商業(yè)融資計(jì)劃方案精選(九篇)

前言：一篇好文章的誕生，需要你不斷地搜集資料、整理思路，本站小編為你收集了豐富的商業(yè)融資計(jì)劃方案主題范文，僅供參考，歡迎閱讀并收藏。

第1篇：商業(yè)融資計(jì)劃方案范文

商業(yè)計(jì)劃書提綱是你組織思路的第一步。如果你按照下面的提綱來制作商業(yè)計(jì)劃書，那么就確保了它從格式上起到促使投資人和出資人采取行動的作用。

在下面的商業(yè)計(jì)劃書提綱中，你將看到商業(yè)計(jì)劃書中常見的十個章節(jié)，以及你必須完成的二十三個子章節(jié)。

第I章：執(zhí)行摘要

1：執(zhí)行摘要

執(zhí)行摘要是商業(yè)計(jì)劃書最重要的部分，因?yàn)槿绻麍?zhí)行摘要不能引起讀者的興趣，他們甚至不會去看你計(jì)劃書的其余內(nèi)容。

在執(zhí)行摘要的開頭，簡潔明了地解釋你的公司開展的業(yè)務(wù)。然后，介紹為什么你的公司能夠取得成功，關(guān)注微信號：特勞特定位。它具備哪些獨(dú)一無二的特質(zhì)。例如，你的管理團(tuán)隊(duì)是否擁有出色的競爭力？你是否擁有專利？你是否是所在市場的先行者？是否存在著尚未被滿足的巨大市場機(jī)會？等等。

最后，在執(zhí)行摘要中需要提供財(cái)務(wù)預(yù)測概要。具體而言，需要包括未來五年中，每一年的預(yù)期營業(yè)收入、成本支出和利潤，以及你需要的資金數(shù)額和這些資金的關(guān)鍵用途。

第II章：公司概述

2：公司概述

公司概述這一章，簡要介紹了你的公司的發(fā)展歷程。

這一部分需要回答的問題，包括公司的成立時間和成立過程、公司的法人實(shí)體類型、以及目前為止取得的成就。

過去的成就非常重要，它可能是評估你公司成功潛力的最佳參考指標(biāo)，所以一定要確保公司取得的所有關(guān)鍵里程碑都包括在這一部分中。

第III章：行業(yè)分析

行業(yè)分析由如下兩個子章節(jié)構(gòu)成：

3：市場概覽

市場概覽部分討論公司所在市場的規(guī)模和特征。例如，如果你的公司是一家餐廳，那么這部分就需要包括餐飲行業(yè)的市場規(guī)模，對細(xì)分市場（例如，快餐業(yè)vs正餐業(yè)）和市場發(fā)展趨勢的簡要討論。

4：相關(guān)市場規(guī)模

相關(guān)市場規(guī)模是對市場規(guī)模更加具體的計(jì)算，它的定義是：如果你的公司取得100%的市場份額，每年能夠獲得的營業(yè)收入。相關(guān)市場規(guī)模是兩個數(shù)字的乘積：1）每年可能會購買你的產(chǎn)品和/或服務(wù)的消費(fèi)者數(shù)量，以及2）每一年，這些消費(fèi)者愿意為你的產(chǎn)品和/或服務(wù)所支付的費(fèi)用。

第IV章：消費(fèi)者分析

消費(fèi)者分析包含如下兩個子章節(jié)：

5：目標(biāo)消費(fèi)者

目標(biāo)消費(fèi)者這一部分需要精準(zhǔn)地定義公司當(dāng)前和/或計(jì)劃針對的目標(biāo)消費(fèi)者。需要盡可能多地提供目標(biāo)消費(fèi)者的統(tǒng)計(jì)信息，例如性別、年齡、收入、地域分布、婚姻狀況和教育情況。

6：客戶需求

在商業(yè)計(jì)劃書的這一章，詳細(xì)闡明消費(fèi)者需要你的產(chǎn)品和/或服務(wù)的原因。例如，消費(fèi)者最看重的是速度？關(guān)注微信號：特勞特定位。質(zhì)量？位置？可靠性？舒適性？價格？價值？諸如此類。

第V章：競爭分析

競爭分析包含如下三個子章節(jié)：

7：直接競爭者

所謂直接競爭者，是指采用與你的公司同樣的解決方案，并滿足同樣的客戶需求的公司。例如，如果你經(jīng)營一家意大利餐廳，那么其它意大利餐廳就是直接競爭者。

在商業(yè)計(jì)劃書的這一章，介紹你的直接競爭者有哪些，以及他們的競爭優(yōu)劣勢。

8：間接競爭者

間接競爭者雖然也滿足同樣的客戶需求，但和你的公司采用不同的解決方案。例如，如果你經(jīng)營一家意大利餐廳，那么法國餐廳就是間接競爭者。

在商業(yè)計(jì)劃書的這一章，介紹你的間接競爭者有哪些，以及他們的競爭優(yōu)劣勢。

9：競爭優(yōu)勢

在這一章闡明你的競爭優(yōu)勢至關(guān)重要。具體而言，介紹能夠支撐你的公司與直接和間接競爭者進(jìn)行競爭、并取得領(lǐng)先的因素。

第VI章：營銷計(jì)劃

營銷計(jì)劃包含如下四個子章節(jié)：

10：產(chǎn)品和服務(wù)

介紹公司提供的產(chǎn)品和/或服務(wù)的詳細(xì)信息。

11：定價

詳細(xì)介紹你的定價策略。尤其需要重點(diǎn)討論定價策略與競爭態(tài)勢的關(guān)聯(lián)。例如，你的公司是高端品牌？還是低成本品牌？

根據(jù)選擇的定價模型，介紹你所預(yù)期的品牌定位。

12：推廣方案

推廣方案詳細(xì)介紹你用來吸引新消費(fèi)者的策略。例如，你可能選擇廣播廣告、按點(diǎn)擊次數(shù)收費(fèi)的網(wǎng)絡(luò)廣告、或新聞稿件，等等。在這一章，詳細(xì)介紹你會使用的每一種推廣形式。

13：渠道方案

渠道方案介紹消費(fèi)者能夠購買你的產(chǎn)品和/或服務(wù)的方式。多數(shù)情況下，消費(fèi)者只能直接從你的公司購買，他們既可能前往實(shí)體渠道購買，也可能通過網(wǎng)絡(luò)購買。在其它情況下，你可能擁有渠道商或合作伙伴，來銷售產(chǎn)品或服務(wù)。在這種情況下，需要詳細(xì)介紹渠道體系的架構(gòu)。

第VII章：運(yùn)營方案

運(yùn)營方案包含如下兩個子章節(jié)：

14：關(guān)鍵運(yùn)營流程

關(guān)鍵運(yùn)營流程是你的業(yè)務(wù)每天必須執(zhí)行的工作。在這一章，你需要詳細(xì)介紹這些工作。例如，你是否需要運(yùn)營一個消費(fèi)者服務(wù)部門？如果答案是肯定的，那么它具體扮演怎樣的角色？

完成這一章節(jié)，你將能夠極為清晰地闡明你希望建立的組織架構(gòu)。

15：里程碑

在商業(yè)計(jì)劃書的這一章，列舉在未來你希望實(shí)現(xiàn)的關(guān)鍵里程碑，以及實(shí)現(xiàn)里程碑的預(yù)期時間節(jié)點(diǎn)。

在這一章，你將為至關(guān)重要的具體工作設(shè)立目標(biāo)，例如新產(chǎn)品完成研發(fā)和的時間，計(jì)劃實(shí)施新的合伙關(guān)系的時間，等等。

第VIII章–管理團(tuán)隊(duì)

管理團(tuán)隊(duì)包含如下三個子章節(jié)：

16：管理團(tuán)隊(duì)成員

這一章詳細(xì)介紹當(dāng)前管理團(tuán)隊(duì)的成員及其背景。

17：管理團(tuán)隊(duì)空缺

尤其當(dāng)你是一家創(chuàng)業(yè)公司時，你的團(tuán)隊(duì)中肯定存在空缺的職位；存在你希望在未來能夠補(bǔ)充的角色。在這里具體介紹空缺的職位，以及你希望未來能夠填補(bǔ)空缺的候選人所具有的資格條件。

18：董事會成員

如果你的公司擁有顧問委員會或董事會，在這一章詳細(xì)介紹董事會成員及其簡歷。

第IX章：財(cái)務(wù)規(guī)劃

財(cái)務(wù)規(guī)劃包含如下四個子章節(jié)：

19：營業(yè)收入模型

這一章很簡單，清晰地闡明你的公司如何產(chǎn)生營業(yè)收入。你的公司銷售產(chǎn)品？銷售廣告位？銷售副產(chǎn)品（比如數(shù)據(jù)）？還是以上全部都在你的公司的銷售范疇？

20：財(cái)務(wù)概要

完整的財(cái)務(wù)模型（損益表、資產(chǎn)負(fù)債表和現(xiàn)金流量表）應(yīng)該放在附錄中，但是這一章需要包括財(cái)務(wù)概要。例如，未來五年的營業(yè)收入、關(guān)鍵費(fèi)用支出和預(yù)期凈利潤。

21：融資要求／資金使用

如果你在為公司尋求融資，這一章需要詳細(xì)介紹需要的金額，并且資金用途也至關(guān)重要。

22：退出策略

尤其是當(dāng)你尋求股權(quán)融資時，需要詳細(xì)闡述你預(yù)期的退出策略?？赡苄宰罡叩耐顺霾呗允菍⒛愕墓举u給更大的公司。如果是這種情況，詳細(xì)介紹可能對收購你的公司感興趣的公司類型，及其可能收購的原因。如果可能的話，列舉潛在收購者的名稱。

第X章：附錄

23：支持性文件

如上文所述，完整的財(cái)務(wù)模型（損益表、資產(chǎn)負(fù)債表和現(xiàn)金流量表）應(yīng)該放在附錄中。

第2篇：商業(yè)融資計(jì)劃方案范文

1.1 項(xiàng)目公司

1.2 項(xiàng)目簡介

1.3 客戶基礎(chǔ)

1.4 市場機(jī)遇

1.5 項(xiàng)目投資價值

1.6 項(xiàng)目資金及合作

1.7 項(xiàng)目成功關(guān)鍵

1.8 公司使命

1.9 經(jīng)濟(jì)目標(biāo)

2.0 公司介紹（參考兆聯(lián)公司的商業(yè)計(jì)劃書范文：軟件商業(yè)運(yùn)營商業(yè)計(jì)劃書模板格式）

2.1 項(xiàng)目公司與關(guān)聯(lián)公司

2.2 公司組織結(jié)構(gòu)

2.3 [歷史]財(cái)務(wù)經(jīng)營狀況

2.4 [歷史]管理與營銷基礎(chǔ)

2.5 公司地理位置

2.6 公司發(fā)展戰(zhàn)略

2.7 公司內(nèi)部控制管理

3.0 服務(wù)項(xiàng)目介紹

3.1.軟件商業(yè)運(yùn)營服務(wù)項(xiàng)目

3.2.軟件商業(yè)運(yùn)營服務(wù)項(xiàng)目特點(diǎn)

3.3 軟件商業(yè)運(yùn)營服務(wù)技術(shù)

