未融資和融資的區(qū)別精選(九篇)

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第1篇：未融資和融資的區(qū)別范文

資產(chǎn)賬面余額就是資產(chǎn)的歷史成本，而資產(chǎn)賬面價(jià)值是資產(chǎn)賬面余額扣除了累計(jì)折舊、累計(jì)攤銷以及減值準(zhǔn)備等金額后的凈額。資產(chǎn)賬面余額與資產(chǎn)賬面價(jià)值可能相等，也可能不相等。（1）資產(chǎn)賬面價(jià)值與資產(chǎn)賬面余額相等。比如，銀行存款賬面余額與賬面價(jià)值相等；庫(kù)存現(xiàn)金的賬面余額與賬面價(jià)值相等。（2）資產(chǎn)賬面價(jià)值與賬面余額不等。資產(chǎn)賬面價(jià)值與資產(chǎn)余額不等，主要居于三個(gè)原因：一是資產(chǎn)因使用發(fā)生了價(jià)值減損，二是資產(chǎn)發(fā)生了減值，三是考慮了貨幣的時(shí)間價(jià)值。常見的賬面價(jià)值與賬面余額不等的情形歸納如表1。

［例1］說(shuō)明長(zhǎng)期應(yīng)收款賬面價(jià)值與賬面余額的關(guān)系

甲公司2011年1月1日銷售一臺(tái)大型設(shè)備給乙公司，售價(jià)為3000萬(wàn)元，分別在2011~2012年末等額收取。按照稅法規(guī)定，在約定收款日期按約定的收款金額開出增值稅專用發(fā)票，并收取增值稅稅款；該設(shè)備的成本為1600萬(wàn)元。則2011年1月1日確認(rèn)的收入為長(zhǎng)期應(yīng)收款的現(xiàn)值，假設(shè)折現(xiàn)率為6%。甲公司賬務(wù)處理如下（單位：萬(wàn)元）：

（1）2011年1月1日銷售時(shí)

長(zhǎng)期應(yīng)收款現(xiàn)值＝1000÷（1＋6%）＋1000÷（1＋6%）2＋1000÷（1＋6%）3＝943.4＋890＋839.62＝2673.02（萬(wàn)元）。

長(zhǎng)期應(yīng)收款3000萬(wàn)元與收入2673.02萬(wàn)元之間的差額326.98萬(wàn)元計(jì)入“未實(shí)現(xiàn)融資收益”，相當(dāng)于在銷售日甲公司為乙公司代墊資金2673.02萬(wàn)元，按市場(chǎng)利率6%收取利息，三年應(yīng)收利息為326.98萬(wàn)元。

借：長(zhǎng)期應(yīng)收款（本+息）3000

貸：主營(yíng)業(yè)務(wù)收入（本金）2673.02

未實(shí)現(xiàn)融資收益（利息）326.98

借：主營(yíng)業(yè)務(wù)成本1600

貸：庫(kù)存商品1600

（2）2011年12月31日

收取貨款

借：銀行存款1170

貸：長(zhǎng)期應(yīng)收款1000

應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交增值稅（銷項(xiàng)稅額）170

確認(rèn)2011年利息收入

借：未實(shí)現(xiàn)融資收益 160.38

貸：財(cái)務(wù)費(fèi)用（利息收入）160.38

各年利息收入計(jì)算過(guò)程見表2。

2011年12月31日長(zhǎng)期應(yīng)收款賬面價(jià)值=長(zhǎng)期應(yīng)收款賬面余額（3000－1000）－未實(shí)現(xiàn)融資收益（326.98－160.38）=2000－166.6=1833.4（萬(wàn)元）。

假設(shè)2011年末該長(zhǎng)期應(yīng)收款計(jì)提壞賬準(zhǔn)備100萬(wàn)元，則2011年12月31日長(zhǎng)期應(yīng)收款賬面價(jià)值=長(zhǎng)期應(yīng)收款賬面余額2000－未實(shí)現(xiàn)融資收益166.6－壞賬準(zhǔn)備100=1733.4（萬(wàn)元）。

二、負(fù)債賬面余額與賬面價(jià)值的區(qū)別

負(fù)債賬面余額就是負(fù)債賬戶的賬面余額，在一般情況下，負(fù)債賬面價(jià)值與負(fù)債賬面余額相等，比如應(yīng)付賬款賬面價(jià)值等于其賬面余額。但是，在考慮了貨幣時(shí)間價(jià)值后，負(fù)債賬面價(jià)值不等于賬面余額。常見的賬面價(jià)值與賬面余額不等的情形歸納如表3。

［例2］說(shuō)明長(zhǎng)期應(yīng)付款賬面價(jià)值與賬面余額的關(guān)系。

甲公司2011年1月1日從乙公司購(gòu)入大型機(jī)器作為固定資產(chǎn)使用，該機(jī)器已收到。購(gòu)貨合同約定，大型機(jī)器的總價(jià)款為1000萬(wàn)元，分3年支付， 2011年12月31日支付500萬(wàn)元，2012年12月31日支付300萬(wàn)元，2013年12月31日支付200萬(wàn)元。按照約定付款日期支付增值稅；假定折現(xiàn)率為6%。則甲公司賬務(wù)處理如下（單位：萬(wàn)元）：

（1）2011年1月1日

計(jì)算總價(jià)款的現(xiàn)值作為固定資產(chǎn)入賬價(jià)值

2011年1月1日的現(xiàn)值＝500÷（1+6%）+300÷（1+6%）2+200÷（1+6%）3=471.70+267.00+167.92=906.62（萬(wàn)元）

總價(jià)款與現(xiàn)值之間的差額作為未確認(rèn)融資費(fèi)用，即未確認(rèn)融資費(fèi)用＝總價(jià)款1000－現(xiàn)值906.62＝93.38（萬(wàn)元）。

借：固定資產(chǎn)（本） 906.62

未確認(rèn)融資費(fèi)用（息） 93.38

貸：長(zhǎng)期應(yīng)付款（本＋息）1000

（2）2011年12月31日

支付貨款

借：長(zhǎng)期應(yīng)付款（本＋息）500

應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交增值稅（進(jìn)項(xiàng)稅額）85

貸：銀行存款585

確認(rèn)2011年利息費(fèi)用

借：財(cái)務(wù)費(fèi)用 54.39

貸：未確認(rèn)融資費(fèi)用54.39

各年利息費(fèi)用計(jì)算過(guò)程見表4。

2011年12月31日長(zhǎng)期應(yīng)付款賬面價(jià)值=長(zhǎng)期應(yīng)付款賬面余額（1000－500）－未確認(rèn)融資費(fèi)用（93.38-54.39） =500-38.99=461.01（萬(wàn)元）。

［例3］說(shuō)明應(yīng)付職工薪酬賬面價(jià)值與賬面余額的關(guān)系。

翠花是甲公司的一名員工，在2010年12月31日內(nèi)部退休，將于2015年12月31日正式退休。假設(shè)在每年年末甲公司應(yīng)支付翠花內(nèi)退工資和福利5萬(wàn)元，并假定折現(xiàn)率為6%。則甲公司會(huì)計(jì)處理如下（單位：萬(wàn)元）：

（1）2010年12月31日

應(yīng)付職工薪酬現(xiàn)值=5÷（1+6%）+5÷（1+6%）2+5÷（1+6%）3+5÷（1+6%）4+5÷（1+6%）5=4.72+4.45+4.20+3.96+3.74=21.07（萬(wàn)元）。

借：管理費(fèi)用 21.07

未確認(rèn)融資費(fèi)用 3.93

貸：應(yīng)付職工薪酬25

2010年12月31日應(yīng)付職工薪酬期末賬面價(jià)值=應(yīng)付職工薪酬賬面余額25-未確認(rèn)融資費(fèi)用3.93=21.07（萬(wàn)元），在2010年年末資產(chǎn)負(fù)債表中，應(yīng)列示應(yīng)付職工薪酬21.07萬(wàn)元。

（2）2011年12月31日

支付內(nèi)退工資和福利

借：應(yīng)付職工薪酬5

貸：銀行存款5

確認(rèn)2011年利息費(fèi)用

借：財(cái)務(wù)費(fèi)用 1.26

貸：未確認(rèn)融資費(fèi)用1.26

各年利息費(fèi)用計(jì)算過(guò)程如表5。

計(jì)算應(yīng)付職工薪酬賬面價(jià)值

2011年12月31日應(yīng)付職工薪酬賬面價(jià)值=應(yīng)付職工薪酬賬面余額（25－5）－未確認(rèn)融資費(fèi)用（3.93－1.26）=20－2.67=17.33（萬(wàn)元）。

其余各年略。

三、各種資產(chǎn)盤盈、盤虧的會(huì)計(jì)處理區(qū)別

資產(chǎn)在使用或存儲(chǔ)過(guò)程中，有時(shí)會(huì)發(fā)生盤盈和盤虧。盤盈、盤虧的會(huì)計(jì)處理方法歸納如表6所示。

第2篇：未融資和融資的區(qū)別范文

根據(jù)已有文獻(xiàn)的總結(jié)，我國(guó)上市公司通過(guò)利用會(huì)計(jì)政策的選擇進(jìn)行盈余操縱的主要?jiǎng)右蛴校海?）取得配股資格，進(jìn)行再融資。我國(guó)規(guī)定，公司要配股必須滿足最近3年的凈資產(chǎn)收益率達(dá)到6%的條件。為賺取更多凈利，公司狠可能進(jìn)行盈余管理。（2）實(shí)現(xiàn)扭虧為盈，避免退市。對(duì)于已經(jīng)連續(xù)兩年虧損的上市公司，證券交易所會(huì)實(shí)行特別處理，如果連續(xù)虧損三年，交易所將采取停盤處理，嚴(yán)重者將被退市。為了避免被摘牌退市，公司必須實(shí)現(xiàn)第三年的盈利，所以，第三年很有可能進(jìn)行盈余管理。（3）重虧現(xiàn)象。對(duì)于無(wú)法扭虧的上市公司，既然虧損了就一次虧個(gè)夠，還可以為下年的盈利儲(chǔ)存利潤(rùn)，所以會(huì)進(jìn)行盈余管理。為了實(shí)現(xiàn)上述目的，上市公司往往會(huì)動(dòng)用各種手段實(shí)施盈余管理，會(huì)計(jì)政策的選擇就是最為常見的一種方法。甄曉薇(2003)以電子信息行業(yè)的23家上市公司為樣本，通過(guò)對(duì)壞賬準(zhǔn)備、折舊政策和8項(xiàng)減值準(zhǔn)備和攤銷等，和盈余管理關(guān)系的分析，發(fā)現(xiàn)我過(guò)上市公司存在通過(guò)會(huì)計(jì)政策選擇來(lái)實(shí)施盈余管理的行為。王懷棟、秦江萍(2004)提到上市公司通過(guò)會(huì)計(jì)政策選擇進(jìn)行盈余管理的方法主要有：產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提數(shù)和轉(zhuǎn)回?cái)?shù)、存貨計(jì)價(jià)方法、固定資產(chǎn)折舊方法和長(zhǎng)期股權(quán)投資核算方法的選擇。

現(xiàn)有文獻(xiàn)中也有就某一種會(huì)計(jì)政策的選擇對(duì)盈余管理的影響的大量研究。趙春光(2006)研究發(fā)現(xiàn)上市公司利用減值的計(jì)提與轉(zhuǎn)回進(jìn)行盈余管理行為。而魏濤、陸正飛、單宏偉(2007)對(duì)上市公司利用非經(jīng)常性損益進(jìn)行盈余管理的行為進(jìn)行了研究,發(fā)現(xiàn)無(wú)論是虧損公司還是盈利公司的盈余管理相當(dāng)倚重于非經(jīng)常性損益。上述文獻(xiàn)說(shuō)明，我國(guó)利用會(huì)計(jì)政策選擇進(jìn)行盈余管理的行為還是比較眾多的，而且會(huì)計(jì)政策的可選性，使得公司可以從多方面調(diào)整公司的收益。我國(guó)的新準(zhǔn)則對(duì)金融資產(chǎn)的分類有了新的規(guī)定，這給上市公司盈余管理提供了新的契機(jī)。王建新（2007）在研究中指出，公司傾向于將股票按可供出售金融資產(chǎn)計(jì)量，而且金融類企業(yè)比非金融類企業(yè)更愿意將金融資產(chǎn)劃分為交易性金融資產(chǎn)。葉建芳、周蘭、李丹蒙、郭琳（2009）的實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)，當(dāng)上市公司持有較多的金融資產(chǎn)時(shí),為降低其公允價(jià)值的波動(dòng)對(duì)利潤(rùn)的影響，管理層傾向于將多數(shù)的金融資產(chǎn)作為可供出售金融資產(chǎn)計(jì)量；在后續(xù)計(jì)量中,管理層會(huì)在近期內(nèi)出售可供出售金融資產(chǎn)，以保證較高的利潤(rùn),。以上研究說(shuō)明，利用金融資產(chǎn)分類進(jìn)行盈余管理的空間還是很大的，而且由于金融資產(chǎn)劃分主要依賴于管理者的意圖，對(duì)于這方面來(lái)說(shuō)管理者比較好操縱。基于以上研究，本文就交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)的劃分是如何影響盈余的問(wèn)題展開，主要從會(huì)計(jì)核算的區(qū)別，通過(guò)對(duì)案例的分析，進(jìn)而分析其對(duì)企業(yè)盈余的影響，即其帶來(lái)的經(jīng)濟(jì)后果。

