或一定區(qū)域內(nèi)經(jīng)營實(shí)力雄厚、經(jīng)營業(yè)績優(yōu)良、發(fā)展?jié)摿Υ蟮姆康禺a(chǎn)優(yōu)質(zhì)客戶，這樣既有利于商業(yè)銀行優(yōu)化貸款客戶結(jié)構(gòu)和降低貸款風(fēng)險(xiǎn)，也是打造房地產(chǎn)民族品牌和培育大型開發(fā)龍頭企業(yè)的需要。

2、優(yōu)化貸款項(xiàng)目結(jié)構(gòu)

銀行應(yīng)該謹(jǐn)慎選擇房地產(chǎn)的貸款項(xiàng)目，并進(jìn)行詳細(xì)的可行性研究。首先選擇地理位置較好、市場銷售前景看好的房地產(chǎn)項(xiàng)目發(fā)放貸款。

對大戶型、大面積、高檔商品房和別墅，不管是前期的貨款投人，還是后期的按揭服務(wù)，商業(yè)銀行應(yīng)該適當(dāng)限制，相應(yīng)提高其個(gè)人住房貸款的貸款利率和貸款成數(shù)水平，縮短貸款期限；對于一些炒作過度的樓盤的投入一定要充分論證其產(chǎn)品銷售市場后方可進(jìn)行。

優(yōu)先支持適銷對路的符合中低收入家庭購買能力的住宅項(xiàng)目、城市舊區(qū)改造項(xiàng)目、城市經(jīng)濟(jì)適用房工程，對廣大群眾需要的經(jīng)濟(jì)適用房采取下浮利率，進(jìn)一步擴(kuò)大這些項(xiàng)目個(gè)人住房貸款的覆蓋面，擴(kuò)大住房貸款的受益群體。

合理參與寫字樓項(xiàng)目，謹(jǐn)慎參與商住樓項(xiàng)目。從而使房地產(chǎn)信貸資金結(jié)構(gòu)實(shí)現(xiàn)從高端客戶到中、低端客戶，從商品房到商務(wù)樓，從開發(fā)資金、流動(dòng)資金貸款到按揭貸款的科學(xué)分布，避免房地產(chǎn)信貸資金集中于一點(diǎn)，從而使房地產(chǎn)信貸資金形成更能抵御風(fēng)險(xiǎn)的結(jié)構(gòu)。

（二）銀行應(yīng)科學(xué)設(shè)計(jì)業(yè)務(wù)流程，完善貸后管理機(jī)制在設(shè)計(jì)業(yè)務(wù)流程時(shí)充分考慮風(fēng)險(xiǎn)控制因素，并強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)控制體系應(yīng)該能夠根據(jù)市場變化情況不斷進(jìn)行修正。貸款管理前臺(tái)與后臺(tái)應(yīng)該職責(zé)明確，相互獨(dú)立又相互制約。前臺(tái)負(fù)責(zé)調(diào)查借款人和項(xiàng)目的實(shí)際情況，撰寫調(diào)查報(bào)告并對調(diào)查報(bào)告的真實(shí)性負(fù)責(zé)；后臺(tái)負(fù)責(zé)材料的審核以及貸款的分析和判斷，貸款審批人員通過對申報(bào)材料的審核，科學(xué)合理地分析貸款項(xiàng)目的可行性、風(fēng)險(xiǎn)性，做好對企業(yè)貸款條件中企業(yè)資質(zhì)和投資項(xiàng)目質(zhì)量的評價(jià)，獨(dú)立做出貸或不貸的判斷并對決策的準(zhǔn)確性負(fù)責(zé)。前臺(tái)的行為要對后臺(tái)負(fù)責(zé)，后臺(tái)的決定也要客觀獨(dú)立。

對房地產(chǎn)開發(fā)貸款，要針對項(xiàng)目進(jìn)度合理掌握貸款的發(fā)放，禁止開發(fā)貸款一次性開發(fā)到位。當(dāng)開發(fā)商賣樓所得款項(xiàng)超過貸款額時(shí)，再把全部貸款撥付給開發(fā)商；加強(qiáng)對房產(chǎn)項(xiàng)目的工程進(jìn)度、銷售情況、資金使用的動(dòng)態(tài)監(jiān)控，及時(shí)做好預(yù)警工作；監(jiān)督開發(fā)貸款的實(shí)際用途，防止資金被用于地皮或樓盤投機(jī)炒作，而不是真正用于房產(chǎn)開發(fā)；建議房地產(chǎn)開發(fā)項(xiàng)目在完成總投資75%且符合銷售條件時(shí)開始回收房地產(chǎn)開發(fā)貸款。