3.4 軟件商業(yè)運(yùn)營服務(wù)設(shè)備與設(shè)施

3.5 項(xiàng)目地理位置與背景

3.6 項(xiàng)目建設(shè)基本方案與內(nèi)容

4.0 市場分析（參考兆聯(lián)公司的商業(yè)計(jì)劃書范文：軟件商業(yè)運(yùn)營商業(yè)計(jì)劃書模板格式）

4.1 軟件市場分析

4.2 目標(biāo)市場區(qū)域服務(wù)項(xiàng)目供需現(xiàn)狀與預(yù)測（目標(biāo)市場分析）

4.3 軟件商業(yè)運(yùn)營行業(yè)市場狀況

4.4 軟件商業(yè)運(yùn)營市場容量分析

4.5 軟件商業(yè)運(yùn)營市場需求與趨勢分析

4.5.1 服務(wù)項(xiàng)目的市場需求

4.5.2 服務(wù)項(xiàng)目的趨勢分析

4.6 銷售渠道分析

4.7 競爭對手情況與分析

4.7.1 競爭對手情況

4.7.2 競爭對手情況分析

4.8 行業(yè)準(zhǔn)入與政策環(huán)境分析

5.0 發(fā)展戰(zhàn)略與實(shí)施計(jì)劃

5.1 項(xiàng)目執(zhí)行戰(zhàn)略

5.2 項(xiàng)目合作方案

5.3 公司發(fā)展戰(zhàn)略

5.4 客戶滿意服務(wù)系統(tǒng)建設(shè)

5.5 市場營銷策略

5.5.1 市場定位策略

5.5.2 服務(wù)項(xiàng)目定價策略

5.5.3 市場促銷策略

5.5.4 電子網(wǎng)絡(luò)營銷

5.6 服務(wù)項(xiàng)目推銷計(jì)劃

6.0 項(xiàng)目swot綜合分析

6.1 優(yōu)勢分析

6.2 弱勢分析

6.3 機(jī)會分析

6.4 威脅分析

6.5 swot綜合分析

7.0 項(xiàng)目管理與人員計(jì)劃

7.1 組織結(jié)構(gòu)

7.2 管理團(tuán)隊(duì)介紹

7.3 管理團(tuán)隊(duì)建設(shè)與完善

7.4 人員招聘與培訓(xùn)計(jì)劃

7.5 人員管理制度與激勵機(jī)制

7.6 成本控制管理

7.7 項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度計(jì)劃

8.0 風(fēng)險分析與規(guī)避對策

8.1 經(jīng)營管理風(fēng)險及其規(guī)避

8.2 技術(shù)人才風(fēng)險及其規(guī)避

8.3 安全、污染風(fēng)險及控制

8.4 市場開拓風(fēng)險及其規(guī)避

8.5 政策風(fēng)險及其規(guī)避

8.6 中小企業(yè)融資風(fēng)險與對策

9.0 投入估算與資金籌措

9.1 項(xiàng)目中小企業(yè)融資需求與貸款方式

9.2 項(xiàng)目資金使用計(jì)劃

9.3 中小企業(yè)融資資金使用計(jì)劃

9.4 貸款方式及還款保證

10.0 財(cái)務(wù)預(yù)算（參考兆聯(lián)公司的商業(yè)計(jì)劃書范文：軟件商業(yè)運(yùn)營商業(yè)計(jì)劃書模板格式）

一． 財(cái)務(wù)分析說明

二． 財(cái)務(wù)資料預(yù)測

1. 銷售收入明細(xì)表

2. 成本費(fèi)用明細(xì)表

3. 薪金水平明細(xì)表

4. 固定資產(chǎn)明細(xì)表

5. 資產(chǎn)負(fù)債表

6. 利潤及利潤分配明細(xì)表

7. 現(xiàn)金流量表

8. 財(cái)務(wù)指針分析

1) 反映財(cái)務(wù)盈利能力的指針

a. 財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（firr）

b. 投資回收期（pt）

c. 財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（fnpv）

d. 投資利潤率

e. 投資利稅率

f. 資本金利潤率

g. 不確定性分析：盈虧平衡分析、敏感性分析、概率分析

2) 反映項(xiàng)目清償能力的指針

a. 資產(chǎn)負(fù)債率

b. 流動比率

c. 速動比率

d. 固定資產(chǎn)投資借款償還期

附件附表:（參考兆聯(lián)公司的商業(yè)計(jì)劃書范文：軟件商業(yè)運(yùn)營商業(yè)計(jì)劃書模板格式）

一． 附件

1. 營業(yè)執(zhí)照影本

2. 董事會名單及簡歷

3. 主要經(jīng)營團(tuán)隊(duì)名單及簡歷

4. 專業(yè)術(shù)語說明

5. 專利證書生產(chǎn)許可證鑒定證書等

6. 注冊商標(biāo)

7. 企業(yè)形象設(shè)計(jì)宣傳資料（標(biāo)識設(shè)計(jì)、說明書、出版物、包裝說明等）

8. 演示文稿及報(bào)道

9. 場地租用證明

10. 工藝流程圖

11. 服務(wù)項(xiàng)目市場成長預(yù)測圖

二． 附表

1. 主要服務(wù)項(xiàng)目目錄

2. 主要客戶名單

3. 主要供貨商及經(jīng)銷商名單

4. 主要設(shè)備清單

5. 市場調(diào)查表

第3篇：商業(yè)融資計(jì)劃方案范文

去年9.59萬億元的天量新增信貸讓銀行普遍患上了“貧血癥”。 而今年以來監(jiān)管層一再提高資本充足率標(biāo)準(zhǔn)，讓銀行“雪上加霜”。

“截至2009年年底，我們行的資本充足率是12.65%，核心資本充足率是10.2%，這一指標(biāo)就目前而言是符合監(jiān)管方面的要求的，但是只要開展信貸業(yè)務(wù)就會很快降下來，所以出于貸款需要，今年肯定還會融資的，而且越多越好?！?/p>

杭州銀行內(nèi)部一位不愿透露姓名的工作人員對《投資者報(bào)》記者說，為此該行的首次公開募股（即IPO）已經(jīng)勢在必行。分析師認(rèn)為，這股融資上市潮“對市場的資金面來說會是一個沖擊”。

源自補(bǔ)充資本金的融資沖動

資本實(shí)力歷來是衡量銀行綜合實(shí)力的主要標(biāo)志之一，經(jīng)濟(jì)增長必然帶來資金的需求，資金需求則預(yù)示著銀行貸款的擴(kuò)張，銀行規(guī)模放貸后又必然面臨資本金的補(bǔ)充。

在商業(yè)銀行依靠傳統(tǒng)存貸利差盈利的模式下，存貸利差縮小迫使商業(yè)銀行通過擴(kuò)大信貸規(guī)模實(shí)現(xiàn)“以量補(bǔ)價”，但信貸規(guī)模激增不斷消耗著商業(yè)銀行的資本，使其資本充足率快速下降。

按照監(jiān)管部門的要求，大型銀行和中小銀行的資本充足率下限分別為11%和10%，主要商業(yè)銀行的核心資本充足率不得低于7%。

為了補(bǔ)充資本金，各大上市銀行今年年初便紛紛拋出再融資方案，尚未上市的城市商業(yè)銀行諸如廣東發(fā)展銀行（下稱廣發(fā)行）、上海銀行、杭州銀行等也緊隨其后，紛紛加緊了融資甚至是上市的步伐，目的也均直指資本金饑渴問題。

公開數(shù)據(jù)顯示，工、建、中、交去年核心資本充足率依次為9.9%、9.31%、9.07%和8.15%，考慮到未來資本充足率的進(jìn)一步上升和銀行信貸的增長，將演變?yōu)殂y行業(yè)的核心資本充足率不足，于是一波銀行補(bǔ)充資本金的融資浪潮接踵而至。

今年以來，四大行除建設(shè)銀行外，均已相繼公布了融資方案。

部分上市中小銀行：招行、浦發(fā)、興業(yè)、南京銀行、深發(fā)展和寧波銀行也陸續(xù)公布了近期再融資計(jì)劃；就連不久前剛成功發(fā)行44億次級債的華夏銀行也公告稱，資本充足率10.20%,再次接近監(jiān)管部門10%的紅線,正在討論再融資方案，繼續(xù)停牌。

銀行過度依賴資本市場融資的做法顯然已經(jīng)引起了監(jiān)管層的注意，銀監(jiān)會主席劉明康4月12日表示，“銀行不能完全依賴資本市場進(jìn)行融資”。但上市銀行到股市“圈錢”的沖動依然有增無減。

“預(yù)計(jì)未來一段時間，為了應(yīng)對資本金問題，大型的城市商業(yè)銀行也會爭取上市融資。而且，為了搶在不良貸款大幅增加之前上市，上市的節(jié)奏還會比較快。”

華融證券銀行業(yè)分析師王澤軍認(rèn)為，和上市銀行一樣，由于去年和今年貸款量的大幅增加，補(bǔ)充資本金問題也成為了城商行的燃眉之急。

三銀行備戰(zhàn)IPO融資

從補(bǔ)充資本的途徑上來看，目前商業(yè)銀行主要通過增發(fā)、配股、IPO等股權(quán)融資方式，發(fā)行次級債券、金融債券以及通過銀行自身利潤來補(bǔ)充。而公開募股之前各城市商業(yè)銀行需要做足功課，其中比較關(guān)鍵的是人的因素。

由于歷史原因，大多數(shù)城商行或多或少都吸收自然人持股，數(shù)量遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過政策規(guī)定的不在少數(shù)，這也一直被認(rèn)為是城商行上市前必須解決的難題之一。

在城商行中，南京銀行、寧波銀行和北京銀行已率先實(shí)現(xiàn)A股上市。以南京銀行為例，該行上市前與南京市股權(quán)托管中心簽訂股權(quán)托管協(xié)議，將其所有股票均托管于南京市股權(quán)托管中心，這是南京銀行順利上市的關(guān)鍵步驟之一。

與南京銀行面臨同樣問題的是上海銀行。該行已于2008年年中公告，通知其股東至上海股權(quán)托管登記中心有限公司進(jìn)行托管及登記。

顯然，這是為配合IPO的需要之作。時至今日該項(xiàng)工作已基本搞定。

“我行剛?cè)谶^一次資，約為40幾個億?！焙贾葶y行上述內(nèi)部人士對記者說，“為了保持我行的資本充足率在10%以上，今年肯定還會融資的?！睋?jù)其透露，杭州銀行的IPO已經(jīng)勢在必行，“不過目前還沒出時間表?！?/p>

今年將全力推進(jìn)IPO的廣發(fā)行，也于4月8日舉行的2010年第一次臨時股東大會上高票通過等比例增資150億的融資方案。

據(jù)報(bào)道，廣發(fā)行此次增發(fā)是在該行2010年至2012年資本管理規(guī)劃的思路下開展的，今年年初該行便確立了“以股份增發(fā)為首選，次級債發(fā)行為輔助，積極推動IPO進(jìn)程”的資本補(bǔ)充思路。

為上市，廣發(fā)行在人的因素上也大費(fèi)心思。去年6月，中行北京分行行長的董建岳“空降”廣發(fā)行，擔(dān)任董事長一職；而最新消息，任職廣發(fā)行行長3年之久的辛邁豪將在今年任期屆滿，股東花旗集團(tuán)目前正在全球物色新的行長人選。

資本市場成提款機(jī)

大小商業(yè)銀行的融資胃口無限，但資本市場的容量卻有限。“不進(jìn)行再融資，資本充足率可能不夠；進(jìn)行再融資，資本市場承受力又可能不足?！比珖绫；鹄硎聲硎麻L戴相龍近日道出了商業(yè)銀行融資的無奈。