二、兩類金融資產(chǎn)的分類對(duì)企業(yè)盈余影響的具體分析：

1.兩類金融資產(chǎn)的會(huì)計(jì)核算區(qū)別分析。

1.1兩類金融資產(chǎn)的定義及分類。金融資產(chǎn)，是企業(yè)所擁有的以價(jià)值形態(tài)存在的資產(chǎn)，是一種索取實(shí)物資產(chǎn)的無(wú)形的權(quán)利。本文所述金融資產(chǎn)主要包括股權(quán)投資、債權(quán)投資和金融衍生工具等。前文已介紹了企業(yè)將金融資產(chǎn)的分類情況，本文主要分析交易性和可供出售這兩類金融資產(chǎn)。企業(yè)擁有交易性金融資產(chǎn)的目的是為了短期內(nèi)出售，而可供出售金融資產(chǎn)是沒(méi)有被劃分到其他三類，切購(gòu)入就確定為可供出售的金融資產(chǎn)。由于，這兩類金融資產(chǎn)從內(nèi)容上有交集，且劃分標(biāo)準(zhǔn)由管理當(dāng)局主觀確定，所以，這兩類金融資產(chǎn)的劃分給管理者提供了盈余操作空間。

1.2兩類金融資產(chǎn)會(huì)計(jì)處理的區(qū)別。（1）初始計(jì)量的區(qū)別。交易性金融資產(chǎn)在初始確認(rèn)時(shí)，以其取得時(shí)的公允價(jià)值作為入賬價(jià)值，而相應(yīng)的交易費(fèi)用作為投資收益處理，影響當(dāng)期的利潤(rùn)；可供出售金融資產(chǎn)初始確認(rèn)時(shí)，按其公允價(jià)值計(jì)入賬面價(jià)值，與交易性金融資產(chǎn)不同的是相關(guān)的交易費(fèi)用也計(jì)入成本中。因而，將新取得的金融資產(chǎn)確認(rèn)為交易性或者可供出售金融資產(chǎn)，對(duì)當(dāng)期的資產(chǎn)價(jià)值和利潤(rùn)的影響是不同的。（2）后續(xù)計(jì)量的區(qū)別。根據(jù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，這兩類資產(chǎn)采用以公允價(jià)值的計(jì)量方法進(jìn)行后續(xù)計(jì)量，但針對(duì)公允價(jià)值變動(dòng)的處理有所區(qū)別。交易性金融資產(chǎn)在“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目中列示其價(jià)值變動(dòng)，影響當(dāng)期利潤(rùn)，而可供出售金融資產(chǎn)則在“資本公積”科目中進(jìn)行反映，影響權(quán)益。此外，在資產(chǎn)負(fù)債表日，交易性金融資產(chǎn)不發(fā)生減值，而可供出售金融資產(chǎn)不同，當(dāng)有確鑿證據(jù)表明其價(jià)值有所降低時(shí)，應(yīng)當(dāng)計(jì)提減值準(zhǔn)備。所以說(shuō)，在持有期間，兩類金融資產(chǎn)對(duì)利潤(rùn)和所有者權(quán)益的影響也是有差異的。（3）處置的區(qū)別。交易性金融資產(chǎn)在出售時(shí)，其售價(jià)和賬面價(jià)值的差額以及累計(jì)的公允價(jià)值變動(dòng)均要轉(zhuǎn)入“投資收益”科目中，此處理只影響當(dāng)期利潤(rùn)；可供出售金融資產(chǎn)雖然也是按售價(jià)和賬面價(jià)值的差額計(jì)入投資收益，但是，其累計(jì)的公允價(jià)值變動(dòng)需記在“資本公積”中，且要將其從“資本公積”中轉(zhuǎn)出，結(jié)轉(zhuǎn)到“投資收益”中。因此，在處置階段，交易性金融資產(chǎn)只影響當(dāng)期利潤(rùn)，而可供出售金融資產(chǎn)除了影響當(dāng)期利潤(rùn)外，對(duì)所有者權(quán)益也有所影響。

2.兩類金融資產(chǎn)的劃分對(duì)企業(yè)盈余的影響分析。

2.1初始劃分時(shí)對(duì)企業(yè)盈余的影響。根據(jù)上述理論，交易性金融資產(chǎn)在入賬時(shí)影響當(dāng)期的利潤(rùn)，而可供出售金融資產(chǎn)對(duì)當(dāng)期利潤(rùn)沒(méi)有影響。顯而易見，當(dāng)資本市場(chǎng)形勢(shì)大好時(shí)，為了獲取較大的收益，管理者較傾向于將取得的資產(chǎn)資產(chǎn)劃分為交易性金融資產(chǎn)，如此，交易性金融資產(chǎn)價(jià)值的增加部分會(huì)被直接計(jì)入利潤(rùn)中，進(jìn)而提升企業(yè)當(dāng)期的利潤(rùn)，有利于企業(yè)股票增值以及獲得再融資的機(jī)會(huì)。當(dāng)資本市場(chǎng)波動(dòng)，即不穩(wěn)定時(shí)，企業(yè)股票或者債券的公允價(jià)值也會(huì)隨市場(chǎng)的波動(dòng)而波動(dòng)，為了避免金融資產(chǎn)的價(jià)值波動(dòng)對(duì)當(dāng)期利潤(rùn)的影響，管理當(dāng)局更傾向于將金融資產(chǎn)劃分為可供出售金融資產(chǎn)。但是在初始化分時(shí)也應(yīng)當(dāng)注意，當(dāng)資本市場(chǎng)無(wú)法預(yù)測(cè)時(shí)，交易性金融資產(chǎn)的價(jià)值波動(dòng)會(huì)直接影響當(dāng)期利潤(rùn)的波動(dòng)，而利潤(rùn)的這種波動(dòng)會(huì)導(dǎo)致會(huì)計(jì)信息失真，給投資者造成一種假象，進(jìn)而影響投資者的投資決策。此外，也正是交易性金融資產(chǎn)公允價(jià)值的變動(dòng)直接計(jì)入當(dāng)期利潤(rùn)，所以，持有期間的交易性金融資產(chǎn)就失去了操縱的空間，管理者也就無(wú)從利用交易性金融資產(chǎn)進(jìn)行盈余管理。然而，可供出售金融資產(chǎn)的處理有所不同。其在持有期間的公允價(jià)值變動(dòng)首先計(jì)入所有者權(quán)益，不會(huì)造成利潤(rùn)的波動(dòng)，利于穩(wěn)定投資者信心，利于穩(wěn)定股價(jià)，并且由于出售時(shí)要將所有者權(quán)益中的累計(jì)公允價(jià)值變動(dòng)轉(zhuǎn)入當(dāng)期損益，所以給管理者留有很大的盈余管理空間。

2.2后續(xù)計(jì)量中對(duì)企業(yè)盈余的影響。在后續(xù)計(jì)量中，交易性金融資產(chǎn)本身的性質(zhì)決定了其不能夠?qū)嵤┯喙芾恚欢?，可供出售金融資產(chǎn)在后續(xù)期間的盈余管理的空間很大。首先，由于可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動(dòng)先計(jì)入所有者權(quán)益，處置時(shí)才轉(zhuǎn)入當(dāng)期損益，所以，管理層的可操作性較強(qiáng)。當(dāng)企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況較好時(shí)，管理者會(huì)將可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入所有者權(quán)益，實(shí)質(zhì)上，這一行為便是儲(chǔ)存利潤(rùn)，即先把公允價(jià)值變動(dòng)部分積累到資本公積中，于未來(lái)年度發(fā)生虧損或者需要利潤(rùn)時(shí)，便可釋放出積累的利潤(rùn)，滿足企業(yè)需要。再者，可供出售金融資產(chǎn)的后續(xù)計(jì)量中，有確鑿的證據(jù)表明其價(jià)值減少時(shí)，需計(jì)提減值準(zhǔn)備。對(duì)于已計(jì)提減值的可供出售金融資產(chǎn)，當(dāng)出現(xiàn)由減值相關(guān)事宜引起的公允價(jià)值上升的情況時(shí)，已確認(rèn)的減值便可轉(zhuǎn)回。在實(shí)務(wù)操作中，可供出售金融資產(chǎn)公允價(jià)值下跌的暫時(shí)性與非暫時(shí)性是沒(méi)有明確判斷標(biāo)準(zhǔn)的，且公允價(jià)值上升是否與原減值事宜相關(guān)，完全依賴于管理層的主觀意識(shí)，所以，可供出售金融資產(chǎn)減值的計(jì)提或轉(zhuǎn)回存在很大的操作空間。當(dāng)企業(yè)收益較多的年度，管理者對(duì)可供出售金融資產(chǎn)提較多的減值準(zhǔn)備，而虧損年度，將減值準(zhǔn)備予以轉(zhuǎn)回，以增加利潤(rùn)，達(dá)到盈利等目的。

2.3處置時(shí)對(duì)企業(yè)盈余的影響。交易性金融資產(chǎn)的價(jià)值，不論上升還是下降，后續(xù)計(jì)量時(shí)均在當(dāng)期利潤(rùn)中有所體現(xiàn)，因此，交易性金融資產(chǎn)出售時(shí)，其變動(dòng)不會(huì)對(duì)當(dāng)期利潤(rùn)產(chǎn)生太大影響，企業(yè)利用交易性金融資產(chǎn)來(lái)調(diào)整利潤(rùn)、進(jìn)行盈余管理的可操作性不大。而對(duì)于可供出售金融資產(chǎn)，處置時(shí)需將資本公積中累計(jì)的公允價(jià)值變動(dòng)結(jié)轉(zhuǎn)到投資收益中，所以對(duì)利潤(rùn)影響較大。當(dāng)企業(yè)經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)虧損時(shí)，管理者可以改變?cè)幸鈭D，將盈利的可供出售金融資產(chǎn)出售，把隱藏在資本公積中的隱藏利潤(rùn)釋放出來(lái)，即公允價(jià)值變動(dòng)部分從資本公積中轉(zhuǎn)入利潤(rùn)中，以增加當(dāng)期利潤(rùn)，實(shí)現(xiàn)盈利。當(dāng)利潤(rùn)增長(zhǎng)較快時(shí)，出售虧損的可供出售金融資產(chǎn)，以平滑利潤(rùn)，使得利潤(rùn)處于一個(gè)相對(duì)平穩(wěn)增長(zhǎng)的狀態(tài)。

三、結(jié)語(yǔ)

第3篇：未融資和融資的區(qū)別范文

承租人采用融資租賃方式租入的固定資產(chǎn)，雖然在法律形式上資產(chǎn)的所有權(quán)在租賃期間仍屬于出租人，但由于資產(chǎn)的租賃期基本上包括了資產(chǎn)的有效使用年限(一般租賃期大于有效使用年限的75％)，承租企業(yè)實(shí)質(zhì)上獲得了租賃資產(chǎn)提供的主要經(jīng)濟(jì)利益，同時(shí)承擔(dān)了與資產(chǎn)所有權(quán)有關(guān)的全部風(fēng)險(xiǎn)。因此，承租企業(yè)應(yīng)將融資租入資產(chǎn)作為一項(xiàng)固定資產(chǎn)入賬，同時(shí)確認(rèn)相應(yīng)的負(fù)債，并采用與自有應(yīng)折舊資產(chǎn)相一致的折舊政策計(jì)提折舊。

為與企業(yè)自有固定資產(chǎn)相區(qū)別，企業(yè)應(yīng)對(duì)融資租入固定資產(chǎn)單設(shè)“融資租入固定資產(chǎn)”明細(xì)科目進(jìn)行核算。企業(yè)應(yīng)在租賃期開始日，將租賃開始日租賃資產(chǎn)的公允價(jià)值與最低租賃付款額現(xiàn)值兩者中較低者，加上在租賃談判和簽訂租賃合同過(guò)程中發(fā)生的、可直接歸屬于租賃項(xiàng)目的手續(xù)費(fèi)、律師費(fèi)、差旅費(fèi)、印花稅等初始直接費(fèi)用，作為租入資產(chǎn)的入賬價(jià)值，借記“固定資產(chǎn)――融資租人固定資產(chǎn)”科目。按最低租賃付款額，貸記“長(zhǎng)期應(yīng)付款――應(yīng)付融資租賃款”科目；按發(fā)生的初始直接費(fèi)用，貸記“銀行存款”等科目；按其差額，借記“未確認(rèn)融資費(fèi)用”科目。每期支付租金時(shí)，借記“長(zhǎng)期應(yīng)付款一應(yīng)付融資租賃款”科目，貸記“銀行存款”科目。如果支付的租金中包含履約成本，按履約成本金額，借記“制造費(fèi)用”、“管理費(fèi)用”等科目，貸記“銀行存款”科目。每期采用實(shí)際利率法分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用時(shí)，按當(dāng)期應(yīng)分?jǐn)偟奈创_認(rèn)融資費(fèi)用金額，借記“財(cái)務(wù)費(fèi)用”科目，貸記“未確認(rèn)融資費(fèi)用”科目。租賃期屆滿，如合同規(guī)定將租賃資產(chǎn)所有權(quán)轉(zhuǎn)歸承租企業(yè)的，企業(yè)應(yīng)進(jìn)行結(jié)轉(zhuǎn)，將固定資產(chǎn)從“融資租人固定資產(chǎn)”明細(xì)科目轉(zhuǎn)入有關(guān)明細(xì)科目。

采用實(shí)際利率法分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用時(shí)，分?jǐn)偮实拇_定具體分為下列幾種情況：(1)以出租人租賃內(nèi)含利率作為折現(xiàn)率將最低租賃付款額折現(xiàn)，且以該現(xiàn)值作為租賃資產(chǎn)入賬價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)將租賃內(nèi)含利率作為未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)偮省?2)以合同規(guī)定利率作為折現(xiàn)率將最低租賃付款額折現(xiàn)，且以該現(xiàn)值作為租賃資產(chǎn)入賬價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)將合同規(guī)定利率作為未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)偮省?3)以銀行同期貸款利率作為折現(xiàn)率將最低租賃付款額折現(xiàn)，且以該現(xiàn)值作為租賃資產(chǎn)入賬價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)將銀行同期貸款利率作為未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)偮省?4)以租賃資產(chǎn)公允價(jià)值作為入賬價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)重新計(jì)算分?jǐn)偮?，該分?jǐn)偮适鞘棺畹妥赓U付款額的現(xiàn)值等于租賃資產(chǎn)公允價(jià)值的折現(xiàn)率。