對于個(gè)人住房貸款，要對借款人的真實(shí)借款目的進(jìn)行監(jiān)督，防止用“假按揭”為開發(fā)商套取貸款；要加強(qiáng)對抵押物的管理，防止抵押物被惡意銷售，保障銀行對抵押物的所有權(quán)和處置權(quán)；對借款人的經(jīng)濟(jì)狀況進(jìn)行及時(shí)監(jiān)督，特別是對那些收入下降、失業(yè)導(dǎo)致還款能力下降的個(gè)人，一旦發(fā)現(xiàn)問題，必須對其真實(shí)的經(jīng)濟(jì)狀況進(jìn)行實(shí)地調(diào)查，并與保險(xiǎn)公司聯(lián)系，啟動(dòng)保險(xiǎn)程序；對個(gè)人住房貸款借款人拖延辦理《房屋他項(xiàng)權(quán)利證書》無法落實(shí)抵押登記的，要利用保證金的制約作用督促其及時(shí)辦理有關(guān)手續(xù)，嚴(yán)防債權(quán)“懸空”.

房地產(chǎn)金融業(yè)務(wù)的經(jīng)營主管部門，風(fēng)險(xiǎn)、法規(guī)、審計(jì)等部門要加強(qiáng)對基層行貸后的監(jiān)管和指導(dǎo)，幫助經(jīng)辦行發(fā)現(xiàn)問題制定措施，發(fā)揮整體內(nèi)控的聯(lián)動(dòng)效應(yīng)；以風(fēng)險(xiǎn)管理為核心，加強(qiáng)組織結(jié)構(gòu)中的監(jiān)督職能，完善會(huì)計(jì)控制制度，實(shí)現(xiàn)內(nèi)部控制中的“四只眼睛”原則（貸款的發(fā)放與審核的權(quán)限分授予不同的主體）；定期由銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)管理部門或?qū)徲?jì)部門對貸款管理的各個(gè)環(huán)節(jié)進(jìn)行檢查和審計(jì)，發(fā)現(xiàn)有章不循或違規(guī)操作時(shí)，要嚴(yán)肅追究當(dāng)事人的責(zé)任。加強(qiáng)對因機(jī)構(gòu)撤并移交的貸款管理，要求接管行要指定專人以清收為主負(fù)責(zé)貸后管理，實(shí)行考核責(zé)任制。

（三）建立健全規(guī)范的個(gè)人和企業(yè)信用體系

建立個(gè)人和企業(yè)信用體系，就要在各金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部建立信息資源庫，利用信息共享平臺(tái)，減少信息互通的阻礙。通過資源共享走向信息集中，最終完成個(gè)人和企業(yè)信用體系的建立。

1、建立個(gè)人和企業(yè)信用檔案

通過“一人一碼”和“一企業(yè)一碼的對應(yīng)方式，將個(gè)人和企業(yè)信用資料鎖定在一個(gè)固定編碼中，以供銀行備查。個(gè)人信用檔案應(yīng)該包括個(gè)人身份、固定收入來源、銀行賬戶、額外收入、其他資產(chǎn)的構(gòu)成和變動(dòng)、個(gè)人保險(xiǎn)等。企業(yè)信用檔案則主要包括企業(yè)資產(chǎn)規(guī)模、所屬產(chǎn)業(yè)發(fā)展前景評估、企業(yè)關(guān)聯(lián)單位的往來情況等。還要掌握借款人的特殊情況，如是否存在先期債務(wù)、有無不良使用歷史等。

2、建立多層次的個(gè)人和企業(yè)信用調(diào)查制度

個(gè)人信息的調(diào)查只依賴信用調(diào)查公司是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的。應(yīng)當(dāng)以政府為主導(dǎo)力量，依托稅收、財(cái)政、審計(jì)等部門，在個(gè)人信用調(diào)查公司的幫助下，對使用信用卡、個(gè)人支票、住房消費(fèi)信用的用戶進(jìn)行信用評估，并利用銀行系統(tǒng)的技術(shù)和信息支持，建立起一個(gè)多層次的個(gè)人信用調(diào)查制度。對于企業(yè)，則可以通過工商管理部門、會(huì)計(jì)和法律事務(wù)所、專業(yè)評級機(jī)構(gòu)來進(jìn)行信用評估。

3、建立個(gè)人和企業(yè)信用信息共享平臺(tái)

銀行系統(tǒng)需購置必要的設(shè)備，加強(qiáng)軟件的開發(fā)和推廣，盡快在全國范圍內(nèi)實(shí)施各商業(yè)銀行個(gè)人和企業(yè)信用檔案聯(lián)網(wǎng)，運(yùn)用計(jì)算機(jī)及網(wǎng)絡(luò)實(shí)現(xiàn)信息的共享。但是共享并不是開放全部客戶的全部資料，而是有針對性地對申請住房抵押貸款的個(gè)人信息進(jìn)行披露，比如，只對申請人以前的信用還款記錄、是否有可靠的還款來源以及收入是否足夠還貸款等信息進(jìn)行確認(rèn)。對于企業(yè)，則公開的透明度可以更大，特別是一些上市公司本來就具有向社會(huì)公眾公開商業(yè)機(jī)密以外的經(jīng)營信息的相關(guān)責(zé)任。

結(jié)論