“大行融資的方案充分考慮了再融資對A股二級市場的沖擊，因此大行優(yōu)先選擇發(fā)債方式融資，并且股權(quán)融資的大頭放在H股市場進(jìn)行。

此外，從交行宣布融資方案開始，市場對銀行融資相關(guān)消息的負(fù)面反應(yīng)逐漸淡化。這既是對前期反應(yīng)過度的修正，也是對大行融資方式的認(rèn)可?！毕尕?cái)證券金融行業(yè)分析師楊森表示。

華融證券銀行業(yè)分析師王澤軍則認(rèn)為，對于城市商業(yè)銀行來說，大多數(shù)融資渠道單一，今年資本金問題可能會對其擴(kuò)張?jiān)斐刹焕挠绊憽?/p>

同時，相對于上市銀行，城市商業(yè)銀行在經(jīng)營能力、業(yè)務(wù)品種、風(fēng)險管理、市場份額等方面都存在不小的差距；而且其貸款質(zhì)量也比上市銀行的差；再加上其和地方政府的曖昧關(guān)系，使得壞賬率的大幅上升應(yīng)該是今后幾年內(nèi)發(fā)生的大概率事件。

好在上市和欲上市的銀行中城市商業(yè)銀行的數(shù)量少，而且都是業(yè)界的佼佼者，相對來說管理水平較高。

“如果銀行上市，規(guī)模一定不會小，那么對市場的資金面來說會是一個沖擊。”

不過，也有市場人士分析認(rèn)為，銀行再融資規(guī)模實(shí)際并不大，對市場產(chǎn)生影響更多的在于心理層面。

第4篇：商業(yè)融資計(jì)劃方案范文

【關(guān)鍵詞】地方 融資 平臺貸款 經(jīng)營管理

據(jù)國家審計(jì)署2011年6月公布的數(shù)據(jù)，地方政府融資平臺貸款（以下簡稱“平臺貸款”）從2012年起進(jìn)入為期3年的還貸高峰期。至2013年2月上旬，我國縣、市（州）、省的地方政府換屆選舉已基本完成。平臺貸款還貸高峰期和地方政府換屆之年這兩個時間窗口疊加，使2013年成為商業(yè)銀行平臺貸款經(jīng)營管理的關(guān)鍵年份之一。就商業(yè)銀行省級及其以下的機(jī)構(gòu)而言，欲贏得本年度平臺貸款的穩(wěn)健經(jīng)營和良好發(fā)展，筆者認(rèn)為當(dāng)前可從以下四個方面著力。

一、緊跟國家政策導(dǎo)向，梳理在建項(xiàng)目融資方案，及早協(xié)調(diào)資金供求

自2012年11月以來，國家發(fā)改委等部門相繼出臺了涉及地方政府融資平臺管理的多個文件，其中國家財(cái)政部、銀監(jiān)會等4個部門下發(fā)的《關(guān)于制止地方政府違法違規(guī)融資行為的通知》（財(cái)預(yù)[2012]463號），對控制地方政府債務(wù)規(guī)模，規(guī)范地方融資平臺的融資行為提出了嚴(yán)格的新規(guī)定。由此，一些仍需要通過地方政府融資平臺舉債以增加后續(xù)投入的銀行信貸項(xiàng)目，有可能出現(xiàn)融資難度加大，甚至項(xiàng)目難以為繼的風(fēng)險，進(jìn)而影響信貸資金的安全。為避免出現(xiàn)上述被動，貸款銀行應(yīng)檢查、清理平臺貸款在建項(xiàng)目的工程進(jìn)度和投資進(jìn)度，梳理項(xiàng)目融資方案，與項(xiàng)目業(yè)主、地方政府和上級行銜接后續(xù)資金投入事宜，把國家上述新規(guī)對項(xiàng)目可能帶來的一些負(fù)面影響降低到最低限度。

二、關(guān)注地方政務(wù)信息，爭取銀政合作新商機(jī)

一是跟蹤地方的經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展計(jì)劃及投資動態(tài)，及時發(fā)現(xiàn)和捕捉銀政合作新機(jī)遇。對有利于促進(jìn)原有平臺貸款項(xiàng)目提升品質(zhì)或降低信貸風(fēng)險的配套建設(shè)項(xiàng)目、關(guān)聯(lián)投資項(xiàng)目，要積極跟進(jìn)；對符合國家產(chǎn)業(yè)政策和本行信貸政策的重點(diǎn)項(xiàng)目，可及早介入。二是促進(jìn)地方政府、部門保持和增強(qiáng)還款意愿，把握時機(jī)維護(hù)債權(quán)。地方人大、政府換屆后，不排除其所屬部門出現(xiàn)重大人事調(diào)整的可能。貸款銀行應(yīng)適度關(guān)注平臺貸款相關(guān)部門關(guān)鍵崗位人員的去留動向，與有關(guān)領(lǐng)導(dǎo)和人員就還款計(jì)劃的確定或變更，以及還貸資金歸集、劃轉(zhuǎn)達(dá)成一致，尤其是銀團(tuán)貸款項(xiàng)目，有關(guān)貸款銀行更要通過積極主動與地方政府和部門銜接，在貸款歸還和完善風(fēng)險緩釋措施等方面爭取實(shí)現(xiàn)預(yù)期目標(biāo)。

三、監(jiān)管客戶還款來源，有效防控信貸風(fēng)險

一是盯緊第一還款來源。持續(xù)監(jiān)控借款人主營業(yè)務(wù)收入和現(xiàn)金流的變化態(tài)勢，對出現(xiàn)異常信號的，要及時分析和積極有效應(yīng)對。對屬于地方財(cái)政兜底還款的平臺貸款，要爭取地方新一屆人大、政府根據(jù)還款計(jì)劃出具還款承諾函或形成會議紀(jì)要，避免因換屆或人員調(diào)整影響還款的連續(xù)性。二是重視第二還款來源。對押品適時進(jìn)行價值重估，定期評價保證人的代償能力。尤其是對土地使用權(quán)、房產(chǎn)等押品，要關(guān)注其存續(xù)狀態(tài)和價值變化，防范抵押人變相抽走抵押物、多頭設(shè)定抵押等不當(dāng)行為。對因區(qū)域規(guī)劃調(diào)整等原因?qū)е卵浩穬r值下降的，應(yīng)督促借款人追加擔(dān)保。三是督促落實(shí)貸款條件。對貸款條件的落實(shí)情況適時重檢。尤其是對項(xiàng)目資本金到位率偏低、項(xiàng)目進(jìn)度嚴(yán)重滯后，借款人資產(chǎn)負(fù)債率、信用評級結(jié)果達(dá)不到持續(xù)用款條件，以及出現(xiàn)超出實(shí)際承受能力開展對外投資或?yàn)榈谌教峁┐箢~擔(dān)保等預(yù)警信號的，要督促借款人消除不利因素，降低和化解信貸風(fēng)險。

第5篇：商業(yè)融資計(jì)劃方案范文

10月10日，這家企業(yè)的老板胡福林突然歸來，許多人的擔(dān)心暫時化解。按照溫州市政府的統(tǒng)一安排，信泰集團(tuán)先恢復(fù)生產(chǎn)，以穩(wěn)定民心，此后再逐步推進(jìn)重組。但原定10月17日復(fù)工的計(jì)劃，未能兌現(xiàn)，被迫延至20日。

接近本次重組的人士透露，作為溫州市頗具影響的民營企業(yè)之一，信泰集團(tuán)的重組將會得到政策的特殊照顧。其余跑路的100余家企業(yè)則未必能獲得如此大的幫扶措施。目前，以政府部門牽頭的工作組，按照“一企一策”原則，正在逐一排查風(fēng)險，制定解困方案。

在經(jīng)歷了9月的瘋狂后，浙江省、溫州市政府對當(dāng)前局勢的官方表述是：局面已得到控制，形勢正在逐漸好轉(zhuǎn)。但是，《財(cái)經(jīng)》記者深入調(diào)查發(fā)現(xiàn)，溫州基本面雖得到控制，但“跑路”現(xiàn)象依然存在，善后工作和政策制定面臨諸多難題和考驗(yàn)。

具體看來，溫州市中小企業(yè)融資渠道依然不通暢，資金鏈仍然緊張。各家銀行言行不一，雖承諾不抽貸，增加授信額度，但執(zhí)行并不到位。各家銀行出于各自利益，尚未做到 “同進(jìn)同退”。此外，擔(dān)保公司業(yè)務(wù)仍處于暫停狀態(tài)，企業(yè)經(jīng)營環(huán)境尚未出現(xiàn)好轉(zhuǎn)。

溫州市中安擔(dān)保有限公司董事長譚建國戲稱，“總理來了，溫州人都很高興，總理離開后，卻發(fā)現(xiàn)沒有變化?！?/p>

這種政策預(yù)期的落空，一定程度上使個人、企業(yè)、銀行之間的信任危機(jī)仍在蔓延。

溫州市高層官員在多個內(nèi)部場合坦言，在傳統(tǒng)年關(guān)來臨之際，溫州或?qū)⒚媾R又一波沖擊。

信泰復(fù)活

10月10日晚上11點(diǎn)左右，信泰集團(tuán)跑路老板胡福林，在剛剛回國后數(shù)小時，便在集團(tuán)總部接受個別官方媒體采訪。

采訪由市政府部門統(tǒng)一安排，并被提前設(shè)定了四個問題。但胡福林沒有按照官方提供的“標(biāo)準(zhǔn)答案”接受采訪，而是脫稿暢談。采訪進(jìn)行了約30分鐘后被現(xiàn)場工作人員終止。此后，胡福林再也沒有公開接受媒體采訪。

采訪中，胡福林稱，9月20日赴美是籌資洽談業(yè)務(wù)。但一位知情人士對《財(cái)經(jīng)》記者透露，由于資金無法周轉(zhuǎn)，胡“實(shí)為躲債”。胡福林是被一筆數(shù)千萬元到期債務(wù)逼到“絕路”。

由于信泰是溫州市的標(biāo)桿企業(yè)，胡福林的“出走”被看做是高利貸風(fēng)波由小企業(yè)向大企業(yè)蔓延的標(biāo)志性事件。危機(jī)也由此升級。溫州地區(qū)銀行、擔(dān)保公司、民間借貸資金業(yè)務(wù)全都暫停，陷入了極度惶恐。

得知此消息，原計(jì)劃僅到紹興考察的國務(wù)院總理臨時改變路線，于10月4日來到溫州。召開座談會，要求地方政府千方百計(jì)穩(wěn)定人心，堅(jiān)定信心，妥善處理個別企業(yè)資金鏈斷裂的問題。

要求，一個月內(nèi)穩(wěn)定局勢。溫州市政府工作重點(diǎn)之一，便是動員跑路老板回到溫州。甌海區(qū)政府和溫州市政府高層官員多次和胡福林電話溝通，希望胡福林回到溫州，恢復(fù)生產(chǎn)，并承諾不追究其責(zé)任，許諾由政府部門出面，積極協(xié)調(diào)包括債權(quán)人在內(nèi)多方關(guān)系，通過重組的形式幫助企業(yè)渡過難關(guān)。

此時的信泰集團(tuán)總部辦公區(qū)已經(jīng)被供貨商和債權(quán)人團(tuán)團(tuán)包圍。再三思量后，胡福林選擇回國，回國的第一時間，便被安排上述采訪，表態(tài)“信心有了，離恐慌遠(yuǎn)了”。