[例]2009年12月15日，甲公司與乙租賃公司簽訂了一份電動(dòng)車生產(chǎn)線租賃合同。租賃合同規(guī)定，租賃期開始日為2009年12月31日：租賃期為3年，每年年末支付租金3000(30TZ。租賃期屆滿時(shí)電動(dòng)車生產(chǎn)線的估計(jì)余值為120000元，其中由甲公司擔(dān)保的余值為110000元，未擔(dān)保余值為1000O元。該生產(chǎn)線的保險(xiǎn)、維護(hù)等費(fèi)用由甲公司白行承擔(dān)，每年20000元。該電動(dòng)車生產(chǎn)線于2009年12月31日運(yùn)抵甲公司，該生產(chǎn)線不需安裝，當(dāng)日投入使用，估計(jì)使用4年，采用直線法計(jì)提折舊，于每月月末確認(rèn)融資費(fèi)用并計(jì)提折舊。該生產(chǎn)線在2009年12月31日的公允價(jià)值為950000元：租賃內(nèi)含利率為6％。2012年12月31日，甲公司將該電動(dòng)車生產(chǎn)線歸還給乙租賃公司。

甲公司租賃開始日的帳務(wù)處理：

第一步，判斷租賃類型。

本例中租賃期(3年)占租賃資產(chǎn)估計(jì)使用年限(4年)的75％，滿足融資租賃的標(biāo)準(zhǔn)，甲公司應(yīng)當(dāng)將其認(rèn)定為融資租賃。

另外，甲公司2009年12月31日計(jì)算租賃開始日最低租賃付款額的現(xiàn)值，確定租賃資產(chǎn)入賬價(jià)值。應(yīng)選擇租賃合同規(guī)定的利率6％作為折現(xiàn)率。

最低租賃付款額=300000×3+110000=1010000(元)

最低租賃付款額的現(xiàn)值=300000×(P／A,6％，3)+110000×(P／F，6％，3)=300000×2.673+110000×0.84=801900+92400=894300(元)

最低租賃付款額的現(xiàn)值894301玩大于租賃開始日公允價(jià)值的90％，即855000元(950000×90％)，滿足融資租賃的標(biāo)準(zhǔn)，甲公司應(yīng)當(dāng)將該項(xiàng)租賃認(rèn)定為融資租賃。

上述兩條只要滿足其一就可認(rèn)定為融資租賃。

第二步，確定租賃資產(chǎn)的入賬價(jià)值。

最低租賃付款額的現(xiàn)值為89430()元，小于租賃資產(chǎn)公允價(jià)值950000元。根據(jù)孰低原則，租賃資產(chǎn)的入賬價(jià)值應(yīng)為其折現(xiàn)值8943(30元。

第三步，計(jì)算未確認(rèn)融資費(fèi)用。

未確認(rèn)融資費(fèi)用=最低租賃付款額一最低租賃付款額現(xiàn)值=1010000-894300=115700(元)

第四步，將初始直接費(fèi)用計(jì)入資產(chǎn)價(jià)值。

初始直接費(fèi)用是指在租賃談判和簽訂租賃協(xié)議的過(guò)程中發(fā)生的可直接歸屬于租賃項(xiàng)目的費(fèi)用。承租人發(fā)生的初始直接費(fèi)用，通常有印花稅、傭金、律師費(fèi)、差旅費(fèi)、談判費(fèi)等。承租人發(fā)生的初始直接費(fèi)用，應(yīng)當(dāng)計(jì)入租人資產(chǎn)價(jià)值。本例中沒(méi)有該項(xiàng)費(fèi)用。

第五步，2009年12月31日租入固定資產(chǎn)時(shí)的會(huì)計(jì)處理：

借：固定資產(chǎn)――融資租人固定資產(chǎn)894300

未確認(rèn)融資費(fèi)用

115700

貸：長(zhǎng)期應(yīng)付款一應(yīng)付融資租賃款

1010000

甲公司分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用的會(huì)計(jì)處理：

第一步，確定融資費(fèi)用分?jǐn)偮省Ｓ捎陂阗U資產(chǎn)的人賬價(jià)值為其最低租賃付款額的折現(xiàn)值，因此融資費(fèi)用分?jǐn)偮蕿檎郜F(xiàn)率6％。

第二步，租賃期內(nèi)按實(shí)際利率法分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用(表1)。

第三步，支付租金、分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用的會(huì)計(jì)處理為：

(1)2010年12月31日支付租金時(shí)：

借：長(zhǎng)期應(yīng)付款―應(yīng)付融資租賃款300000

貸：銀行存款

300000

(2)2010年分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用[=894300×6％=53658(元)

2010年每月分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用時(shí)，每月財(cái)務(wù)費(fèi)用為：53658÷12=4471.50(元)

借：財(cái)務(wù)費(fèi)用4471.50

貸：未確認(rèn)融資費(fèi)用4471.50

(3)2011年12月31日支付租金時(shí)：

借：長(zhǎng)期應(yīng)付款――應(yīng)付融資租賃費(fèi)300000

貸：銀行存款

300000

(4)2011年分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用=[894300-(1100000-53658)]×6％=38877，48(元)

2011年每月分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用時(shí)，每月財(cái)務(wù)費(fèi)用為：38877.48÷12=3239.79(元)

借：財(cái)務(wù)費(fèi)用

323％79

貸：未確認(rèn)融資費(fèi)用

3239.79

(5)20012年12月21日支付租金時(shí)：

借：長(zhǎng)期應(yīng)付款―應(yīng)付融資租賃費(fèi)300000

貸：銀行存款

300000

(6)2012年分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用1=115700-53658-3887％.48

=23164.52(元)

2012年每月分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用時(shí)，每月財(cái)務(wù)費(fèi)用為：23164.52÷12=1930.38(元)

借：財(cái)務(wù)費(fèi)用

1930.38

貸：未確認(rèn)融資費(fèi)用

1930.38

每年支付保險(xiǎn)費(fèi)、維護(hù)費(fèi)，計(jì)提本年折舊的會(huì)計(jì)處理：

(1)2010年度支付該生產(chǎn)線的保險(xiǎn)費(fèi)、維護(hù)費(fèi)：

借：制造費(fèi)用

20000

貸：銀行存款

20000

(2)20lO年度計(jì)提本年折舊=(894300-110000)÷3

=261433.33(元)

2010年每月計(jì)提的折舊額為：261433.33÷12=21786.11(元)

借：制造費(fèi)用

21786.11

貸：累計(jì)折舊

21786.11

(3)2011、2012年度計(jì)提本年折舊，并支付保險(xiǎn)、維護(hù)等費(fèi)用，會(huì)計(jì)處理同2010年度。

租賃期滿，將該生產(chǎn)線退還乙租賃公司的會(huì)計(jì)處理：

借：長(zhǎng)期應(yīng)付款―應(yīng)付融資租賃費(fèi)

110000

累計(jì)折舊

784300

第4篇：未融資和融資的區(qū)別范文

關(guān)鍵詞：民辦學(xué)校法律主體融資環(huán)境擔(dān)保法修改

《民辦教育促進(jìn)法》第四十八條規(guī)定:“國(guó)家鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)運(yùn)用信貸手段，支持民辦教育事業(yè)的發(fā)展。

”《民辦教育促進(jìn)法實(shí)施條例》第二十七條規(guī)定:“鼓勵(lì)社會(huì)基金組織為民辦學(xué)校提供貸款擔(dān)保，鼓勵(lì)信托機(jī)構(gòu)利用信托手段籌集資金支持民辦學(xué)校的發(fā)展。”《民辦教育促進(jìn)法》及其《實(shí)施條例》的頒行，立法宗旨無(wú)疑是促進(jìn)民辦教育的發(fā)展。然而，自兩法頒行的數(shù)年來(lái)，并沒(méi)有出現(xiàn)預(yù)想中的社會(huì)資金投資辦學(xué)的熱潮。相反，民辦學(xué)校的數(shù)量近年來(lái)卻呈現(xiàn)急劇下降的趨勢(shì)，各地甚至相繼出現(xiàn)了民辦學(xué)校破產(chǎn)倒閉的現(xiàn)象。上述局面出現(xiàn)的原因，我們不排除管理不規(guī)范的因素，也不排除被市場(chǎng)自然淘汰的因素。但我們必須看到的是，在民辦學(xué)校規(guī)模發(fā)展急需金融信貸支持的今天，現(xiàn)行《擔(dān)保法》第九條“學(xué)校、幼兒園、醫(yī)院等以公益為目的的事業(yè)單位、社會(huì)團(tuán)體不得為保證人”和第三十七條“學(xué)校、幼兒園、醫(yī)院等以公益為目的的事業(yè)單位、社會(huì)團(tuán)體的教育設(shè)施、醫(yī)療衛(wèi)生設(shè)施和其他社會(huì)公益設(shè)施不得抵押?！钡囊?guī)定，無(wú)疑是制約民辦學(xué)校發(fā)展的重大制度障礙。后頒行的《物權(quán)法》第一百八十四條也有相關(guān)的規(guī)定。不難看到，立法上的滯后與缺位已成為民辦學(xué)校“融資難”的制度，各省市政府和金融機(jī)構(gòu)采取了一定的扶持政策畢竟限于政策層面的支持，《擔(dān)保法》等法律法規(guī)的修改與完善勢(shì)在必行。本文在分析民辦學(xué)?！叭谫Y難”的法律因素的基礎(chǔ)上，擬對(duì)《擔(dān)保法》的修改與完善提出構(gòu)想。

1民辦學(xué)校“融資難”的法理分析

隨著我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制和教育體制的不斷深化和完善，我國(guó)民辦教育事業(yè)所取得的成績(jī)是舉世矚目的。據(jù)最新資料統(tǒng)計(jì)，2006年全國(guó)共有各級(jí)各類民辦學(xué)校(教育機(jī)構(gòu))9.32萬(wàn)所(不含民辦培訓(xùn)機(jī)構(gòu)2.35萬(wàn)所)，各類學(xué)歷教育在校學(xué)生達(dá)2313.02萬(wàn)人(資料來(lái)源:教育部2006年全國(guó)教育事業(yè)發(fā)展統(tǒng)計(jì)公報(bào)民辦教育的發(fā)展，不僅滿足了廣大人民群眾對(duì)教育的不同層次的需求，有效緩解了我國(guó)經(jīng)濟(jì)建設(shè)與各類人才的供求矛盾，而且在完善教育結(jié)構(gòu)，優(yōu)化教育資源、深化教育改革，拉動(dòng)相關(guān)產(chǎn)業(yè)等諸多方面都作出了積極的貢獻(xiàn)，有力地推動(dòng)了我國(guó)教育管理體制、教育思想理論、教師隊(duì)伍建設(shè)乃至教育政策、教育實(shí)踐、學(xué)校辦學(xué)模式等重大變革，民辦教育已經(jīng)成為我國(guó)社會(huì)主義教育事業(yè)的重要組成部分，并得到了國(guó)家立法的確認(rèn)。然而，我們必須看到的是:在目前階段，我國(guó)民辦學(xué)校的發(fā)展在某種程度上主要還是依靠各級(jí)政府的政策扶持，制約民辦學(xué)校融資的國(guó)家立法問(wèn)題還未能得到根本性解決。《擔(dān)保法》等法律法規(guī)亟需修改，理由與法律依據(jù)如下：

1.1民辦教育已經(jīng)成為社會(huì)主義教育事業(yè)的組成部分

改革開放二十余年來(lái)，中國(guó)民辦教育所取得的成績(jī)是巨大的。在民辦學(xué)校沒(méi)有國(guó)家財(cái)政投入的特殊國(guó)情下，為保證民辦學(xué)校與公辦學(xué)校公平競(jìng)爭(zhēng)，國(guó)家有必要修改現(xiàn)行《擔(dān)保法》，落實(shí)《民辦教育促進(jìn)法》的相關(guān)規(guī)定，對(duì)民辦學(xué)校提供信貸支持，在明晰產(chǎn)權(quán)的基礎(chǔ)上，允許民辦學(xué)校為滿足自身發(fā)展需要，可以用全部的法人財(cái)產(chǎn)和投資人的股權(quán)對(duì)外擔(dān)保融資。

1.2民辦教育事業(yè)的“營(yíng)利性”與“公益性”不僅沒(méi)有沖突，而且可以實(shí)現(xiàn)良性互動(dòng)

民辦教育是一種與公辦教育不同的制度安排，在這種制度安排下，民辦學(xué)校主要通過(guò)民間資金舉辦并依靠學(xué)費(fèi)運(yùn)營(yíng)，公辦學(xué)校則主要由政府舉辦并依靠維持。由于民辦教育具有公益性，其必然要求民辦教育也應(yīng)當(dāng)像公辦學(xué)校一樣獲得政府的財(cái)政支持；然而，在目前的國(guó)情下，民辦的身份在一無(wú)國(guó)家財(cái)政投入，二無(wú)社會(huì)捐助的特殊國(guó)情下，民辦學(xué)校只有通過(guò)盤活固定資產(chǎn)、相關(guān)投入以及通過(guò)長(zhǎng)期辦學(xué)實(shí)踐形成的社會(huì)信用擔(dān)保融資，才能獲得自身發(fā)展所必要的資金。否則，民辦學(xué)校的發(fā)展資金便無(wú)以為繼。為實(shí)現(xiàn)，民辦學(xué)校規(guī)模與質(zhì)量的良性互動(dòng)，《擔(dān)保法》應(yīng)賦予民辦學(xué)校用先期投入和長(zhǎng)期積累的法人財(cái)產(chǎn)進(jìn)行擔(dān)保融資的主體資格。

1.3我國(guó)民辦學(xué)校的本質(zhì)特征是“投資”辦學(xué)，在法律主體上與公辦學(xué)校和國(guó)外私立大學(xué)有本質(zhì)區(qū)別

在我國(guó)，民辦學(xué)校的主體是民間資本投資人按照《民辦非企業(yè)單位管理暫行條例》設(shè)立的獨(dú)立法人，其法人屬性顯然有別于機(jī)關(guān)、企業(yè)、事業(yè)單位、社會(huì)團(tuán)體等，與國(guó)外“捐資”辦學(xué)為主體的財(cái)團(tuán)性私立大學(xué)也有本質(zhì)區(qū)別。在設(shè)立與運(yùn)行方面，機(jī)關(guān)、事業(yè)單位、社會(huì)團(tuán)體等主要靠國(guó)家財(cái)政性投入運(yùn)轉(zhuǎn)和維持的，其法律屬性與靠民間資本投資人設(shè)立的民辦學(xué)校有重大區(qū)別。在我國(guó)現(xiàn)行法律框架和行政管理模式下下，公辦學(xué)校并未享有獨(dú)立的法人地位，其財(cái)產(chǎn)權(quán)的行使受到必要的限制的合理的，也是必要的。我國(guó)民辦學(xué)校是享有法人資格的獨(dú)立民事主體，除終極宗旨限定為“公益”外，其設(shè)立與運(yùn)營(yíng)與公司企業(yè)并無(wú)本質(zhì)區(qū)別，在可以取得“合理回報(bào)”的現(xiàn)行法律框架下，投資人在民辦學(xué)校享有的權(quán)益在法律屬性上是股東權(quán)，投資人完全可以用股權(quán)進(jìn)行質(zhì)押融資。此與靠捐資辦學(xué)的國(guó)外私立大學(xué)有本質(zhì)區(qū)別。在主要采取信托方式設(shè)立的國(guó)外私立大學(xué)，捐資人由于不能取得股東資格，不能享有股東權(quán)，其無(wú)權(quán)處分投入到私立大學(xué)的財(cái)產(chǎn)份額。我國(guó)民辦民辦學(xué)校作為獨(dú)立法人，其享有民事權(quán)利、承擔(dān)民事義務(wù)的法律地位是由現(xiàn)行法保障的。《民辦教育促進(jìn)法》第三十五條規(guī)定:“民辦學(xué)校對(duì)舉辦者投入民辦學(xué)校的資產(chǎn)、國(guó)有資產(chǎn)、受贈(zèng)的財(cái)產(chǎn)以及辦學(xué)積累，享有法人財(cái)產(chǎn)權(quán)?！卑凑辗ɡ恚褶k學(xué)校對(duì)其法人財(cái)產(chǎn)享有占有、使用、收益和處分的完全的民事權(quán)利。在產(chǎn)權(quán)明晰的情況下，民辦學(xué)校用其法人財(cái)產(chǎn)對(duì)外擔(dān)保融資是行使財(cái)產(chǎn)權(quán)的合法方式?！稉?dān)保法》和后頒行的《物權(quán)法》沒(méi)有區(qū)分公辦學(xué)校與民辦學(xué)校財(cái)產(chǎn)權(quán)的屬性，民辦學(xué)校的財(cái)產(chǎn)也一并被列為禁止抵押的財(cái)產(chǎn)范圍，無(wú)疑是剝奪了民辦學(xué)校以獨(dú)立民事主體的法律資格獲得信貸支持的權(quán)利。

1.4《擔(dān)保法》不僅與相關(guān)法律沖突，且嚴(yán)重滯后于民辦學(xué)校的發(fā)展實(shí)際

《擔(dān)保法》通過(guò)是在1995年，當(dāng)時(shí)民辦學(xué)校在我國(guó)剛出現(xiàn)不久，數(shù)量有限，規(guī)模也不大。在當(dāng)時(shí)的立法背景下，《擔(dān)保法》主要調(diào)整的是公立學(xué)校、公立幼兒園、公立醫(yī)院等主要靠財(cái)政撥款的“事業(yè)單位”。隨著民辦學(xué)校的發(fā)展，國(guó)家制定了《民辦非企業(yè)單位登記管理暫行條例》，將民辦民辦學(xué)校與傳統(tǒng)事業(yè)單位嚴(yán)格區(qū)分開來(lái)，而且制定《民辦教育促進(jìn)法》，廢止《社會(huì)力量辦學(xué)條例》了中限制民辦學(xué)校財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、擔(dān)保的一系列規(guī)定，明確規(guī)定民辦學(xué)?？梢垣@得信貸支持，其立法宗旨是非常明確的。

關(guān)于《物權(quán)法》的適用問(wèn)題。2007年新頒行的《物權(quán)法》第一百八十四條第(三)款沿襲了《擔(dān)保法》第三十七條第(三)款“學(xué)校、幼兒園、醫(yī)院等以公益為目的的事業(yè)單位、社會(huì)團(tuán)體的教育設(shè)施、醫(yī)療衛(wèi)生設(shè)施和其他社會(huì)公益設(shè)施不得抵押”的規(guī)定。物權(quán)法的立法宗旨主要限于解決社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的物權(quán)基礎(chǔ)，適用對(duì)象是國(guó)家財(cái)政支持的“事業(yè)單位”。由于民辦學(xué)校不屬于事業(yè)單位，解決民辦學(xué)校擔(dān)保融資的法律障礙，不涉及《物權(quán)法》的適用和修改。

1.5民辦學(xué)?？梢宰鳛閾?dān)保主體的法律根據(jù)

1.5.1《民辦教育促進(jìn)法》第四十八條規(guī)定:“國(guó)家鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)運(yùn)用信貸手段，支持民辦教育事業(yè)的發(fā)展?！薄睹褶k教育促進(jìn)法實(shí)施條例》第二十七條規(guī)定:“鼓勵(lì)社會(huì)基金組織為民辦學(xué)校提供貸款擔(dān)保，鼓勵(lì)信托機(jī)構(gòu)利用信托手段籌集資金支持民辦學(xué)校的發(fā)展?！?/p>

1.5.2《民辦教育促進(jìn)法》第三十五條規(guī)定:“民辦學(xué)校對(duì)舉辦者投入民辦學(xué)校的資產(chǎn)、國(guó)有資產(chǎn)、受贈(zèng)的財(cái)產(chǎn)以及辦學(xué)積累，享有法人財(cái)產(chǎn)權(quán)?！痹摋l規(guī)定是民辦高?？梢宰鳛閾?dān)保人的現(xiàn)行立法依據(jù)。按照民法理論，法人有權(quán)對(duì)其法人財(cái)產(chǎn)享有占有、使用、收益和處分的四項(xiàng)排他性權(quán)能，在產(chǎn)權(quán)明晰的情況下，民辦學(xué)校自然可以用其全部法人財(cái)產(chǎn)對(duì)外擔(dān)保融資。

1.5.3民辦學(xué)校既非社會(huì)團(tuán)體也非事業(yè)單位

民辦學(xué)校有公益性質(zhì)，但根據(jù)《民辦非企業(yè)單位登記管理暫行條例》，民辦學(xué)校的法人類型為“民辦非企業(yè)法人”，其本身不屬于《民法通則》框架內(nèi)的社會(huì)團(tuán)體法人，也不屬于事業(yè)單位，是一種全新的法人類型。如前所述，現(xiàn)行《擔(dān)保法》將民辦學(xué)校按照《民法通則》中“事業(yè)單位“法人進(jìn)行調(diào)整，混淆了我國(guó)法人分類標(biāo)準(zhǔn)與依據(jù)。因此，《擔(dān)保法》的效力范圍不得及于民辦學(xué)校，民辦學(xué)校作為擔(dān)保人和保證人并無(wú)法律障礙。

由上可見，金融機(jī)構(gòu)在擔(dān)保貸款實(shí)踐對(duì)民辦學(xué)校及其投資人的擔(dān)保主體資格和可用擔(dān)保的財(cái)產(chǎn)范圍進(jìn)行限制，一方面是基于對(duì)民辦學(xué)?！肮嫘浴暗钠嬲J(rèn)識(shí)，另一方面是出于對(duì)法律風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)實(shí)考慮。禁止民辦高校用法人財(cái)產(chǎn)和投資人股權(quán)擔(dān)保融資既無(wú)必要，也不利于民辦學(xué)校和金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展。

2《擔(dān)保法》有關(guān)條款的修改與完善

2.1關(guān)于民辦學(xué)校的擔(dān)保主體資格

2.1.1《擔(dān)保法》第九條的修改。將《擔(dān)保法》第九條“學(xué)校、幼兒園、醫(yī)院等以公益為目的的事業(yè)單位、社會(huì)團(tuán)體不得為保證人?！毙薷臑椤皩W(xué)校、幼兒園、醫(yī)院等以公益為目的的事業(yè)單位、社會(huì)團(tuán)體不得為保證人，但民辦學(xué)校除外?！?/p>

2.2.2《擔(dān)保法》第三十七條的修改。將第三十七條“學(xué)校、幼兒園、醫(yī)院等以公益為目的的事業(yè)單位、社會(huì)團(tuán)體的教育設(shè)施、醫(yī)療衛(wèi)生設(shè)施和其他社會(huì)公益設(shè)施，不得作為財(cái)產(chǎn)抵押?！毙薷臑?“學(xué)校、幼兒園、醫(yī)院等以公益為目的的事業(yè)單位、社會(huì)團(tuán)體的教育設(shè)施、醫(yī)療衛(wèi)生設(shè)施和其他社會(huì)公益設(shè)施，不得作為財(cái)產(chǎn)抵押，但民辦學(xué)校為擔(dān)保自身債務(wù)的除外”。

2.2關(guān)于民辦學(xué)?？捎糜趽?dān)保的財(cái)產(chǎn)范圍

2.2.1關(guān)于土地使用權(quán)抵押

在《擔(dān)保法》第三十四條第(三)款后增加一款，作為第(四)款:“民辦學(xué)校以劃撥、出讓或租賃方式(租賃期50年以上)取得的國(guó)有土地使用權(quán)或集體土地使用權(quán)?！?/p>

2.2.2關(guān)于房屋抵押

在《擔(dān)保法》第三十四第(一)款后增加一款作為第(二)款:“民辦學(xué)校所有的房屋和其他定著物?！?/p>

2.2.3關(guān)于權(quán)利質(zhì)押

(1)知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押

《擔(dān)保法》并未禁止學(xué)校的知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押，鑒于公辦學(xué)校用校產(chǎn)擔(dān)保融資涉及國(guó)有資產(chǎn)，金融機(jī)構(gòu)在實(shí)踐中對(duì)公辦學(xué)校知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押一般會(huì)采取限制態(tài)度。但民辦學(xué)校與公辦學(xué)校投資體制不同，根據(jù)物權(quán)法定原則，消除金融機(jī)構(gòu)對(duì)民辦高校質(zhì)押貸款的法律障礙，有必要在《擔(dān)保法》第七十五條第(三)款中增加一項(xiàng)，明確規(guī)定民辦學(xué)校的知識(shí)產(chǎn)權(quán)可以作為質(zhì)押標(biāo)的。

(2)關(guān)于學(xué)費(fèi)收費(fèi)權(quán)質(zhì)押

現(xiàn)行《擔(dān)保法中》中并無(wú)關(guān)于收費(fèi)權(quán)質(zhì)押的一般規(guī)定，《物權(quán)法》第二百二十三條也僅規(guī)定了應(yīng)收賬款質(zhì)押，既未明確應(yīng)收賬款是否包含收費(fèi)權(quán)，也未單列收費(fèi)權(quán)質(zhì)押。我們認(rèn)為，既然高校收費(fèi)權(quán)質(zhì)押貸款已廣泛地運(yùn)用于融資實(shí)踐，立法有必要及時(shí)規(guī)范，在《擔(dān)保法》第七十五條第(三)款中增加民辦學(xué)校學(xué)費(fèi)收費(fèi)權(quán)可以用于質(zhì)押的規(guī)定。

(3)關(guān)于學(xué)生公寓收費(fèi)權(quán)質(zhì)押

學(xué)生公寓收費(fèi)權(quán)質(zhì)押是公辦高校后勤服務(wù)社會(huì)化的產(chǎn)物，并已有部門規(guī)章的規(guī)范，由于立法層級(jí)低，并未廣泛運(yùn)用于學(xué)校擔(dān)保融資實(shí)踐。一般來(lái)說(shuō)，民辦學(xué)校從運(yùn)作之處后勤服務(wù)采取的就是市場(chǎng)化的運(yùn)作模式，并已形成一定的規(guī)模資產(chǎn)。出于資產(chǎn)盤活的考慮，民辦學(xué)校急需用相關(guān)資產(chǎn)對(duì)外擔(dān)保融資。因此，《擔(dān)保法》有必要對(duì)民辦學(xué)?？梢杂脤W(xué)生公寓質(zhì)押貸款作出明確規(guī)定。同理，根據(jù)民辦學(xué)校發(fā)展需要，《擔(dān)保法》除規(guī)定民辦學(xué)校學(xué)費(fèi)收費(fèi)權(quán)、學(xué)生公寓收費(fèi)權(quán)可以質(zhì)押貸款外，教材收費(fèi)權(quán)、食堂收費(fèi)權(quán)等也應(yīng)一并納入《擔(dān)保法》的調(diào)整范圍，明確規(guī)定上述權(quán)利可以用來(lái)質(zhì)押擔(dān)保貸款。