隨后，由甌海區(qū)政府、溫州市工商聯(lián)、溫州眼鏡商會等部門共同牽頭，信泰集團(tuán)的債務(wù)重組啟動。

浙江信泰集團(tuán)有限公司（簡稱信泰集團(tuán)）1993年成立于溫州，是典型的家族式企業(yè)。2010年，其眼鏡業(yè)務(wù)銷售收入為2.7億元。

2008年以來，面對金融危機(jī)重組，國家出臺產(chǎn)業(yè)扶持政策，光伏行業(yè)作為新能源行業(yè)成為重點(diǎn)支持產(chǎn)業(yè)。加之當(dāng)時信貸政策普遍較為寬松，各地光伏企業(yè)紛紛上馬。信泰集團(tuán)正是在此背景下投資10億元進(jìn)入光伏產(chǎn)業(yè)。

當(dāng)年信泰集團(tuán)預(yù)測，到2011年底，光伏行業(yè)預(yù)計(jì)達(dá)成600兆瓦，年產(chǎn)能70億元。而光伏行業(yè)是資金和技術(shù)密集型企業(yè)，“兩頭在外”，即原材料和市場都要依賴于出口，外部不確定性較大?，F(xiàn)如今，光伏行業(yè)產(chǎn)值遠(yuǎn)非當(dāng)時所預(yù)期。

冠豪集團(tuán)董事長鄭志遠(yuǎn)認(rèn)為，信泰集團(tuán)出事，主要是因?yàn)橥顿Y光伏行業(yè)所致。依照目前眼鏡行業(yè)平均凈利潤率不足10％，按照目前信泰集團(tuán)的負(fù)債規(guī)模測算，在光伏和其他行業(yè)嬴利有限的情況下，根本無法完成自救。

根據(jù)中介機(jī)構(gòu)初步完成資產(chǎn)和負(fù)債核算評估，信泰集團(tuán)負(fù)債約為13億元，其中銀行負(fù)債8億元左右，剩余債務(wù)中，民間借貸有3億至4億元，供應(yīng)商負(fù)債約6000萬元。其中貸款來自包括四大國有商業(yè)銀行在內(nèi)的九家銀行，金額最大的是中國銀行，貸款規(guī)模超過2億元，其次是建設(shè)銀行、農(nóng)業(yè)銀行、工商銀行貸款金額都達(dá)到近1億元。

經(jīng)過前期的溝通和協(xié)商，重組的方式已經(jīng)逐漸明朗，可行的方式有債轉(zhuǎn)股、引進(jìn)戰(zhàn)略投資者等模式，多方信息證實(shí),奧康集團(tuán)擬參與重組，此外溫州眼鏡商會也在積極參與。

信泰集團(tuán)負(fù)債中，銀行債務(wù)、民間債務(wù)和供貨商債務(wù)將遵循不同的原則處理，處理方案也漸次清晰。接近建設(shè)銀行溫州分行的一位負(fù)責(zé)人表示，目前各家銀行已經(jīng)組成了債權(quán)人委員會，跟企業(yè)、政府協(xié)商債務(wù)的處理原則。他透露，由銀行、企業(yè)和擔(dān)保公司協(xié)商后，銀行債務(wù)處理方案基本是確定的，部分貸款可以適當(dāng)展期，或者追加抵押物，約定還款期限。銀行也將承諾繼續(xù)為企業(yè)提供貸款。

而民間借貸資金，則由政府出面協(xié)調(diào)擬重組方、企業(yè)和債權(quán)人各方關(guān)系，確定本金償付比例和利息減免。

多位接觸過信泰集團(tuán)人士表示，信泰集團(tuán)及其旗下子公司，都是比較干凈的企業(yè)，經(jīng)營比較規(guī)范。況且胡福林在行業(yè)內(nèi)有著較好的人緣和威望。所以信泰的重組難度不大。

輸血救急

信泰集團(tuán)是此次陷入高利貸泥潭最大的企業(yè)，與之情況類似的大企業(yè)，將以信泰模式接受破產(chǎn)清算或者重組。

對于資金周轉(zhuǎn)困難的中小企業(yè)，溫州市政府則于10月12日設(shè)立了溫州市區(qū)企業(yè)應(yīng)急轉(zhuǎn)貸專項(xiàng)資金予以應(yīng)對。該專項(xiàng)資金規(guī)模為5億元，先予撥付2億元。但是政府對申請此資金的企業(yè)提出了嚴(yán)格的要求。

此外，外界一直傳言，溫州市政府?dāng)M申請600億元央行再貸款，期限一年，用于支持溫州金融機(jī)構(gòu)增加對困難企業(yè)的融資，維護(hù)地方金融穩(wěn)定。然而，幾日后，溫州銀監(jiān)局官員表示對此不知情。

一位國有大行浙江分行高層人士表示，沒有收到總行關(guān)于下放央行再貸款的通知，僅收到總行關(guān)于信貸支持溫州穩(wěn)定的口頭指導(dǎo)。

在危機(jī)發(fā)生以來，相關(guān)監(jiān)管部門明確，要加強(qiáng)對溫州中小企業(yè)融資提供更多支持和便利。溫州市政府亦要求各家銀行“同進(jìn)退”，不斷貸、不停貸。

10月8日，溫州市政府部門組織25個工作組分別進(jìn)駐25個市級銀行業(yè)機(jī)構(gòu)。意在協(xié)助銀行和中小企業(yè)做好融資對接，防止中小企業(yè)出現(xiàn)資金鏈斷裂。此外，監(jiān)管部門規(guī)定，溫州市貸款利率上浮不得超過同期貸款利率的30％。

各家商業(yè)銀行也紛紛表態(tài)，承諾不抽貸、不斷貸，并以公開渠道宣稱，總行增加對溫州分行的授信額度。

但是實(shí)際執(zhí)行情況并不理想。溫州最大的擔(dān)保公司中安擔(dān)保的負(fù)責(zé)人對《財(cái)經(jīng)》記者表示，自7月份直到現(xiàn)在，中安擔(dān)保一直處在停業(yè)狀態(tài)，跟銀行的合作也已終止。他透露，一些股份制商業(yè)銀行仍然停止向溫州中小企業(yè)發(fā)放貸款。目前只有幾大國有商業(yè)銀行對溫州的信貸基本持平。

一位溫州市區(qū)銀行高層管理人員證實(shí)，此現(xiàn)象的確存在。

而這些股份制銀行卻在溫州危機(jī)發(fā)生以后，紛紛表示，增加對溫州地區(qū)的授信額度。上述溫州市區(qū)銀行高層管理人員坦承，一旦出現(xiàn)一家銀行停貸、抽貸，其他銀行出于風(fēng)險考慮必然跟風(fēng)，這也是目前企業(yè)資金鏈仍然緊繃的重要原因之一。

據(jù)溫州金融辦透露，目前溫州當(dāng)?shù)仄髽I(yè)貸款規(guī)模仍在繼續(xù)下滑，只是態(tài)勢有所緩解。根據(jù)金融辦統(tǒng)計(jì)，在小企業(yè)貸款下滑最嚴(yán)重的8月份，貸款余額環(huán)比下降約370億元。

目前，地方各金融主管部門，對于溫州高利貸危機(jī)到底需要多大的資金支持，一直說法不一，諱莫如深。溫州市銀監(jiān)局在10月10日公布數(shù)據(jù)稱，由于中小企業(yè)資金鏈斷裂牽連21家銀行15.86億元資金。但一位接近政府部門的人士透露，資金缺口可能會達(dá)到1000多億元。

上述一位國有大行浙江分行管理層人士認(rèn)為，銀行現(xiàn)在都沒底，不知道溫州到底窟窿有多大，各商業(yè)銀行總行也擔(dān)心貸款風(fēng)險。他認(rèn)為，政府部門應(yīng)該把底攤開，讓商業(yè)銀行和監(jiān)管部門有一個清楚的判斷。這樣才有利于商業(yè)銀行心中有數(shù)，爭取做到“同進(jìn)退”。

據(jù)了解，10月17日，溫州市政府高層與省政府幫扶小組對接會上，重點(diǎn)討論了這一話題，地方政府?dāng)M向各銀行總行和上級政府部門溝通此情況。

探路改革

短期來看，溫州市政府希望通過上述應(yīng)急政策，穩(wěn)定民心，幫助企業(yè)渡過難關(guān)。長期來看，當(dāng)局寄希望于溫州國家金融綜合改革實(shí)驗(yàn)區(qū)的獲批，加快推進(jìn)地方金融改革。

在溫州考察期間，表示溫州考慮可以開展金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)試點(diǎn)，相關(guān)部門可以再研究一下。

《溫州全國金融綜合改革實(shí)驗(yàn)區(qū)的方案》在溫總理提議后，就迅速研究起草，前后僅用一周時間，10月10日左右，便上報(bào)至浙江省政府。一位參與起草的溫州市金融辦官員表示，方案從溫州本地情況出發(fā)，感覺有點(diǎn)急。

浙江省從本省出發(fā)，也擬定了浙江省金融改革創(chuàng)新二十三條措施，溫州市方案將附在其中，于近日一并上報(bào)國務(wù)院。此外，溫州最近出臺溫州市金融改革創(chuàng)新行動方案。按照溫州市工作計(jì)劃，爭取年內(nèi)獲得國務(wù)院試點(diǎn)批準(zhǔn)。

浙江省、溫州市的三個改革方案本質(zhì)上大同小異。溫州市最大的亮點(diǎn)在于民間融資陽光化，包括開展民間資本管理服務(wù)公司試點(diǎn)和組建民間借貸登記服務(wù)中心。

溫州提出，今年內(nèi)在兩個到四個縣（市、區(qū)），各選擇一個行政村或中心鎮(zhèn)試點(diǎn)民間資本管理服務(wù)合作社；同時在成熟縣（市、區(qū)）先行開展民間借貸登記服務(wù)中心試點(diǎn)，服務(wù)中心將為民間借貸雙方提供供求信息匯集、借貸合約公證和登記、交易款項(xiàng)結(jié)算、資產(chǎn)評估登記和法律咨詢等綜合服務(wù)。

這些措施旨在有效引導(dǎo)民間資本健康合理有序流動。促使民間借貸行為陽光化、合法化，引導(dǎo)民間資本合法有序地進(jìn)入融資、創(chuàng)業(yè)活動。這也被業(yè)內(nèi)視為試點(diǎn)方案的唯一亮點(diǎn)，但在執(zhí)行過程中，具體如何規(guī)范和引導(dǎo)，將是很大的挑戰(zhàn)。

此外，方案的另一核心是引導(dǎo)民間資金有序地流向金融體系。方案提出了增加溫州市小額貸款公司、村鎮(zhèn)銀行、啟動農(nóng)村合作銀行股份制改造，同時引導(dǎo)和鼓勵發(fā)展各類本土股權(quán)投資基金。

上述浙江省政府參與修改此方案的人士表示，這一金融綜合改革方案，試圖以此吸納民間資金，整體上覺得有點(diǎn)虛，缺少“抓手”，地方對整個銀行金融體系認(rèn)識不深刻，思路集中在增加金融機(jī)構(gòu)的數(shù)量上，缺乏創(chuàng)意深度與厚度。

溫州市一位小額貸款負(fù)責(zé)人表示，2009年小額貸款公司剛剛推出的時候，民間資金爭相進(jìn)入，但當(dāng)時實(shí)行額度控制，當(dāng)時民間利率水平較低。如今，小額貸款公司以注冊資本發(fā)放貸款受到嚴(yán)格限制，民間利率水平已遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過小額貸款公司的利率上限。因此，現(xiàn)在政策吸引力已下降。再如，在本次溫州危機(jī)中興風(fēng)作浪的擔(dān)保公司，一邊想盡辦法從銀行獲得資金，另一方面吸收民間存款，然后參與高利放貸業(yè)務(wù)。

溫州市金泓擔(dān)保有限公司吸收數(shù)百人存款約5億元，另一家金橋擔(dān)保有限公司吸收上千人存款逾10億元。而監(jiān)管部門對擔(dān)保公司這一做法卻約束不力。金泓擔(dān)保公司是溫州市融資性擔(dān)保公司，應(yīng)納入銀監(jiān)會等部門頒布的監(jiān)管領(lǐng)域。在2009年以來，溫州各類擔(dān)保公司呈現(xiàn)泛濫之勢。監(jiān)管卻流于形式。

溫州擔(dān)保行業(yè)協(xié)會粗略統(tǒng)計(jì)，截至今年8月，溫州市融資性擔(dān)保公司總數(shù)為47家，而各類擔(dān)保公司（含未注冊）的總數(shù)超過500家。

模式創(chuàng)新

在規(guī)范民間金融的同時，官方銀行體系的小企業(yè)信貸模式也在謀求創(chuàng)新。

10月10日，浙江省政府常委會上決定啟動幫扶行動，由省政府組建11個直接服務(wù)組，分赴各市開展“服務(wù)企業(yè)、服務(wù)基層”專項(xiàng)行動，幫助中小企業(yè)解決困難，促進(jìn)中小企業(yè)健康發(fā)展，并任命11家銀行浙江省副行長為領(lǐng)導(dǎo)小組組長。

10月17日上午，中國建設(shè)銀行浙江分行帶領(lǐng)的幫扶小組和溫州市政府及金融部門官員溝通了當(dāng)前溫州的情況。

在當(dāng)天對接會上，溫州市政府官員表示，目前雖然局勢基本穩(wěn)定了，但是銀行在服務(wù)中小企業(yè)的過程中，政策的執(zhí)行并不到位，中小企業(yè)仍然不能有效獲得貸款融資。

根據(jù)溫州官方統(tǒng)計(jì)，溫州地區(qū)將近80％中小企業(yè)融資依賴民間融資，中小企業(yè)通過銀行獲得資金不足20％。

銀行普遍不愿為中小企業(yè)融資，根源與銀行自身的商業(yè)模式有關(guān)。傳統(tǒng)銀行模式下，一個客戶經(jīng)理最多可以服務(wù)30個－50個客戶，而對絕大多數(shù)商業(yè)銀行來說，目前要求人員零增長。受人力成本約束，商業(yè)銀行不可能依靠“人海戰(zhàn)術(shù)”來解決中小企業(yè)的融資問題。

據(jù)了解，10月下旬，溫州市和主要商業(yè)銀行將啟動溫州中小企業(yè)融資服務(wù)平臺。該平臺的核心理念是“大規(guī)模協(xié)作中小企業(yè)綜合金融服務(wù)平臺”，此模式一改銀行傳統(tǒng)的點(diǎn)對點(diǎn)的商業(yè)模式。

該平臺的最大特點(diǎn)是，各家商業(yè)銀行的中小企業(yè)信貸系統(tǒng)對接，搜集工商稅務(wù)等政府部門、水電通信等公共基礎(chǔ)服務(wù)部門信用信息，接入第三方專業(yè)服務(wù)機(jī)構(gòu)。以此降低銀行、專業(yè)服務(wù)機(jī)構(gòu)與中小企業(yè)間的信息不對稱程度。

通過此平臺，為銀行貸前、貸中、貸后各環(huán)節(jié)提供服務(wù)，都可以通過網(wǎng)絡(luò)完成，大大節(jié)約銀行人力成本。據(jù)了解，此業(yè)務(wù)模式最早由中國建設(shè)銀行開發(fā)，此前已在浙江省試點(diǎn)。

中國建設(shè)銀行浙江分行行長助理、浙江省派溫州幫扶小組副組長王葉毅建議，溫州應(yīng)該借本次危機(jī)，不斷探索建立起銀行服務(wù)中小企業(yè)融資的商業(yè)模式，即“大規(guī)模協(xié)作中小企業(yè)綜合金融服務(wù)平臺”，把此平臺建設(shè)作為溫州國家金融綜合改革實(shí)驗(yàn)區(qū)的特色。

第6篇：商業(yè)融資計(jì)劃方案范文

關(guān)鍵詞：資金；缺口；融資；匹配

中圖分類號：F83 文獻(xiàn)識別碼：A 文章編號：1001-828X（2015）018-000-02

資金，是企業(yè)的血液，她貫穿于企業(yè)經(jīng)營的全過程。在市場經(jīng)濟(jì)環(huán)境中，由于信用體系的存在，銷售資金不可能實(shí)現(xiàn)一次性收款；由于生產(chǎn)設(shè)備投入較高，在不追加注冊資本的情況下，更新改造支出不可能通過當(dāng)年銷售結(jié)余全部解決，這些原因都可能導(dǎo)致企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中存在資金缺口。通過對資金缺口產(chǎn)生原因進(jìn)行分析，明確企業(yè)貸款需求產(chǎn)生的真實(shí)原因，既是企業(yè)與金融機(jī)構(gòu)談判的基礎(chǔ)，又是企業(yè)檢驗(yàn)資金缺口與融資產(chǎn)品匹配程度的重要依據(jù)。

一、資金缺口分析存在的問題及其影響

通過對目前企業(yè)融資難問題的分析，不少企業(yè)貸不到款，并不是因?yàn)殂y行有意刁難，而是有些企業(yè)在向銀行提出貸款需求的時候，往往無法清楚地表達(dá)自己的貸款需求，諸如，為什么貸款，貸款多長時間，貸款金額是多少等問題未能真正的分析清楚，在這種情況下，企業(yè)簡單的以“資金短缺”“短期借款”為由向銀行提出借款需求，當(dāng)然無法得到滿足。

1.資金缺口分析存在的問題

（1）資金缺口成因不明?！盀槭裁磿Y金短缺”，這個問題看似簡單，但在日常工作中，企業(yè)一旦出現(xiàn)資金短缺局面，往往不假思索，便簡單地將缺口成因描述成“流動資金短缺”，將信貸資金用途描述成“彌補(bǔ)流動資金不足”，并以此為由向銀行提出貸款需求。

（2）資金缺口期限不明。在出現(xiàn)資金短缺情況后，因?yàn)槲磳Y金缺口成因進(jìn)行有效分析，將導(dǎo)致資金缺口期限難以準(zhǔn)確預(yù)計(jì)，無法確定是短期需求還是長期需求。

（3）資金缺口額度不明。資金缺口問題一旦出現(xiàn)，將對企業(yè)經(jīng)營產(chǎn)生嚴(yán)重影響，但是資金缺口總額并不是一出現(xiàn)就能全部顯現(xiàn)，倘若不對資金缺口進(jìn)行詳盡分析，就難以準(zhǔn)確估計(jì)資金缺口額度。

2.資金缺口分析不當(dāng)導(dǎo)致的后果

（1）信貸產(chǎn)品錯亂。由于資金缺口成因不明，導(dǎo)致企業(yè)在信貸產(chǎn)品選擇上難免存在誤區(qū)，出現(xiàn)固定資產(chǎn)投資造成的資金短缺卻用流動資金貸款予以彌補(bǔ)，季節(jié)性銷售資金短缺卻誤以為長期銷售增長用長期貸款予以彌補(bǔ)。錯誤的資金缺口成因，將使企業(yè)選用不當(dāng)?shù)男刨J品種，無法滿足企業(yè)真實(shí)的借款需求，資金缺口問題得不到根本解決。

（2）借貸期限錯亂。資金缺口期限分析不當(dāng)，使得信貸品種與資金缺口期限不匹配，短貸長用，導(dǎo)致資金缺口問題頻現(xiàn)，增加借貸次數(shù)，增加財(cái)務(wù)人員工作難度和工作量，降低工作效率；由于長期貸款利率高于短期貸款利率，長貸短用，將導(dǎo)致企業(yè)承擔(dān)不必要的高利率，增加企業(yè)融資成本。

（3）信貸金額錯亂。不對資金缺口進(jìn)行有效分析，就無法知曉資金缺口究竟有多大，就難以得到與需求相匹配的資金，資金不足，缺口難以得到充分滿足，在一段時間后，勢必會產(chǎn)生新的缺口；資金過多，超過資金缺口所需，又會使企業(yè)背負(fù)過重的財(cái)務(wù)費(fèi)用負(fù)擔(dān)，影響企業(yè)效益。

二、資金缺口成因分析

資金缺口分析不能僅由企業(yè)財(cái)務(wù)人員閉門造車，而是需要企業(yè)各部門通力合作、各司其職。為了使企業(yè)能夠全面、準(zhǔn)確的分析資金缺口產(chǎn)生的原因，并據(jù)此制定合理的融資方案，首先要對資金缺口分析進(jìn)行分類。

1.資金缺口分析的切入點(diǎn)

為了準(zhǔn)確對資金缺口成因進(jìn)行分析，需要確定該分析的切入點(diǎn)是什么。一般而言，資金缺口分析的切入點(diǎn)包括對公司報(bào)表的分析，對公司銷售情況的分析，以及對公司未來投資的分析等。

（1）報(bào)表分析

根據(jù)企業(yè)融資規(guī)劃與增長理論，企業(yè)融資可以分為外部融資和內(nèi)部融資兩部分，其中外部融資是指舉債或者發(fā)行權(quán)益證券，內(nèi)部融資是指通過企業(yè)調(diào)整留存收益實(shí)現(xiàn)融資。理論上，企業(yè)外部融資需要量可以通過如下公式計(jì)算：

①銷售百分比法

外部融資需要量=滿足企業(yè)增長所需的凈投資額-內(nèi)部融資量=（資產(chǎn)新增需要量-負(fù)債新增融資量）-預(yù)計(jì)收入×銷售凈利率×（1-現(xiàn)金股利支付率）

②公式法

外部融資需要量=（銷售增長額×資產(chǎn)占銷售百分比）-（負(fù)債占銷售百分比×銷售增長額）―[預(yù)計(jì)銷售總額×銷售凈利率×（1-現(xiàn)金股利支付率）]

通過對公式的分析，我們可以看出企業(yè)在分析融資需求時，需要財(cái)務(wù)人員對企業(yè)的資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益相關(guān)項(xiàng)目進(jìn)行必要分析，這就涉及企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表，而預(yù)計(jì)銷售總額和銷售凈利率兩個指標(biāo)，則需要企業(yè)對利潤表進(jìn)行分析。

（2）銷售分析

從企業(yè)融資需求產(chǎn)生的原因來看，企業(yè)大部分融資需求的根本原因都是因?yàn)槠髽I(yè)銷售情況發(fā)生了變化，比如，企業(yè)現(xiàn)有銷售渠道不暢，銷售規(guī)模難以增加，企業(yè)就需要增加流動資金，用以拓展銷售渠道，或者追加廣告費(fèi)用，增加企業(yè)和產(chǎn)品知名度，再比如，企業(yè)銷售增加，但是，現(xiàn)有生產(chǎn)規(guī)模和生產(chǎn)效率難以滿足銷售增長，需要使用項(xiàng)目貸款，對生產(chǎn)線進(jìn)行更新改造或者新增生產(chǎn)線。