2.3關(guān)于民辦學(xué)校投資人的股權(quán)質(zhì)押融資問(wèn)題

民辦學(xué)校與民辦學(xué)校投資人是兩個(gè)不同的民事主體，在理順產(chǎn)權(quán)關(guān)系后，投資人完全可以用自己在民辦高校中享有的股權(quán)擔(dān)保融資。對(duì)股份與股權(quán)質(zhì)押，《擔(dān)保法》已有明確規(guī)定，大多數(shù)省市已經(jīng)啟動(dòng)股權(quán)擔(dān)保融資實(shí)踐，在明晰產(chǎn)權(quán)和界定民辦學(xué)校法律主體的基礎(chǔ)上，民辦學(xué)校投資人用股權(quán)質(zhì)押融資應(yīng)無(wú)法律障礙。

參考文獻(xiàn)：

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第5篇：未融資和融資的區(qū)別范文

關(guān)鍵詞：權(quán)益性金融資產(chǎn)；歸類；影響；監(jiān)管

一、研究背景及其研究目的

財(cái)政部于2006年2月了新《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》，標(biāo)志著我國(guó)會(huì)計(jì)發(fā)展史上的一次偉大變革。在這一變革中，公允價(jià)值計(jì)量屬性的運(yùn)用成為最大的亮點(diǎn)。作為公允價(jià)值計(jì)量屬性應(yīng)用的代表性領(lǐng)域，權(quán)益性金融資產(chǎn)的會(huì)計(jì)核算體現(xiàn)了新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理念的核心變化，并對(duì)上市公司業(yè)績(jī)的增減和股票市價(jià)的漲跌產(chǎn)生了較大的影響。另一方面，不同的權(quán)益性金融資產(chǎn)的會(huì)計(jì)核算方法不同，對(duì)上市公司會(huì)計(jì)信息的影響存在差異，但新準(zhǔn)則沒(méi)有明確界定交易性金融資產(chǎn)與可供出售金融資產(chǎn)的劃分標(biāo)準(zhǔn)。某項(xiàng)金融資產(chǎn)的具體分類，主要取決于企業(yè)管理層的風(fēng)險(xiǎn)管理、投資目的等因素，這為企業(yè)管理層對(duì)權(quán)益性金融資產(chǎn)的歸類留下了選擇空間。

二、權(quán)益性金融資產(chǎn)的范疇

（一）權(quán)益性金融資產(chǎn)的內(nèi)涵

金融資產(chǎn)是金融工具的資產(chǎn)化形式，是對(duì)負(fù)債性金融工具或權(quán)益性金融工具投資的結(jié)果。本文所稱的權(quán)益性金融資產(chǎn)，是指企業(yè)對(duì)股票及其他權(quán)益性金融工具投資而形成的金融資產(chǎn)，在資產(chǎn)負(fù)債表中歸在“交易性金融資產(chǎn)”和“可供出售金融資產(chǎn)”兩個(gè)項(xiàng)下。其中，歸屬于“交易性金融資產(chǎn)”項(xiàng)下的權(quán)益性金融資產(chǎn)，主要是指企業(yè)準(zhǔn)備在近期內(nèi)出售以賺取差價(jià)而從二級(jí)市場(chǎng)購(gòu)入的股票、基金等；歸屬于“可供出售金融資產(chǎn)”項(xiàng)下的權(quán)益性金融資產(chǎn)，主要是指企業(yè)沒(méi)有劃分為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)、持有至到期投資、貸款和應(yīng)收款項(xiàng)的金融資產(chǎn)。

（二）權(quán)益性金融資產(chǎn)與長(zhǎng)期股權(quán)投資的聯(lián)系與區(qū)別

權(quán)益性金融資產(chǎn)的“鏡像”是股票及其他權(quán)益性工具，與資產(chǎn)負(fù)債表上的“長(zhǎng)期股權(quán)投資”同屬于股權(quán)投資，且上市公司的部分權(quán)益性金融資產(chǎn)就源于股權(quán)分置改革后取得流通權(quán)的原非流通股。兩者的會(huì)計(jì)核算方法有本質(zhì)上的區(qū)別，最顯著的區(qū)別是：不管是交易性金融資產(chǎn)，還是可供出售金融資產(chǎn)，其期末的賬面價(jià)值都按公允價(jià)值進(jìn)行計(jì)量、報(bào)告，確認(rèn)資產(chǎn)的公允價(jià)值變動(dòng)；長(zhǎng)期股權(quán)投資在持有期間，根據(jù)表決權(quán)比例、對(duì)被投資單位的實(shí)質(zhì)性影響等標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行劃分，分別采用成本法和權(quán)益法進(jìn)行核算。

三、權(quán)益性金融資產(chǎn)的歸類影響分析

對(duì)某項(xiàng)資產(chǎn)的歸類偏好，很大程度上取決于該項(xiàng)資產(chǎn)的歸類對(duì)公司本身的影響。下面筆者通過(guò)比較分析交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)的會(huì)計(jì)處理，以及會(huì)計(jì)處理差異對(duì)公司會(huì)計(jì)指標(biāo)、全面收益、所得稅、股票價(jià)格等方面的影響，以對(duì)管理層的歸類偏好做出判斷。

（一）會(huì)計(jì)處理比較

交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)同屬于金融資產(chǎn)，都在活躍的市場(chǎng)上有報(bào)價(jià)，公允價(jià)值能可靠計(jì)量，它們的會(huì)計(jì)核算方法適用于獨(dú)立的具體準(zhǔn)則——《金融工具的確認(rèn)與計(jì)量》，兩者的會(huì)計(jì)核算有以下異同：

一是初始計(jì)量時(shí)，交易性金融資產(chǎn)將交易費(fèi)用計(jì)入當(dāng)期損益；可供出售金融資產(chǎn)將交易費(fèi)用作為初始成本入賬。二是期末，兩者都按期末公允價(jià)值調(diào)整賬面價(jià)值，但交易性金融資產(chǎn)將公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益（公允價(jià)值變動(dòng)損益），可供出售金融資產(chǎn)將公允價(jià)值的正常變動(dòng)計(jì)入資本公積－其他資本公積。交易性金融資產(chǎn)不計(jì)提減值準(zhǔn)備，可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值下跌重大或?qū)俜菚簳r(shí)性時(shí)，需計(jì)提減值損失，減少賬面價(jià)值；在計(jì)提減值后的可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值又上升時(shí)，如果該可供出售金融資產(chǎn)屬于對(duì)負(fù)債性金融工具投資，則沖減原計(jì)提的減值損失（不在分析范圍），如果屬于對(duì)權(quán)益性金融工具投資，增加資本公積。三是處置時(shí)，兩者都須將累計(jì)公允價(jià)值變動(dòng)轉(zhuǎn)出，但交易性金融資產(chǎn)從“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目轉(zhuǎn)出；可供出售金融資產(chǎn)從“資本公積——其他資本公積”科目轉(zhuǎn)出。

（二）會(huì)計(jì)處理差異的影響分析

1.對(duì)會(huì)計(jì)指標(biāo)的影響

如果不考慮取得時(shí)所發(fā)生的交易費(fèi)用，一項(xiàng)權(quán)益性金融資產(chǎn)被歸類為交易性金融資產(chǎn)與被歸類為可供出售金融資產(chǎn)，公允價(jià)值的變動(dòng)對(duì)不發(fā)生減值的持有期間的利潤(rùn)有差異，對(duì)減值期間及處置時(shí)的利潤(rùn)沒(méi)有影響。當(dāng)所持有的權(quán)益性金融資產(chǎn)的公允價(jià)值上升時(shí)，金融資產(chǎn)不存在減值，如果作為交易性金融資產(chǎn)，導(dǎo)致當(dāng)期利潤(rùn)、每股收益、每股凈資產(chǎn)上升；如果作為可供出售金融資產(chǎn)，只會(huì)導(dǎo)致投資企業(yè)的凈資產(chǎn)、每股凈資產(chǎn)的增加，不影響利潤(rùn)指標(biāo)。處置時(shí)，兩種歸類方法確認(rèn)的投資收益總額都等于出售價(jià)格與初始投資成本的差額，且投資收益的大小都受金融資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格變動(dòng)趨勢(shì)的影響。在金融資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格持續(xù)上漲的情況下，會(huì)使出售當(dāng)期的投資收益大幅增加，每股收益大幅上漲；反之，在金融資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格持續(xù)下跌的情況下，會(huì)使出售當(dāng)期的投資收益大幅減少，每股收益大幅下跌。處置時(shí)兩種歸類方法所確認(rèn)的投資收益的唯一差異來(lái)源于取得金融資產(chǎn)時(shí)對(duì)交易費(fèi)用的處理差異。由于取得投資時(shí)的交易費(fèi)用是一次性的支出，且金額一般不大，在本文的分析中忽略不計(jì)。

2.對(duì)全面收益的影響

（1）全面收益的含義：企業(yè)的全面收益是指“在報(bào)告期內(nèi)，除與所有者之間的交易以外，由于其他一切原因所導(dǎo)致的凈資產(chǎn)的變動(dòng)”，包括公司的經(jīng)營(yíng)損益、持有資產(chǎn)的未實(shí)現(xiàn)和已實(shí)現(xiàn)的利得和損失。其中，公司的經(jīng)營(yíng)損益是指?jìng)鹘y(tǒng)的會(huì)計(jì)利潤(rùn)；持有金融資產(chǎn)的未實(shí)現(xiàn)利得和損失是指在持有期間金融資產(chǎn)公允價(jià)值的上升和下降，也包括對(duì)可供出售金融資產(chǎn)計(jì)提的減值損失；持有金融資產(chǎn)的已實(shí)現(xiàn)利得和損失是指從取得至出售金融資產(chǎn)所確認(rèn)的投資收益，包括取得交易性金融資產(chǎn)發(fā)生的交易費(fèi)用、持有金融資產(chǎn)取得的應(yīng)收股利、出售金融資產(chǎn)時(shí)收入超過(guò)賬面價(jià)值的差額及轉(zhuǎn)出的累計(jì)公允價(jià)值變動(dòng)。

（2）全面收益的計(jì)算

全面收益＝期末凈資產(chǎn)－期初凈資產(chǎn)－投資者投入＋向投資者的分配＝（期末的資產(chǎn)－期末的負(fù)債）－（期初的資產(chǎn)

－期初的負(fù)債）－投資者投入＋向投資者的分配

全面收益的計(jì)算基于企業(yè)的資產(chǎn)、負(fù)債的變動(dòng)，體現(xiàn)了新準(zhǔn)則的資產(chǎn)負(fù)債表觀，有別于傳統(tǒng)的收入、費(fèi)用觀的會(huì)計(jì)理念。交易性金融資產(chǎn)對(duì)取得投資時(shí)的交易費(fèi)用作費(fèi)用化的處理方法與可供出售金融資產(chǎn)對(duì)交易費(fèi)用作資本化的處理方法，只影響取得金融資產(chǎn)當(dāng)期的全面收益，不影響以后各期的全面收益的大小。另外，利潤(rùn)表的損益最終會(huì)結(jié)轉(zhuǎn)到資產(chǎn)負(fù)債表的所有者權(quán)益項(xiàng)下，如果不計(jì)所得稅，則交易性金融資產(chǎn)將公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益與可供出售金融資產(chǎn)，將公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入資本公積的處理方法也不影響全面收益。因此，采用全面收益評(píng)價(jià)公司的績(jī)效，可減少公司會(huì)計(jì)政策選擇的影響，應(yīng)以全面收益作為會(huì)計(jì)監(jiān)管和市場(chǎng)監(jiān)管的一個(gè)基礎(chǔ)性指標(biāo)。

3.對(duì)所得稅的影響

（1）公允價(jià)值變動(dòng)對(duì)當(dāng)期和未來(lái)期間應(yīng)交所得稅的影響分析。稅法規(guī)定：資產(chǎn)在持有期間公允價(jià)值變動(dòng)不計(jì)入應(yīng)納稅所得額，待處置時(shí)一并計(jì)算計(jì)入應(yīng)納稅所得額。因此,某項(xiàng)金融資產(chǎn)歸類為交易性金融資產(chǎn)，還是歸類為可供出售金融資產(chǎn)，公允價(jià)值的變動(dòng)不僅不影響當(dāng)期應(yīng)交所得稅的大小，也不影響未來(lái)期間的應(yīng)交所得稅。因?yàn)椴还苁墙灰仔越鹑谫Y產(chǎn)還是可供出售金融資產(chǎn)，處置時(shí)確認(rèn)的損益都等于處置收入扣除賬面價(jià)值后的差額加上原計(jì)入損益或資本公積的累計(jì)公允價(jià)值變動(dòng)，實(shí)際上等于處置收入扣除初始入賬成本的差額，因此，不管歸類為何種權(quán)益性金融資產(chǎn)，公允價(jià)值的變動(dòng)對(duì)未來(lái)期間的所得稅沒(méi)有影響，即兩種處理方法的遞延所得稅相同。（2）資產(chǎn)減值對(duì)當(dāng)期和未來(lái)期間應(yīng)交所得稅的影響分析。交易性金融資產(chǎn)不需計(jì)提減值，可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值下跌嚴(yán)重或?qū)俜菚簳r(shí)性時(shí)，需將公允價(jià)值的下跌作為減值損失，計(jì)入損益表。稅法規(guī)定：除應(yīng)收賬款按期末余額5%。計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備允許稅前扣除外，公司計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備在發(fā)生實(shí)質(zhì)性損失前不允許稅前扣除。稅法對(duì)資產(chǎn)減值的處理與對(duì)交易性金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動(dòng)的處理相一致。因此，雖然新準(zhǔn)則對(duì)這兩種權(quán)益性金融資產(chǎn)是否計(jì)提減值的規(guī)定不同，但不同的歸類不會(huì)帶來(lái)所得稅的差異。