（3）投資分析

盡管企業(yè)的融資需求的最終目的都是為了增加銷售量，擴(kuò)大盈利，但是這并不意味著，企業(yè)在融資分析時，可以弱化對投資情況的分析，恰恰相反，由銷售增長需求而導(dǎo)致的對生產(chǎn)規(guī)模和生產(chǎn)效率擴(kuò)大的需求，需要企業(yè)相關(guān)部門對此進(jìn)行詳細(xì)分析，并制定相應(yīng)的投資方案，企業(yè)的融資規(guī)模和進(jìn)度，都應(yīng)該符合投資方案。

2.缺口成因

企業(yè)通過對財(cái)務(wù)報(bào)表、銷售收入、以及投資等情況進(jìn)行分析，可以找出企業(yè)資金缺口的成因，進(jìn)而計(jì)算出融資規(guī)模，確定融資期限，并在此基礎(chǔ)上制定詳細(xì)的融資方案，使企業(yè)能夠有充足的理由獲得銀行的信貸支持。

（1）銷售變化

企業(yè)的銷售變化通常可以分為季節(jié)性變化和長期變化，之所以區(qū)分這兩部分，是因?yàn)榧竟?jié)性銷售變化通常產(chǎn)生短期融資需求，長期銷售變化通常產(chǎn)生長期融資需求。

①季節(jié)性銷售變化

季節(jié)性變化產(chǎn)生原因是因?yàn)椴糠稚唐反嬖诩竟?jié)性銷售特點(diǎn)，比如，羽絨服生產(chǎn)廠家往往會在冬季到來前，擴(kuò)大原材料采購數(shù)量，并由此產(chǎn)生短期融資需求。企業(yè)銷售部門應(yīng)該會同有關(guān)部門進(jìn)行季度銷售分析，具體參與部門和分析事項(xiàng)包括但不限于：年度銷售目標(biāo)，季度銷售任務(wù)，產(chǎn)品價格，回款周期，庫存情況等。

②長期銷售變化

長期銷售變化產(chǎn)生的原因，則可能是因?yàn)樾袠I(yè)進(jìn)入高速發(fā)展階段，市場對產(chǎn)品的需求旺盛，且這種情況將會持續(xù)一段時間，企業(yè)需要為此持續(xù)增加投入，以擴(kuò)大生產(chǎn)和銷售規(guī)模，這種情況下，可以視為長期銷售變化。

（2）資產(chǎn)變化

①資產(chǎn)效率下降。資產(chǎn)的效率，通常用周轉(zhuǎn)率表示，比如總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，凈資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，存貨周轉(zhuǎn)率，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率等。資產(chǎn)的效率下降，意味著同等時間內(nèi)，同樣的產(chǎn)銷規(guī)模下，企業(yè)需要承擔(dān)更多的資產(chǎn)損耗成本。

②固定資產(chǎn)改造。固定資產(chǎn)投資是建造和購置固定資產(chǎn)的經(jīng)濟(jì)活動，即固定資產(chǎn)再生產(chǎn)活動。固定資產(chǎn)再生產(chǎn)過程包括固定資產(chǎn)更新（局部和全部更新）、改建、擴(kuò)建、新建等活動。與流動資產(chǎn)不同，固定資產(chǎn)通常來說，體積大、價值高，其更新改造耗時長，影響周期也長。

（3）負(fù)債變化原因

①商業(yè)信用減少。一般而言，企業(yè)由于銷售不暢，管理不善等原因?qū)е聜鶆?wù)不斷增加，償還債務(wù)的周期不斷延長，供應(yīng)商為了保障自己的利益，通過調(diào)整會企業(yè)的商業(yè)信用級別，采取縮短應(yīng)收賬款賬期，降低應(yīng)收賬款金額等措施，由此產(chǎn)生對銀行信貸資金的需求。

②債務(wù)替換。這里所說的債務(wù)替換，是指企業(yè)通過改變承債的方式，達(dá)到改善商業(yè)信用水平的目的，比如，在應(yīng)付賬款無法繼續(xù)擴(kuò)大的情況下，通過出具承兌匯票，增強(qiáng)債務(wù)的履約保障，或者將一個債權(quán)人替換為另一個債權(quán)人，比如，向銀行借款以償還某個債務(wù)人的欠款。

（4）其他原因

①利潤率下降。企業(yè)經(jīng)營的根本目的是股東利益最大化，這就需要有足夠利潤支持股東分紅和投入企業(yè)再生產(chǎn)。當(dāng)企業(yè)利潤不斷下降，可供股東分配和投入再生產(chǎn)的資金必然減少，單從企業(yè)再生產(chǎn)來看，其規(guī)模將難以持續(xù)擴(kuò)大，由此導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)資金缺口。

②計(jì)劃外支出大量增加。通常來講，企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營都將按照年度經(jīng)營計(jì)劃穩(wěn)步開展，基本實(shí)現(xiàn)資金狀況有序可控，但是，如果企業(yè)遇到計(jì)劃外支出的大量增加，比如保險之外的損失、高額法律訴訟費(fèi)用等，會導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)新的資金缺口。

三、資金缺口與融資匹配

企業(yè)出現(xiàn)資金缺口后，準(zhǔn)確進(jìn)行資金缺口分析，有利于企業(yè)制定合理的融資計(jì)劃，提高融資的使用效率，降低融資成本，保障企業(yè)資金安全。通常，融資計(jì)劃可以從期限、品種、時效性進(jìn)行細(xì)分：

1.融資期限

（1）短期融資，融資期限低于一年的融資需求。根據(jù)前述資金缺口的成因分析，企業(yè)出現(xiàn)季節(jié)性銷售變化、商業(yè)信用減少、債務(wù)替換、利潤率下降、計(jì)劃外支出大量增加等情況，應(yīng)該通過短期融資予以匹配。

（2）長期融資，通常指融資需求在一年以上的融資需求。長期銷售變化、資產(chǎn)效率下降、固定資產(chǎn)改造等需要長期融資予以匹配。

2.融資品種

（1）貸款：可以采用貸款方式解決資金缺口的情況比較多，銷售變化、資產(chǎn)變化、負(fù)債變化中的商業(yè)信用減少、利潤率下降、計(jì)劃外支出大量增加都可以通過貸款予以解決。

（2）票據(jù)：按照票據(jù)管理辦法，現(xiàn)階段紙質(zhì)票據(jù)的有效期為半年，電子票據(jù)的有效期最長為一年，因此，通過票據(jù)融資的方式，往往只能解決短期資金缺口，比如：季節(jié)性銷售變化、商業(yè)信用減少、債務(wù)替換等資金缺口。

（3）其他融資方式：除貸款和票據(jù)外，銀行還能提供保函、信用證、應(yīng)收賬款保理、產(chǎn)業(yè)鏈融資等多種模式，由于其產(chǎn)品的指向性較為明確，都是通過利用某些產(chǎn)品的擔(dān)保、質(zhì)押獲取信貸額度，提供一下創(chuàng)新的金融服務(wù)，因此，無法將資金缺口的成果運(yùn)用在這些融資方式上。

3.融資時效性

對融資產(chǎn)品的時效性進(jìn)行區(qū)分的目的是，時效性較強(qiáng)的融資產(chǎn)品，企業(yè)議價能力差，往往需要付出較高的融資成本，時效性較差的融資品種，則反之。因此企業(yè)在進(jìn)行融資前，有必要分析融資需求的時效性，以便匹配合理的產(chǎn)品，降低融資費(fèi)用。

四、結(jié)束語

一般而言，解決融資難問題應(yīng)該從政府和企業(yè)兩方面入手，一方面，政府要出臺政策，鼓勵金融機(jī)構(gòu)向企業(yè)，尤其是中小企業(yè)發(fā)放貸款，支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展；另一方面，企業(yè)也要從自身出發(fā)，找到資金缺口產(chǎn)生的真正原因，以便在向金融機(jī)構(gòu)申請信貸支持的時候，有理有據(jù)，使金融機(jī)構(gòu)能夠準(zhǔn)確了解企業(yè)真實(shí)的貸款目的，以配備恰當(dāng)?shù)男刨J產(chǎn)品，最終解決企業(yè)資金缺口，支持企業(yè)發(fā)展。

參考文獻(xiàn)：

[1]中國注冊會計(jì)師協(xié)會.財(cái)務(wù)成本管理[M].中國財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社，2015.

第7篇：商業(yè)融資計(jì)劃方案范文

另一頭，赴港IPO融資再掀潮流。12月20日，廣東龍光地產(chǎn)登陸港股，成為今年最后一家赴港上市的內(nèi)地房企。就在9天前，另一家廣東房企時代地產(chǎn)也剛成為港股新軍。

在中小房企左沖右突，渴望在國內(nèi)進(jìn)行多手段融資之時。招商，萬科，綠地等紛紛完成了“A+H”雙平臺融資，更有甚者，萬達(dá)院線在美國已經(jīng)完成上市，在香港也將商業(yè)地產(chǎn)打包注入恒力，至今，萬達(dá)仍然覬覦A股。

在樓市野蠻生長的2007年前后，IPO是圈錢的代名詞。但如今，在IPO的主戰(zhàn)場――香港，低市盈率，大幅的凈資產(chǎn)折讓、捉襟見肘的融資額，讓人唏噓感慨。與此同時，美聯(lián)儲量化寬松貨幣政策的退出終于“靴子落地”。這也意味著，今后房企融資將更加艱難。

扎堆A股再融資

所謂再融資，是指上市公司通過配股、增發(fā)和發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券等方式在證券市場上進(jìn)行直接融資。但2010年以來，由于調(diào)控，房企再融資和重大資產(chǎn)重組等一直處于停滯狀態(tài)。

近日，多家涉房企業(yè)再融資方案接受證監(jiān)會受理的消息頻頻傳出。 12月5日，萬方發(fā)展宣布涉房再融資獲證監(jiān)會受理，此前的11月29日，招商地產(chǎn)公告稱，中國證監(jiān)會決定受理其再融資方案。

這其中，不乏借殼上市者。11月19日，迪康藥業(yè)公告稱，成都藍(lán)光地產(chǎn)欲借殼公司登陸A股市場。藍(lán)光擬將預(yù)估值達(dá)90.22億元的優(yōu)質(zhì)地產(chǎn)資產(chǎn)，整體注入到上市公司迪康藥業(yè)中。

如重組成功，這將成為自2010年房地產(chǎn)再融資大門關(guān)閉以來，首個房地產(chǎn)公司達(dá)到“重組上市”標(biāo)準(zhǔn)的案例。資料顯示，藍(lán)光集團(tuán)地產(chǎn)業(yè)務(wù)于2012年首次突破百億規(guī)模，全年實(shí)現(xiàn)銷售金額125億元。截至今年前三季度，已超過去年全年，實(shí)現(xiàn)139億元的銷售金額。

此外，新湖中寶、北京城建、金科股份等一批上市公司陸續(xù)拋出了再融資方案，其投資標(biāo)的也進(jìn)一步擴(kuò)展至地產(chǎn)項(xiàng)目。截至目前，年內(nèi)已經(jīng)有超過30家房地產(chǎn)上市公司計(jì)劃再融資，計(jì)劃募集資金總額已經(jīng)超過千億元。

不過，接受審理這僅僅是流程上的一步，再融資方案還需要經(jīng)過證監(jiān)會核準(zhǔn)，尚存在不確定性，但多數(shù)業(yè)內(nèi)人士對此都持樂觀態(tài)度。安永大中華區(qū)高增長市場主管合伙人何兆烽近日表示，2014年第一季內(nèi)地有望重啟IPO，第一批有50多家企業(yè)將獲得監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，但主要是工業(yè)，科技、傳媒和通信等領(lǐng)域。