（3）對(duì)所得稅費(fèi)用的影響分析。新準(zhǔn)則規(guī)定，所得稅會(huì)計(jì)采用“資產(chǎn)負(fù)債表債務(wù)法”，根據(jù)會(huì)計(jì)的賬面價(jià)值與計(jì)稅基礎(chǔ)的差異計(jì)算“暫時(shí)性差異”，確定遞延所得稅資產(chǎn)和遞延所得稅負(fù)債。利潤(rùn)表中的所得稅費(fèi)用包含當(dāng)期應(yīng)交所得稅和遞延所得稅兩部分，由于不同歸類不影響當(dāng)期應(yīng)交所得稅和遞延所得稅，因而也不影響所得稅費(fèi)用。

可見，雖然人為因素可以操縱計(jì)入損益表的“公允價(jià)值變動(dòng)收益”和“資產(chǎn)減值損失”的大小，但不能因此調(diào)節(jié)所得稅。所得稅是公司的一項(xiàng)重要費(fèi)用支出，由于權(quán)益性金融資產(chǎn)的歸類不影響公司所得稅，由此可排除公司借助改變權(quán)益性金融資產(chǎn)歸類進(jìn)行稅收籌劃的動(dòng)機(jī)。

4.對(duì)股票價(jià)格的影響

新準(zhǔn)則下，權(quán)益性金融資產(chǎn)的不同歸類對(duì)公司會(huì)計(jì)指標(biāo)的影響有差異，但這種會(huì)計(jì)信息的差異只是會(huì)計(jì)政策選擇的結(jié)果，并未實(shí)質(zhì)上改變公司的內(nèi)在價(jià)值。如果資本市場(chǎng)是強(qiáng)有效的，權(quán)益性金融資產(chǎn)的不同歸類不影響公司的股票價(jià)格，但在資本市場(chǎng)有效性不強(qiáng)，人們識(shí)別、利用會(huì)計(jì)信息的能力不高，只能簡(jiǎn)單使用少數(shù)幾個(gè)財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行決策的情況下，這種由會(huì)計(jì)政策選擇引起的會(huì)計(jì)指標(biāo)的差異傳導(dǎo)到資本市場(chǎng)，對(duì)公司的股票價(jià)格、關(guān)聯(lián)公司的股票價(jià)格乃至整個(gè)股票市場(chǎng)可能產(chǎn)生深刻的影響。

有眾多中外學(xué)者關(guān)于會(huì)計(jì)信息有用性的研究表明：會(huì)計(jì)信息有助于投資者預(yù)測(cè)公司收益、評(píng)估股票價(jià)值并做出買賣決策。有不少學(xué)者通過(guò)數(shù)據(jù)檢驗(yàn)證明：每股凈資產(chǎn)或每股收益的變化，對(duì)上市公司的股票價(jià)格產(chǎn)生影響。還有價(jià)值相關(guān)性的實(shí)證檢驗(yàn)結(jié)果進(jìn)一步表明：每股收益對(duì)公司股票價(jià)格的解釋能力大于每股凈資產(chǎn)及其它財(cái)務(wù)指標(biāo)的解釋能力。如曹國(guó)華、賴蘋2006年的研究《凈資產(chǎn)、剩余收益與股票定價(jià)：會(huì)計(jì)信息的有用性研究》中得出的結(jié)論：當(dāng)期的每股凈資產(chǎn)對(duì)股票價(jià)格的解釋能力較弱，當(dāng)期的每股收益對(duì)股票價(jià)格很有解釋能力，未來(lái)的每股收益對(duì)預(yù)測(cè)股票價(jià)格沒(méi)有太多幫助。

據(jù)此推測(cè)，在一定條件下，當(dāng)股票的二級(jí)市場(chǎng)價(jià)格上升時(shí)，為了提高公司的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)、每股收益、每股凈資產(chǎn)以至公司股票的市場(chǎng)價(jià)格，持股公司更傾向于將長(zhǎng)期股權(quán)投資歸類為權(quán)益性金融資產(chǎn)，或?qū)?quán)益性金融資產(chǎn)歸類為交易性金融資產(chǎn)；而當(dāng)股票的二級(jí)市場(chǎng)價(jià)格下降時(shí)，持股公司更傾向于將權(quán)益性投資歸類為長(zhǎng)期股權(quán)投資，或?qū)?quán)益性金融資產(chǎn)歸類為可供出售金融資產(chǎn)。但前提條件一是持股公司認(rèn)同有關(guān)資本市場(chǎng)的會(huì)計(jì)信息有用性、價(jià)值相關(guān)性的實(shí)證研究結(jié)論；二是會(huì)計(jì)利潤(rùn)指標(biāo)、市場(chǎng)價(jià)值指標(biāo)在評(píng)價(jià)經(jīng)營(yíng)者業(yè)績(jī)時(shí)權(quán)重適當(dāng)；三是持股公司對(duì)股票市場(chǎng)有合理的預(yù)期。顯然，股票市場(chǎng)價(jià)格是多種因素的綜合結(jié)果，受宏觀政策、資金的充裕程度、投資者的心理預(yù)期等多種因素的影響，持股公司難以預(yù)測(cè)所持有的股票的價(jià)格走勢(shì)，而其他的兩個(gè)前提條件是否能滿足還有待驗(yàn)證。由此推斷，管理層不存在明顯的借助權(quán)益性金融資產(chǎn)的不同歸類影響公司股票價(jià)格的動(dòng)機(jī)。

四、結(jié)論

綜上所述，一項(xiàng)權(quán)益性金融資產(chǎn)被歸類為交易性金融資產(chǎn)或被歸類為可供出售金融資產(chǎn)，影響公司的會(huì)計(jì)指標(biāo)，進(jìn)而影響公司的股票價(jià)格，但不影響公司的全面收益、所得稅。由于股市的不確定性，企業(yè)管理層在投資權(quán)益性金融資產(chǎn)時(shí)，不應(yīng)存在明顯的通過(guò)改變權(quán)益性金融資產(chǎn)的具體歸類影響股票價(jià)格的傾向。如果在監(jiān)管中更強(qiáng)調(diào)全面收益指標(biāo)的作用，可消除企業(yè)管理層通過(guò)改變對(duì)權(quán)益性金融資產(chǎn)的歸類而影響會(huì)計(jì)指標(biāo)的動(dòng)機(jī)。但權(quán)益性金融資產(chǎn)與長(zhǎng)期股權(quán)投資相比，兩者的會(huì)計(jì)核算方法有本質(zhì)上的不同。一項(xiàng)股權(quán)投資被歸類為金融資產(chǎn)與被歸類為長(zhǎng)期股權(quán)投資，對(duì)公司的業(yè)績(jī)及會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的影響差異懸殊。因此，為保證會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，應(yīng)對(duì)企業(yè)的股權(quán)投資歸類的正確性進(jìn)行監(jiān)管。在監(jiān)管時(shí)，應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注權(quán)益性金融資產(chǎn)與長(zhǎng)期股權(quán)投資劃分的正確性、合理性。

【參考文獻(xiàn)】

[1]汝瑩，符蓉.經(jīng)濟(jì)收益、會(huì)計(jì)收益與全面收益的比較分析.四川會(huì)計(jì)，2003年第5期.

第6篇：未融資和融資的區(qū)別范文

關(guān)鍵詞：交易性金融資產(chǎn) 可供出售金融資產(chǎn) 持有至到期投資 公允價(jià)值

一、金融資產(chǎn)的概述

（一）金融資產(chǎn)的含義

金融資產(chǎn)屬于企業(yè)資產(chǎn)的重要組成部分。廣義的金融資產(chǎn)是指單位或個(gè)人擁有的以價(jià)值形態(tài)存在的資產(chǎn)，是一種索取資產(chǎn)的權(quán)利，根據(jù)新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的定義，金融資產(chǎn)組成主要包括：庫(kù)存現(xiàn)金、銀行存款、應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)、其他應(yīng)收款項(xiàng)、股權(quán)投資、債券投資和金融衍生工具形成的組合等。狹義的金融資產(chǎn)是指一切可以在有組織的金融市場(chǎng)上進(jìn)行交易、具有現(xiàn)實(shí)價(jià)格和未來(lái)估價(jià)的金融工具的總稱。本文所分析的金融資產(chǎn)側(cè)重于狹義的金融資產(chǎn)，主要是對(duì)其中最具代表性的交易性金融資產(chǎn)、持有至到期投資和可供出售金融資產(chǎn)的會(huì)計(jì)處理進(jìn)行比較分析。

（二）金融資產(chǎn)的分類

《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22 號(hào)——金融工具確認(rèn)和計(jì)量》規(guī)定，企業(yè)應(yīng)當(dāng)結(jié)合自身業(yè)務(wù)特點(diǎn)、投資策略和風(fēng)險(xiǎn)管理要求，將取得的金融資產(chǎn)在初始確認(rèn)時(shí)劃分為四類：以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)；持有至到期投資；貸款和應(yīng)收款項(xiàng)；可供出售金融資產(chǎn)。

1.以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，可以進(jìn)一步分為交易性金融資產(chǎn)和直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)。

（1）交易性金融資產(chǎn)，即以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，包括以交易為目的所持有的債券、股票、基金、權(quán)證等交易性金融資產(chǎn)。交易性金融工具具有以下兩個(gè)特征：企業(yè)的持有目的是短期性的，即在初次確認(rèn)時(shí)就確定其持有目的是為了短期獲利；該金融資產(chǎn)具有活躍的市場(chǎng)，其公允價(jià)值能夠通過(guò)活躍市場(chǎng)獲取。

（2）直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，即指滿足以下兩個(gè)條件之一的金融資產(chǎn)：該指定可以消除或明顯減少由于該金融資產(chǎn)的計(jì)量基礎(chǔ)不同所導(dǎo)致的相關(guān)利得或損失在確認(rèn)和計(jì)量方面不一致的情況；企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理或投資策略的正式書面文件已經(jīng)明確規(guī)定該金融資產(chǎn)組合、該金融負(fù)債組合或該金融資產(chǎn)和金融負(fù)債組合，以公允價(jià)值為基礎(chǔ)進(jìn)行管理、評(píng)價(jià)并向關(guān)鍵管理人員報(bào)告。

2.持有至到期投資，是指到期日固定、回收金額固定或可確定，且企業(yè)有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)。通常情況下，能夠劃分為持有至到期投資的金融資產(chǎn)，主要是債權(quán)性投資，比如企業(yè)從二級(jí)市場(chǎng)上購(gòu)入的固定利率國(guó)債、浮動(dòng)利率金融債券等。

3.貸款和應(yīng)收款項(xiàng)，是指在活躍市場(chǎng)中沒(méi)有報(bào)價(jià)、回收金額固定或可確定的非衍生金融資產(chǎn)。

4.可供出售金融資產(chǎn)，是指初始確認(rèn)時(shí)即被指定為可供出售的非衍生金融資產(chǎn)，以及除上述其他三類資產(chǎn)以外的金融資產(chǎn)。也就是說(shuō)若管理者的意圖不是很明確或者沒(méi)有計(jì)劃將其歸類到前三類，那么就可以將其劃分為可供出售金融資產(chǎn)。例如，企業(yè)購(gòu)入的在活躍市場(chǎng)上有報(bào)價(jià)的股票、債券和基金等。

二、金融資產(chǎn)的會(huì)計(jì)處理差異

（一）初始計(jì)量方面的差異

1.交易性金融資產(chǎn)，在取得時(shí)支付的相關(guān)交易費(fèi)用，應(yīng)當(dāng)直接計(jì)入當(dāng)期損益。已宣告但尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利或已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券利息，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)為應(yīng)收項(xiàng)目即應(yīng)收股利、應(yīng)收利息。會(huì)計(jì)處理為：借記“交易性金融資產(chǎn)”、“投資收益”、“應(yīng)收股利/應(yīng)收利息”科目；貸記“銀行存款”科目。

2.持有至到期投資和可供出售金融資產(chǎn)，在取得時(shí)支付的相關(guān)交易費(fèi)用，均直接計(jì)入初始取得成本。會(huì)計(jì)處理為：借記“持有至到期投資”或“可供出售金融資產(chǎn)”、“應(yīng)收股利/應(yīng)收利息”科目；貸記“銀行存款”科目。

（二）后續(xù)計(jì)量方面的差異

1.交易性金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動(dòng)，企業(yè)應(yīng)將其計(jì)入“公允價(jià)值變動(dòng)損益”中，直接影響當(dāng)期損益。會(huì)計(jì)處理為：借記“交易性金融資產(chǎn)”科目；貸記“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目，或做相反分錄。

2.持有至到期投資在持有期間，其賬面價(jià)值以攤余成本進(jìn)行計(jì)量，并按攤余成本和實(shí)際利率計(jì)算確認(rèn)利息收入計(jì)入投資收益，直接影響當(dāng)期損益。會(huì)計(jì)處理為：借記“應(yīng)收利息/應(yīng)計(jì)利息

”科目；貸記“投資收益”、“持有至到期投資——利息調(diào)整”科目。

3.可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動(dòng)，企業(yè)應(yīng)將其計(jì)入“資本公積——其他資本公積”，影響的是所有者權(quán)益，不影響當(dāng)期損益。會(huì)計(jì)處理為：借記“可供出售金融資產(chǎn)”科目；貸記“資本公積”科目，或做相反分錄。

（三）資產(chǎn)處置方面的差異

1.交易性金融資產(chǎn)在被處置時(shí)，其公允價(jià)值與入賬價(jià)值之間的差額應(yīng)確認(rèn)為投資收益，同時(shí)調(diào)整公允價(jià)值變動(dòng)損益，即將其轉(zhuǎn)入投資收益。會(huì)計(jì)處理為：借記“銀行存款”科目，貸記“交易性金融資產(chǎn)”、“投資收益”科目；借記“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目，貸記“投資收益”科目。

2.持有至到期投資在被處置時(shí)，應(yīng)將所取得價(jià)款與持有至到期投資賬面價(jià)值之間的差額，計(jì)入當(dāng)期損益即投資收益。借記“銀行存款”科目；貸記“持有至到期投資”、“投資收益”科目。