業(yè)內(nèi)人士指出，即便“涉房”再融資放開的多屬于非住宅業(yè)務(wù)，其中涉及一級開發(fā)業(yè)務(wù)或從事保障房、舊城改造、棚戶區(qū)改造等業(yè)務(wù)的公司，以及以商業(yè)地產(chǎn)、旅游地產(chǎn)等非住宅業(yè)務(wù)開發(fā)為主的項(xiàng)目。

“盡管有傳言房企在A股上市融資即將開閘，但難馬上實(shí)現(xiàn)。即使房企在A股上市可實(shí)現(xiàn)，普通民營房企也難首先享受到融資的便利?！敝?cái)經(jīng)評論員余豐慧表示。

折價沖刺港股

雖然當(dāng)前A股IPO開閘在即，但大型房企仍然尋求“A+H”雙平臺突破，普通中小房企歷盡艱難，不惜折價，也要赴港IPO。

截至12月20日，有金輪天地、五洲國際、當(dāng)代置業(yè)、毅德國際、景瑞控股、時代地產(chǎn)和龍光地產(chǎn)七家內(nèi)地房企赴港上市。聯(lián)交所目前已經(jīng)擁有超過40家內(nèi)地房企。

然而，今年赴港上市的七家房企募集的資金量都不盡如人意。五洲國際公開發(fā)售部分僅獲得57%認(rèn)購，而當(dāng)代置業(yè)公開發(fā)售部分的認(rèn)購僅僅12%，最終發(fā)行價只能定在下限，七家房企募集資金均在16億港元之下。

“目前沖刺上市的都是三四線城市的中小型房企，相對于幾年前的全國性房企，業(yè)績不明朗、風(fēng)險系數(shù)高?！笔⒏毁Y本與協(xié)縱國際總裁黃立沖表示，再加上海外投資者近年來看空內(nèi)地樓市，估值進(jìn)一步下滑已經(jīng)是大勢所趨。

盡管內(nèi)房企“賤賣”的評論不絕于耳，但仍有國瑞地產(chǎn)、力高地產(chǎn)、重慶協(xié)信、金山地產(chǎn)等十余家內(nèi)地房企正在港交所排隊(duì)IPO，準(zhǔn)備明年上市。

而近期上市房企中，也能隱約見到大型房企控股的身影。如時代地產(chǎn)吸引4名基礎(chǔ)投資者總共斥資4.489億港元入股，包括由富力地產(chǎn)主席李思廉及其妻持有的FusionCapital、廣州海印實(shí)業(yè)集團(tuán)、熊海濤及越秀集團(tuán)。

對此，黃立沖表示，雖然現(xiàn)在通過IPO募集的資金有限，但未來可以通過優(yōu)先債券或者票據(jù)的方式持續(xù)融資，港股對于內(nèi)地房企仍有較大吸引力。

搭建多元化融資平臺

搭建雙上市平臺已經(jīng)是房地產(chǎn)業(yè)內(nèi)越來越時髦的一件事，萬科、招商等房企均已實(shí)現(xiàn)這一模式的布局。

11月28日東力實(shí)業(yè)正式宣布更名為“招商局置地有限公司”，這意味著招商用18個月終于搭建起“A+H”融資模式。

綠地等內(nèi)房企也是這一模式的熱衷者，在收購盛高置地在香港上市后，綠地將與同城的上海地產(chǎn)集團(tuán)進(jìn)行重組，借殼上海地產(chǎn)集團(tuán)旗下金豐投資實(shí)現(xiàn)在A股整體上市。

11月12日，綠地集團(tuán)董事長張玉良接受媒體采訪時表示，中國證監(jiān)會很支持綠地上市，在上海市國資委推進(jìn)下，綠地在中國所有項(xiàng)目的審計(jì)及評估工作都已完成。目前正在最后確定的是申報(bào)方案，年內(nèi)基本上要完成申報(bào)。

值得一提的是，房企不再滿足于國內(nèi)融資平臺，未來實(shí)力型房企有望搭建兩個以上的多平臺融資。今年11月，萬達(dá)集團(tuán)董事長王健林就告訴記者，盡管短期內(nèi)A股重啟 IPO不太可能，但重組有可能，所以萬達(dá)不排除考慮A股上市，其稱：“未來一年里萬達(dá)三家上市公司應(yīng)該是有的”。

果不其然，12月18日晚間，萬達(dá)集團(tuán)旗下AMC院線公司正式登陸紐約證券交易所上市交易。

上市后，AMC公司股權(quán)總市值達(dá)到18.68億美元，其中萬達(dá)集團(tuán)持有股權(quán)市場價值約14.60億美元。

繼萬達(dá)將商業(yè)地產(chǎn)注入香港恒力地產(chǎn)之后，王健林在今年兩度得償上市夙愿，萬達(dá)搭建起了香港和美國的雙融資平臺。

王健林近期公開表示，萬達(dá)已經(jīng)具備按照國際市場規(guī)則來收購和整合企業(yè)的能力，AMC上市是萬達(dá)進(jìn)入國際資本市場的新起點(diǎn)，未來萬達(dá)還將有更多企業(yè)在全球各大證券交易所持續(xù)上市。

第8篇：商業(yè)融資計(jì)劃方案范文

【關(guān)鍵詞】中小企業(yè) 融資環(huán)境 商業(yè)銀行

當(dāng)前我國中小企業(yè)的發(fā)展受到了嚴(yán)重的影響，正巧遇到了金融瓶頸的制約，融資的極度困難已經(jīng)成為阻礙其正常發(fā)展的核心問題。改善融資環(huán)境，加快中小企業(yè)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，不僅成為改革的中心環(huán)節(jié)，同時也對中國經(jīng)濟(jì)改革的順利進(jìn)行，具有非常重大的意義。

一、中小企業(yè)融資環(huán)境現(xiàn)狀

（一）內(nèi)源融資為主，但規(guī)模有限

一個高水平的中小企業(yè)的內(nèi)部融資、外部融資的比例是很低的，而現(xiàn)在，中國已經(jīng)進(jìn)入了一個快速發(fā)展的階段，大部分中小企業(yè)在完成了原始積累后，一些企業(yè)開始面臨著二次創(chuàng)業(yè)，隨著大量高起點(diǎn)、高科技的高新技術(shù)企業(yè)的崛起，這些公司對資金越來越迫切地需求，但因?yàn)槠鋬?nèi)部資金的規(guī)模有限，單純依靠內(nèi)部融資就極大地制約了企業(yè)的快速發(fā)展。

（二）直接融資成為新的方式，但渠道狹窄

融資環(huán)境分為內(nèi)源性和外源性。內(nèi)源性融資，因?yàn)槠髽I(yè)發(fā)展資金的規(guī)模較小，發(fā)展空間非常有限，已經(jīng)完全不能滿足企業(yè)發(fā)展的資金需要。由此，從長遠(yuǎn)來看，在企業(yè)的發(fā)展過程中更多的是通過外部融資來集結(jié)資金。外部融資又被分為直接融資和間接融資，從理論方面講，通過債券市場的融資和風(fēng)險投資以及股權(quán)融資等直接融資方式，中小企業(yè)的融資已成為了一種全新的方式，包括直接融資。但是，因?yàn)楫?dāng)前股市的高門檻，以及風(fēng)險投資體系的不夠完善，還有企業(yè)債券發(fā)行的準(zhǔn)入限制，包括多層次資本市場體系的缺乏，都使得中小企業(yè)很難籌集資金。現(xiàn)在通過資本市場的開放，中國雖然建立了全國第二的經(jīng)濟(jì)市場，但也只能解決其中小部分的中小型企業(yè)，而中小型企業(yè)又分布在該地區(qū)的大多數(shù)國家，這也是缺乏直接融資渠道的融資的問題?？傊?，債券市場是一個非常重要的直接融資渠道，但是由于大多數(shù)中小企業(yè)的規(guī)模極其小，信用等級不夠高，很難通過發(fā)行債券來籌集資金。而且商業(yè)票據(jù)及商業(yè)票據(jù)轉(zhuǎn)讓的短期融資就成了中小企業(yè)作為解決方案的最有效途徑，但也因?yàn)楦鞣N原因，難以發(fā)揮其本該有的作用，使中小企業(yè)直接融資的方式也不是很理想。

（三）間接融資仍然是主渠道，但貸款困難

間接融資仍然是中小企業(yè)外部融資的首選方案。據(jù)谷栽妖（2005）在浙江中中小企業(yè)的調(diào)查被視為外部融資的首選銀行，而信用社和貸款都占70%以上的企業(yè)債。但是，由于國有商業(yè)銀行的存在，國有企業(yè)的產(chǎn)權(quán)永遠(yuǎn)屬于國家，因此，國有銀行對國有企業(yè)的貸款屬于有風(fēng)險的“軟約束”，誰最終承擔(dān)風(fēng)險，全憑國有銀行選擇貸款對象的喜好，導(dǎo)致了多數(shù)中小企業(yè)貸款在國有企業(yè)的存在感被徹底忽視的位置。由于信息的不對稱導(dǎo)致了逆向選擇和道德風(fēng)險，使銀行的“信貸緊縮”，也最終引起了“審慎的貸款”。

二、優(yōu)化我國中小企業(yè)融資環(huán)境的對策

（一）完善國有商業(yè)銀行的授權(quán)授信機(jī)制

國有商業(yè)銀行應(yīng)該逐步改變其所有權(quán)種各層次的客戶信用評價的準(zhǔn)確標(biāo)準(zhǔn)，轉(zhuǎn)變思想觀念，調(diào)整信貸政策，對中小企業(yè)的金融加強(qiáng)滲透。另一大特色是除了中小企業(yè)規(guī)模小之外，大多數(shù)地方是私人性質(zhì)的，這就決定了在融資困難和申請貸款的情況下，處于弱勢群體的中小企業(yè)難以發(fā)展。只要國有商業(yè)銀行能夠迅速改變自己的觀念，提高對中小企業(yè)的正確認(rèn)識，更正他們不愿意支持和根本不支持的態(tài)度，多多支持中小企業(yè)的發(fā)展，這是有效地支持經(jīng)濟(jì)增長的主要構(gòu)成部分。對于那些為中小企業(yè)有高度評價的信貸支持，在幫助中小企業(yè)發(fā)展的同時也為自身培養(yǎng)了一批安全可靠的客戶。

（二）建立中小企業(yè)的信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)

建立中央和地方政府以及中小企業(yè)之間的信用擔(dān)保體系，應(yīng)該由當(dāng)?shù)卣畞碇鲗?dǎo)。中央政府需實(shí)行全國統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)和方法，對一些重點(diǎn)的特殊項(xiàng)目，貧困地區(qū)以及欠發(fā)達(dá)地區(qū)適當(dāng)提供信用擔(dān)保，或給欠發(fā)達(dá)地區(qū)的政府擔(dān)保計(jì)劃提供進(jìn)一步的保護(hù)。而地方政府依據(jù)當(dāng)?shù)刂行∑髽I(yè)的特點(diǎn)，也能得到關(guān)鍵領(lǐng)域的支持。