3.可供出售金融資產(chǎn)在被處置時(shí)，應(yīng)將取得的價(jià)款與該金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值之間的差額計(jì)入投資收益，同時(shí)將原直接計(jì)入所有者權(quán)益的公允價(jià)值變動(dòng)累計(jì)額對(duì)應(yīng)處置部分的金額即“資本公積——其他資本公積”轉(zhuǎn)出，計(jì)入投資收益。借記“銀行存款”科目；貸記“可供出售金融資產(chǎn)”、“資本公積”、“投資收益”科目。

三、金融資產(chǎn)會(huì)計(jì)處理的實(shí)例分析

現(xiàn)行準(zhǔn)則將金融資產(chǎn)分為四類，其中交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)作為企業(yè)非常重要的兩類金融資產(chǎn)，在核算上存在很多相似之處，在會(huì)計(jì)處理上很容易混淆。本文以股票為例，通過(guò)比較將其劃分為交易性金融資產(chǎn)與可供出售金融資產(chǎn)的會(huì)計(jì)處理的不同，從而進(jìn)一步分析不同類型的金融資產(chǎn)對(duì)企業(yè)當(dāng)期產(chǎn)生的不同財(cái)務(wù)影響。 　例：2012年11月11日a公司從二級(jí)市場(chǎng)購(gòu)入一批b公司發(fā)行的股票600萬(wàn)股。取得時(shí)公允價(jià)值為每股8.3元，含已宣告但尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利每股0.3元，另支付交易費(fèi)用8萬(wàn)元，全部?jī)r(jià)款以銀行存款支付；2012年11月16日，收到最初支付價(jià)款中所含的現(xiàn)金股利；2012年12月31日，該股票公允價(jià)值為每股8.9元；2013年3月31日，該股票公允價(jià)值為每股7.5元；2013年6月30日，該股票公允價(jià)值為每股6.4元。預(yù)計(jì)股價(jià)的下跌是非暫時(shí)性的。2013年7月30日，該股票公允價(jià)值回升至每股6.6元。此時(shí)導(dǎo)致前期股票價(jià)格持續(xù)下跌的客觀因素已消失。2013年8月6日，甲公司出售全部股票600萬(wàn)股，售價(jià)每股7元，另付交易費(fèi)用6萬(wàn)元。

該例中a公司從二級(jí)市場(chǎng)購(gòu)買了股票，如果該公司管理層的意圖是為了近期出售，以賺取差價(jià)為目的，則會(huì)計(jì)人員應(yīng)將它劃分為交易性金融資產(chǎn)；若管理層不是為了短期獲利而持有該股票，則會(huì)計(jì)人員應(yīng)將它劃分為可供出售金融資產(chǎn)。至于歸為哪類金融資產(chǎn)，主要取決于管理層對(duì)利潤(rùn)等財(cái)務(wù)指標(biāo)的考慮。所以筆者以這兩類金融資產(chǎn)為例，從初始計(jì)量、后續(xù)計(jì)量、資產(chǎn)的減值和處置等方面來(lái)具體說(shuō)明它們?cè)跁?huì)計(jì)處理上的差異。

（一）取得金融資產(chǎn)時(shí)的會(huì)計(jì)處理（見表1）

這兩類金融資產(chǎn)會(huì)計(jì)處理的最大區(qū)別，就是對(duì)相關(guān)交易費(fèi)用的處理不同。交易性金融資產(chǎn)初始確認(rèn)時(shí)，將發(fā)生的交易費(fèi)用簡(jiǎn)化處理，直接費(fèi)用化沖減當(dāng)期損益，符合簡(jiǎn)明原則。可供出售金融資產(chǎn)初始確認(rèn)時(shí)，將發(fā)生的交易費(fèi)用資本化處理，直接計(jì)入可供出售金融資產(chǎn)的初始入賬價(jià)值。初始確認(rèn)時(shí)，兩種不同的會(huì)計(jì)處理將會(huì)對(duì)企業(yè)當(dāng)期個(gè)別財(cái)務(wù)指標(biāo)產(chǎn)生不同的影響。

若將其歸為前者，則甲公司的當(dāng)期利潤(rùn)會(huì)減少8萬(wàn)元，當(dāng)期應(yīng)納稅所得額也會(huì)減少8萬(wàn)元，當(dāng)期所得稅費(fèi)用也隨之減少2萬(wàn)元（假定該公司的所得稅稅率是25%），致使當(dāng)期凈損益減少6萬(wàn)元。若歸為后者，則不會(huì)對(duì)該公司的當(dāng)期損益產(chǎn)生任何實(shí)質(zhì)的影響。

（二）資產(chǎn)負(fù)債表日金融資產(chǎn)價(jià)格變動(dòng)的會(huì)計(jì)處理（見表2）

資產(chǎn)負(fù)債表日，兩類金融資產(chǎn)會(huì)計(jì)處理的最大區(qū)別就在于對(duì)該資產(chǎn)由于市場(chǎng)價(jià)格的升降所形成的公允價(jià)值變動(dòng)差額的處理。交易性金融資產(chǎn)將公允價(jià)值變動(dòng)差額直接計(jì)入當(dāng)期損益，影響當(dāng)期利潤(rùn)。而可供出售金融資產(chǎn)沒(méi)有將公允價(jià)值變動(dòng)差額計(jì)入當(dāng)期損益，而是作為一種未實(shí)現(xiàn)的損益，通過(guò)“資本公積——其他資本公積”計(jì)入當(dāng)期利得（損失）來(lái)反映。

實(shí)際上，期末股票市場(chǎng)價(jià)格的上下波動(dòng)所產(chǎn)生的公允價(jià)值變動(dòng)差額只是一種潛在的、隱含的損益，只有等到將該股票出售之后才真正實(shí)現(xiàn)損益。可供出售金融資產(chǎn)的處理方式，一方面，很好地遵循了謹(jǐn)慎性原則，大大壓縮了企業(yè)利

市場(chǎng)價(jià)格上下波動(dòng)隨意調(diào)節(jié)利潤(rùn)的空間，另一方面，將未實(shí)現(xiàn)的損益通過(guò)利得（損失）來(lái)反映，很好地貫徹了全面收益觀的思想，是與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則趨同的重要體現(xiàn)。

（三）金融資產(chǎn)減值的會(huì)計(jì)處理（見表3）

當(dāng)可供出售金融資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格下跌的幅度達(dá)到甚至超過(guò)其成本的20%，或連續(xù)下跌的時(shí)間達(dá)到或超過(guò)6個(gè)月，導(dǎo)致下跌的因素是客觀存在且非暫時(shí)的，就應(yīng)合理地判斷該金融資產(chǎn)發(fā)生了減值，并計(jì)提減值準(zhǔn)備。按現(xiàn)行市價(jià)與其成本的差額計(jì)入“資產(chǎn)減值損失”，將持有期間由于市場(chǎng)價(jià)格持續(xù)大幅度下跌所累積形成的“資本公積——其他資本公積”借方余額轉(zhuǎn)出，不足的部分再計(jì)提減值準(zhǔn)備，記入“可供出售金融資產(chǎn)——公允價(jià)值變動(dòng)”科目。

2013年6月30日，該股票的公允價(jià)值下跌至每股6.4元時(shí)，價(jià)格下跌幅度高達(dá)其成本的20%，且是非暫時(shí)性的，可以判斷該金融資產(chǎn)發(fā)生了減值，應(yīng)計(jì)提減值準(zhǔn)備。當(dāng)市場(chǎng)價(jià)格大幅度下跌時(shí)，兩類金融資產(chǎn)會(huì)計(jì)處理的最大區(qū)別就在于二者對(duì)減值部分的確認(rèn)和計(jì)量。交易性金融資產(chǎn)不計(jì)提減值準(zhǔn)備，而是按現(xiàn)行市價(jià)與其賬面價(jià)值的差額直接沖減當(dāng)期損益（即借記“公允價(jià)值變動(dòng)損益”）660萬(wàn)元；而可供出售金融資產(chǎn)計(jì)提減值準(zhǔn)備，按現(xiàn)行市價(jià)與其成本的差額沖減當(dāng)期損益（借記“資產(chǎn)減值損失”）968萬(wàn)元。兩種處理都會(huì)減少當(dāng)期利潤(rùn)，但后者對(duì)當(dāng)期利潤(rùn)的影響程度要大得多。

（四）金融資產(chǎn)市價(jià)回升時(shí)的會(huì)計(jì)處理（見表4）

當(dāng)客觀減值因素消失，金融資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格回升時(shí)，兩類金融資產(chǎn)會(huì)計(jì)處理的最大區(qū)別在于對(duì)市價(jià)回升金額的確認(rèn)不同。前者將市價(jià)回升形成的潛在收益計(jì)入了當(dāng)期損益，而后者將市價(jià)回升形成的潛在收益計(jì)入當(dāng)期利得。不同處理將產(chǎn)生不同的財(cái)務(wù)影響，前者會(huì)使當(dāng)期利潤(rùn)增加120萬(wàn)元，而后者的當(dāng)期利潤(rùn)不會(huì)受到影響。

（五）金融資產(chǎn)處置時(shí)的會(huì)計(jì)處理

處置時(shí)，兩類金融資產(chǎn)不同的會(huì)計(jì)處理對(duì)當(dāng)期損益產(chǎn)生了很大的影響。若為交易性金融資產(chǎn)，將收到的處置款4 194萬(wàn)元抵減購(gòu)買支出4 800萬(wàn)元，虧損606萬(wàn)元。若為可供出售金融資產(chǎn)，由于前期已確認(rèn)了資產(chǎn)減值損失968萬(wàn)元。導(dǎo)致本期實(shí)現(xiàn)了收益354萬(wàn)元。這兩種處理對(duì)當(dāng)期損益產(chǎn)生相反的影響。此種情形若是出現(xiàn)在年末，僅僅由于歸類的不同，會(huì)對(duì)年報(bào)的利潤(rùn)等指標(biāo)產(chǎn)生重大影響。

四、現(xiàn)行金融資產(chǎn)會(huì)計(jì)處理存在的問(wèn)題

（一）金融資產(chǎn)的確認(rèn)有待完善

由于衍生金融資產(chǎn)是一種選擇權(quán)，該權(quán)利所導(dǎo)致的未來(lái)經(jīng)濟(jì)利益的流入在時(shí)間和金額上具有極大的不確定性，并且其價(jià)值也會(huì)不斷的變動(dòng)，流入或流出企業(yè)的經(jīng)濟(jì)利益也無(wú)法計(jì)量。按照我國(guó)現(xiàn)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，衍生金融資產(chǎn)既不符合資產(chǎn)定義，也不符合資產(chǎn)的確認(rèn)條件，不能作為資產(chǎn)確認(rèn)，只進(jìn)行表外披露，把未來(lái)不確定的利益和潛在風(fēng)險(xiǎn)變成可控指標(biāo)，最大限度地化解風(fēng)險(xiǎn)。隨著法律、金融市場(chǎng)等環(huán)境條件的完善及計(jì)量手段的發(fā)展，衍生金融資產(chǎn)將由表外披露轉(zhuǎn)為表內(nèi)確認(rèn)。

（二）金融資產(chǎn)的計(jì)量有待改進(jìn)

我國(guó)現(xiàn)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)金融資產(chǎn)的計(jì)量采用了公允價(jià)值、攤余成本和歷史成本混合計(jì)量的方法。初始確認(rèn)金融資產(chǎn)時(shí)，采用公允價(jià)值計(jì)量。后續(xù)計(jì)量時(shí)，原則上也按照公允價(jià)值計(jì)量，但下列情況除外：對(duì)持有至到期投資以及貸款和應(yīng)收款項(xiàng)，按攤余成本計(jì)量；在活躍市場(chǎng)中沒(méi)有報(bào)價(jià)且其公允價(jià)值不能可靠計(jì)量的權(quán)益工具投資，以及與該權(quán)益工具掛鉤并須通過(guò)交付該權(quán)益工具結(jié)算的衍生金融資產(chǎn)，按歷史成本計(jì)量。這樣處理會(huì)導(dǎo)致初始計(jì)量時(shí)交易費(fèi)用處理不一致；后續(xù)計(jì)量時(shí)，對(duì)于相同的金融資產(chǎn)，在不同企業(yè)甚至在同一企業(yè)的計(jì)量也不同等問(wèn)題。

筆者認(rèn)為，可以借鑒國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的做法，將金融資產(chǎn)計(jì)量簡(jiǎn)化為按公允價(jià)值計(jì)量和攤余成本計(jì)量?jī)煞N方法，對(duì)公允價(jià)值能夠可靠計(jì)量的金融資產(chǎn)，采用公允價(jià)值計(jì)量，其價(jià)值變動(dòng)的利得或損失，直接計(jì)入當(dāng)期利潤(rùn)。對(duì)于公允價(jià)值不能可靠計(jì)量的金融資產(chǎn)，如果其合同現(xiàn)金流量確定，采用攤余成本計(jì)量；如果其合同現(xiàn)金流量不能確定，則采用公允價(jià)值計(jì)量，公允價(jià)值變化形成的利得或損失直接計(jì)入權(quán)益中的“其他收益”。

參考文獻(xiàn)：

1.中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì).2011年度注冊(cè)會(huì)計(jì)師全國(guó)統(tǒng)一考試輔導(dǎo)教材——會(huì)計(jì)[m].北京：中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社，2011.