銀行要完善中小企業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)，加強(qiáng)對融資標(biāo)準(zhǔn)的管理和監(jiān)督。而且中小企業(yè)的擔(dān)保機(jī)構(gòu)不屬于金融機(jī)構(gòu)，不能進(jìn)行融資活動，但是中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)是和一般保險機(jī)構(gòu)不一樣的，國家政府部門理應(yīng)明確授權(quán)于信用機(jī)構(gòu)，由中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)進(jìn)行統(tǒng)一管理和監(jiān)督。

（三）建立產(chǎn)業(yè)的投資基金和其他基金

1.建立產(chǎn)業(yè)投資基金。產(chǎn)業(yè)投資基金是一個非上市的投資公司，主要給企業(yè)提供直接的資金支持以及參與集體投資資金的管理和監(jiān)督系統(tǒng)。大力發(fā)展產(chǎn)業(yè)投資的基金投資于中小型企業(yè)，解決融資方案，填補(bǔ)中小企業(yè)的資金缺口。

2.建立中小企業(yè)共同基金?；饡蓵T建立，并堅(jiān)決實(shí)施公司的管理制度，規(guī)范臨時性資金和補(bǔ)充流動資金。

（四）大力發(fā)展金融租賃業(yè)，拓寬融資渠道

融資租賃是長期對企業(yè)行為的有效手段，企業(yè)通過融資租賃的方法將借入和借出的材料混合在一起，形成一種融資材料，以達(dá)到融資的目標(biāo)。現(xiàn)在，國內(nèi)大多數(shù)中小型企業(yè)的技術(shù)裝備比較落后，而且也不是經(jīng)過自身的積累，所以很難獲得銀行的貸款。對于更新和發(fā)展融資租賃業(yè)務(wù)，公司可以在經(jīng)營資金短缺或者不愿意花錢的情況下添置或更新科技設(shè)備。比如長期貸款及融資租賃，以及派發(fā)股票等，這樣債券較少受到限制，財(cái)務(wù)遇到的風(fēng)險也較低。

（五）充分發(fā)揮財(cái)稅政策的支持作用

制定財(cái)政和稅收的優(yōu)惠政策，積極支持中小企業(yè)大力發(fā)展，減輕中小企業(yè)的負(fù)擔(dān)。對于新發(fā)展的中小企業(yè)，可以適當(dāng)給予一定的稅收減免，它們短期內(nèi)就可能會成長為大企業(yè)，對于中小型企業(yè)或者新崛起的高新技術(shù)的中小企業(yè)，它們的減免稅期限可作適當(dāng)延長，根據(jù)不同前景的中小企業(yè)，對它們提供不同的優(yōu)惠政策。在目前就業(yè)情況矛盾十分突出的情況下，在一定期限內(nèi)，我們可以設(shè)立再就業(yè)基金會，為下崗員工自謀職業(yè)提供款項(xiàng)。

參考文獻(xiàn)

第9篇：商業(yè)融資計(jì)劃方案范文

新是推動一個國家和民族向前發(fā)展的重要力量，也是推動整個人類社會向前發(fā)展的重要力量。面對全球新一輪科技革命與產(chǎn)業(yè)變革的重大機(jī)遇和挑戰(zhàn)，面對經(jīng)濟(jì)發(fā)展新常態(tài)下的趨勢變化和特點(diǎn)，培養(yǎng)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)人才的重要性和緊迫性已經(jīng)凸顯。因此，抓住大學(xué)生創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)的機(jī)遇，探索創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)教育與專業(yè)教育之間的多種融合模式，建立大學(xué)生創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)孵化基地，通過創(chuàng)新驅(qū)動創(chuàng)業(yè)，通過創(chuàng)業(yè)帶動就業(yè)，強(qiáng)化創(chuàng)新管理，培育創(chuàng)業(yè)人才就特別具有創(chuàng)新和實(shí)踐價值。

方案設(shè)想

筆者根據(jù)目前遼寧省大學(xué)生創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)的情況，認(rèn)為其平臺的構(gòu)建需要環(huán)境平臺和運(yùn)行平臺兩方面。

環(huán)境平臺即為大學(xué)生創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)實(shí)踐創(chuàng)造環(huán)境，提供必要的物質(zhì)資源和相關(guān)支持。該平臺擬由創(chuàng)意創(chuàng)新咖啡屋、創(chuàng)意漏斗工作室、投融資工作室、創(chuàng)業(yè)孵化工作室4個區(qū)域構(gòu)成，重點(diǎn)強(qiáng)調(diào)對大學(xué)生創(chuàng)新意識和創(chuàng)新思維的培養(yǎng)，以創(chuàng)新作為創(chuàng)業(yè)的先導(dǎo)，以創(chuàng)業(yè)孵化促進(jìn)創(chuàng)新成果落地，涵蓋創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)的全過程。具體如下：

第一，創(chuàng)意創(chuàng)新咖啡屋，其面向所有學(xué)生開放，為不同專業(yè)、不同學(xué)科的學(xué)生提供一個輕松愉快、自由聯(lián)想的氛圍，在此互相結(jié)識、互相交流。創(chuàng)意創(chuàng)新咖啡屋鼓勵具有不同知識背景的學(xué)生之間充分交流思想，通過“頭腦風(fēng)暴”等開放式思維方法產(chǎn)生豐富多彩的創(chuàng)意，有利于隱形知識的外化、融合，促進(jìn)創(chuàng)意和創(chuàng)新成果的大量涌現(xiàn)，在此基礎(chǔ)上形成志同道合的創(chuàng)業(yè)團(tuán)隊(duì)。

本區(qū)域?qū)⒊蔀閷W(xué)生交流新思想、建立新友誼、達(dá)成新協(xié)議、促成新事業(yè)的重要場所，促進(jìn)學(xué)生進(jìn)行跨學(xué)科、跨專業(yè)的合作與協(xié)同創(chuàng)新，實(shí)現(xiàn)跨學(xué)科、跨專業(yè)的資源共享。同時也可用于實(shí)踐教學(xué)，例如“創(chuàng)新意識與創(chuàng)新思維”、“商業(yè)模式”等課程的實(shí)訓(xùn)可以在此區(qū)域開展。此外，也可用于開展創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)社團(tuán)活動，舉辦創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)講座、公開課、主題沙龍，以及創(chuàng)業(yè)導(dǎo)師咨詢指導(dǎo)等，將課堂教學(xué)與第二課堂活動充分結(jié)合起來。

第二，創(chuàng)意漏斗工作室，其由方案呈現(xiàn)區(qū)、專家評審區(qū)、軟件評價區(qū)構(gòu)成。學(xué)生在創(chuàng)意創(chuàng)新咖啡屋中產(chǎn)生的創(chuàng)意，可形成文案，投入“創(chuàng)意漏斗”，定期組織創(chuàng)意者進(jìn)行方案呈現(xiàn)，陳述自己的創(chuàng)意，由專家通過德爾菲法進(jìn)行評審。通過評審的方案，可進(jìn)入投融資工作室進(jìn)行融資，對評審未通過的方案提出調(diào)整、修改的建議。

本區(qū)域也可用于實(shí)踐教學(xué)，例如“創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目選擇與實(shí)施”等課程，可以在此區(qū)域進(jìn)行模擬實(shí)訓(xùn)。

第三，投融資工作室，由方案呈現(xiàn)區(qū)、財(cái)務(wù)分析區(qū)、洽談區(qū)、簽約區(qū)構(gòu)成。在創(chuàng)意漏斗工作室通過評審的項(xiàng)目，由創(chuàng)意者編寫創(chuàng)業(yè)計(jì)劃書，進(jìn)入投融資工作室尋求投資，在方案呈現(xiàn)區(qū)中陳述自己的創(chuàng)業(yè)計(jì)劃，投資人在財(cái)務(wù)分析區(qū)進(jìn)行評估，投融資雙方在洽談區(qū)進(jìn)行洽談，對達(dá)成投融資協(xié)議的項(xiàng)目，在簽約區(qū)簽署合同。

本區(qū)域可清晰模擬招投標(biāo)流程，開展實(shí)踐教學(xué)，例如“創(chuàng)業(yè)融資”、“創(chuàng)業(yè)投資與風(fēng)險管理”等課程的模擬實(shí)訓(xùn)可以在此區(qū)域內(nèi)進(jìn)行。

第四，創(chuàng)業(yè)孵化工作室，其參照小微企業(yè)真實(shí)情況設(shè)計(jì)辦公環(huán)境，大約可容納3-5家企業(yè)，建立學(xué)校、企業(yè)、政府三方聯(lián)動的孵化機(jī)制，為通過創(chuàng)意漏斗篩選、融資成功的創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目提供創(chuàng)業(yè)孵化服務(wù)，包括辦公場所和設(shè)備、培訓(xùn)、業(yè)務(wù)指導(dǎo)、政策咨詢、信息服務(wù)、法律咨詢等方面的支持，實(shí)現(xiàn)由創(chuàng)業(yè)計(jì)劃到開辦企業(yè)的轉(zhuǎn)化，進(jìn)一步調(diào)動學(xué)生參與創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)實(shí)踐的積極性。

可組建創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)導(dǎo)師團(tuán)隊(duì)，從社會各界聘請行業(yè)專家、企業(yè)家、創(chuàng)業(yè)成功人士、校友，以及投資人，建立校內(nèi)外導(dǎo)師聯(lián)合指導(dǎo)機(jī)制，給予學(xué)生有針對性的全方位、多角度的指導(dǎo)。

同時可以用于舉辦創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)大賽，對大賽中的優(yōu)秀商業(yè)計(jì)劃，可直接在此區(qū)域進(jìn)行評估、投融資洽談，激勵學(xué)生積極參與創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)大賽，實(shí)現(xiàn)以賽促教、以賽促學(xué)，加強(qiáng)與其他院校、企業(yè)、政府部門的交流、合作。

運(yùn)行平臺包含創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)虛擬仿真軟件平臺的設(shè)計(jì)、實(shí)訓(xùn)課程的設(shè)計(jì)，以及創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)導(dǎo)師團(tuán)隊(duì)的建設(shè)。

本平臺的構(gòu)建緊扣人才培養(yǎng)目標(biāo)，整合創(chuàng)業(yè)指導(dǎo)、創(chuàng)業(yè)實(shí)踐、創(chuàng)業(yè)服務(wù)，使遼寧省大學(xué)生通過創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)實(shí)踐平臺系統(tǒng)性的熏陶和磨練，強(qiáng)化創(chuàng)新精神，增強(qiáng)創(chuàng)業(yè)意識，端正創(chuàng)業(yè)心態(tài)，積累創(chuàng)業(yè)經(jīng)驗(yàn)，更好地適應(yīng)當(dāng)今社會發(fā)展的新形勢，盡快成長為區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主力軍。

預(yù)期效果

豐富實(shí)踐教學(xué)平臺。遼寧省大學(xué)生創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)實(shí)踐平臺具有系統(tǒng)的實(shí)訓(xùn)功能，除開展相關(guān)課程之外，“創(chuàng)業(yè)綜合模擬實(shí)訓(xùn)”、“中小企業(yè)創(chuàng)業(yè)經(jīng)營實(shí)戰(zhàn)”等綜合性的集中實(shí)訓(xùn)課程，也可在本中心進(jìn)行，真正實(shí)現(xiàn)以項(xiàng)目為驅(qū)動的教學(xué)模式。

提高遼寧省創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)類大賽水平。大學(xué)生創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)實(shí)踐平臺的功能完整，工作流程清晰，是舉辦高水平的創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)大賽的良好平臺，如有機(jī)會承辦高級別的創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)大賽，則有利于形成學(xué)院創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)教育的品牌輻射效應(yīng)，提高學(xué)院創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)教育的影響力。