第7篇：未融資和融資的區(qū)別范文

（一）融資租賃發(fā)展歷程 1978年我國(guó)為實(shí)行對(duì)外開放，以利用外資，引進(jìn)先進(jìn)技術(shù)引入了融資租賃。1981年4月，我國(guó)成立了第一家租賃公司――中國(guó)東方租賃有限公司，標(biāo)志著我國(guó)現(xiàn)代租賃業(yè)的誕生。發(fā)展至今，中國(guó)融資租賃業(yè)已擁有超過(guò)30年的經(jīng)營(yíng)歷史，目前融資租賃已在航空、醫(yī)療、印刷、工業(yè)裝備、船舶、教育、建設(shè)等領(lǐng)域成為主流融資方式，并已助推相關(guān)行業(yè)持續(xù)、快速地發(fā)展。截至2012年底我國(guó)已有560家的融資租賃公司，2012年度中國(guó)融資租賃業(yè)務(wù)額達(dá)到15500億元人民幣，比2011年底的9300億元增加約6200億元，增長(zhǎng)幅度為66.7%。而截至2013年底，全國(guó)在冊(cè)運(yùn)營(yíng)的各類融資租賃公司（不含單一項(xiàng)目融資租賃公司）共約1026家，比年初的560家增加466家，增長(zhǎng)83.2%，可見融資租賃業(yè)在我國(guó)得到了迅猛發(fā)展。我國(guó)融資租賃的的發(fā)展可以分為四個(gè)時(shí)期：

（1）高速成長(zhǎng)時(shí)期（1981年至1987年）。我國(guó)現(xiàn)代租賃業(yè)是在八十年代初引入的，短短十多年便獲得迅速的發(fā)展，尤其是八十年代中后期發(fā)展速度相當(dāng)驚人。主要原因是因?yàn)楹螅覈?guó)的工作重心轉(zhuǎn)入到經(jīng)濟(jì)建設(shè)上來(lái)，但經(jīng)濟(jì)建設(shè)又面臨極大的困境，資金和技術(shù)短缺是困擾我國(guó)經(jīng)濟(jì)建設(shè)的瓶頸。我國(guó)的國(guó)情是經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)薄弱、設(shè)備陳舊老化、資金短缺，然而要在相對(duì)薄弱的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)較快的增長(zhǎng)，這一實(shí)際問(wèn)題催發(fā)了融資租賃的產(chǎn)生和發(fā)展。

（2）行業(yè)整頓時(shí)期（1988年至1998年）。中國(guó)現(xiàn)代租賃業(yè)在九十年代初期進(jìn)入停滯，與全球現(xiàn)代租賃業(yè)九十年代的迅速增長(zhǎng)形成鮮明對(duì)照。主要原因在于隨著經(jīng)濟(jì)體制改革的深入，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的逐步建立，國(guó)有企業(yè)制度轉(zhuǎn)軌，相當(dāng)部分為國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展作出過(guò)巨大貢獻(xiàn)的國(guó)有企業(yè)出現(xiàn)經(jīng)營(yíng)困難，甚至停產(chǎn)倒閉、破產(chǎn)或被兼并，特別是1988年4月13日《全民所有制工業(yè)企業(yè)法》公布，我國(guó)經(jīng)濟(jì)行為的主體由政府部門轉(zhuǎn)向企業(yè)，同時(shí)1988年6月20日規(guī)定“國(guó)家機(jī)關(guān)、行政主管部門不能提供擔(dān)保”，使原來(lái)的租賃項(xiàng)目變成了企業(yè)自身行為，游戲規(guī)則的突然變化使出租人的權(quán)益失去了保障，租賃公司形成了巨額呆壞賬，租賃業(yè)的發(fā)展陷入困境。

（3）法制建設(shè)時(shí)期（1999年至2003年）。從1999年開始，我國(guó)陸續(xù)完成了融資租賃法律框架的建設(shè)。例如《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則――租賃》（2001年1月1日生效），后修改為《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則21號(hào)――租賃》（2006年2月15日生效）?！督鹑谧赓U公司管理辦法》于2000年6月30日，后經(jīng)修改于2007年1月23日。還有《外商投資租賃公司審批管理暫行辦法》（2001年9月13日），后修改為《外商投資租賃業(yè)管理辦法》（2006年3月15日）。以及與融資租賃相關(guān)稅收的各項(xiàng)政策也在不斷地完善中，逐步促進(jìn)了我國(guó)融資租賃的恢復(fù)發(fā)展。

（4）恢復(fù)發(fā)展階段（2004年至今）。為了恢復(fù)和促進(jìn)我國(guó)融資租賃的發(fā)展，2004年12月11日，商務(wù)部外資司負(fù)責(zé)人宣布自即日起開放外商獨(dú)資融資租賃。在此之前，商務(wù)部已批準(zhǔn)通用和卡特彼勒進(jìn)行設(shè)立外商獨(dú)資融資租賃的試點(diǎn)。另外2004年12月，商務(wù)部和國(guó)家稅務(wù)總局聯(lián)合批準(zhǔn)9家內(nèi)資融資租賃公司試點(diǎn)單位，2006年5月再次批準(zhǔn)11家試點(diǎn)單位。而2007年1月，中國(guó)銀監(jiān)會(huì)經(jīng)修訂的《金融租賃公司管理辦法》，重新允許國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行介入金融租賃，并陸續(xù)批準(zhǔn)所管轄的銀行設(shè)立金融租賃公司。一系列的措施都促進(jìn)了我國(guó)融資租賃業(yè)的迅速發(fā)展。

（二）融資租賃學(xué)術(shù)研究現(xiàn)狀 本文通過(guò)對(duì)CNKI中國(guó)知網(wǎng)文獻(xiàn)進(jìn)行全文收索，發(fā)現(xiàn)以融資租賃為主題的期刊文章共計(jì)3332條，最早可以追述至1983年由程嘉驥和金奉和發(fā)表在《會(huì)計(jì)研究》上的“國(guó)際會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)租賃會(huì)計(jì)”一文。從各年度的研究文章數(shù)量來(lái)看，呈逐年遞增的趨勢(shì)，至2013年達(dá)到研究數(shù)量的頂峰，2013年度以融資租賃為主題的期刊論文達(dá)到407篇。從研究學(xué)科來(lái)看，金融學(xué)科對(duì)此方面的研究文章有1276篇，其次是投資學(xué)科相關(guān)研究達(dá)到1035篇，再次是企業(yè)經(jīng)濟(jì)學(xué)科方面相關(guān)研究達(dá)到920篇。從研究層次來(lái)看，用于社科方面的行業(yè)指導(dǎo)達(dá)到1290篇，而基礎(chǔ)研究方面達(dá)到1036篇。從研究的基金層次來(lái)看，國(guó)家自然科學(xué)基金項(xiàng)目涉及11項(xiàng)，國(guó)家社會(huì)科學(xué)基金涉及6項(xiàng)。由此可以看出融資租賃在學(xué)術(shù)界的研究一直推陳出新，不斷開辟新的領(lǐng)域以適應(yīng)融資租賃行業(yè)的快速發(fā)展，并取得了較明顯的成效，進(jìn)一步推動(dòng)了融資租賃實(shí)務(wù)的發(fā)展。

二、概念引入法與實(shí)務(wù)推導(dǎo)法的實(shí)施

（一）概念引入法的實(shí)施 所謂的概念引入法在本文中是借鑒了數(shù)學(xué)及物理等基礎(chǔ)學(xué)科在教學(xué)中常用的方法，即在教學(xué)中從重點(diǎn)概念入手，不斷深入對(duì)相關(guān)教學(xué)內(nèi)容的理解與消化，讓學(xué)生通過(guò)概念掌握相關(guān)學(xué)科知識(shí)。在會(huì)計(jì)一班的融資租賃教學(xué)過(guò)程中選擇了概念引入法。

在融資租賃的教學(xué)中，與其他章節(jié)內(nèi)容很明顯的一個(gè)區(qū)別點(diǎn)在于出現(xiàn)了數(shù)十個(gè)相關(guān)概念。對(duì)于具體概念又可以細(xì)分為三個(gè)大的方面，首先是與租賃時(shí)間相關(guān)的概念，包括租賃開始日、租賃期、租賃期開始日等。其次是與租賃資產(chǎn)計(jì)價(jià)相關(guān)的概念，包括資產(chǎn)余值、擔(dān)保余值、未擔(dān)保余值、最低租賃付款額及現(xiàn)值、最低租賃收款額及現(xiàn)值等。最后是與租賃收益的確認(rèn)相關(guān)的概念，包括或有租金、履約成本、租賃內(nèi)含利率、未實(shí)現(xiàn)融資收益、未確認(rèn)融資費(fèi)用等。在實(shí)施概念引入法的教學(xué)過(guò)程中，教學(xué)過(guò)程先是通過(guò)概念講解再是了解會(huì)計(jì)處理基本規(guī)定，最后分別對(duì)承租人及出租人的會(huì)計(jì)處理進(jìn)行講解，即融資租賃定義融資租賃判斷條件與租賃時(shí)間相關(guān)的概念與租賃資產(chǎn)計(jì)價(jià)相關(guān)的概念與租賃收益確認(rèn)相關(guān)的概念融資租賃會(huì)計(jì)處理的基本規(guī)定承租人的會(huì)計(jì)處理出租人的會(huì)計(jì)處理。

在整個(gè)教學(xué)過(guò)程中，學(xué)生對(duì)概念的理解存在的主要問(wèn)題集中在租賃內(nèi)含利率、最低租賃付款額及現(xiàn)值、最低租賃收款額及現(xiàn)值、未實(shí)現(xiàn)融資收益及未確認(rèn)融資費(fèi)用。在概念明確之后主要通過(guò)相關(guān)概念引出會(huì)計(jì)處理流程及處理方法，以實(shí)現(xiàn)對(duì)融資租賃業(yè)務(wù)的理解與掌握。

（二）實(shí)務(wù)推導(dǎo)法的實(shí)施 俗話說(shuō)：“學(xué)起于思，思源于疑。”對(duì)于大學(xué)生的教學(xué)中需要使學(xué)生能“有疑而入，無(wú)疑而出”，首先要能“疑”，而推導(dǎo)法是學(xué)生能“疑”的方法之一。推導(dǎo)致“疑”在教學(xué)中往往體現(xiàn)在教師推導(dǎo)出疑和學(xué)生推導(dǎo)質(zhì)疑的你來(lái)我往之中。本文所提出的實(shí)務(wù)推導(dǎo)法即緣于此教學(xué)觀點(diǎn)，希望從會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)出發(fā)讓學(xué)生自主尋求 實(shí)務(wù)處理中所需要的條件，從而推導(dǎo)出需要的概念，進(jìn)而用概念來(lái)反方向論證實(shí)務(wù)處理方法的正確性。

在實(shí)施實(shí)務(wù)推導(dǎo)法的過(guò)程中，以承租人會(huì)計(jì)處理為例，所謂實(shí)務(wù)推導(dǎo)法即從承租人實(shí)務(wù)處理入手，讓學(xué)生先思考在融資租賃中承租方需要在賬面對(duì)融資租入資產(chǎn)進(jìn)行確認(rèn)計(jì)量，另一方面需要確認(rèn)對(duì)出租方的債務(wù)，那么如何開展確認(rèn)與計(jì)量呢？首先，引導(dǎo)學(xué)生分析租入資產(chǎn)的入賬價(jià)值，通過(guò)啟發(fā)學(xué)生思考，有學(xué)生提出了公允價(jià)值計(jì)量，有同學(xué)提出了實(shí)際支付對(duì)價(jià)計(jì)量。其實(shí)這兩個(gè)回答正是符合了我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，即融資租入資產(chǎn)應(yīng)以最低租賃付款額的現(xiàn)值與公允價(jià)值兩者較低者來(lái)入賬。因?yàn)閷W(xué)生所提出的實(shí)際支付對(duì)價(jià)相當(dāng)于是最低租賃付款額的現(xiàn)值，因此順著學(xué)生的理解幫助學(xué)生推導(dǎo)出最低租賃付款額的概念，并引發(fā)第二輪的思考，即最低租賃付款額需要折現(xiàn)，那么折現(xiàn)率怎么選呢？在探討的過(guò)程中我們通過(guò)租賃的實(shí)質(zhì)即出租方提供資產(chǎn)使用，其目的肯定會(huì)獲利，那么出租人的獲利率是否可以做為折現(xiàn)率呢？因此又慢慢引導(dǎo)學(xué)生推論出租賃內(nèi)含利率，即在租賃開始日，使最低租賃收款額的現(xiàn)值與未擔(dān)保余值的現(xiàn)值之和等于租賃資產(chǎn)公允價(jià)值與出租人的初始直接費(fèi)用之和的折現(xiàn)率。然后讓學(xué)生從出租人獲利出發(fā)推導(dǎo)出承租人的租金其實(shí)是本金償還與利息支付兩部分構(gòu)成，因此推導(dǎo)出未確認(rèn)融資費(fèi)用，接著又在實(shí)務(wù)中提出未確認(rèn)融資費(fèi)用如何分?jǐn)偟膯?wèn)題。后來(lái)就分析了實(shí)際利率法，并讓學(xué)生通過(guò)討論推導(dǎo)出實(shí)際利率法分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用時(shí)如何選擇分?jǐn)偮?，即如果融資租入資產(chǎn)以最低租賃付款額的現(xiàn)值入賬，那么分?jǐn)偮示瓦x擇當(dāng)時(shí)的折現(xiàn)率，如果融資租入資產(chǎn)以公允價(jià)值入賬，那么需要重新計(jì)算分?jǐn)偮?，該分?jǐn)偮适鞘棺畹妥赓U付款額的現(xiàn)值與租賃資產(chǎn)公允價(jià)值相等時(shí)候的折現(xiàn)率。對(duì)于初始入賬價(jià)值及未確認(rèn)融資費(fèi)用分?jǐn)倖?wèn)題理清之后，學(xué)生對(duì)承租人的賬務(wù)處理就不存在很大難度了，此教學(xué)過(guò)程可以總結(jié)為融資租賃定義融資租賃判斷條件融資租入資產(chǎn)入賬價(jià)值的確認(rèn)最低租賃付款額及其現(xiàn)值未確認(rèn)融資費(fèi)用租賃內(nèi)含利率及實(shí)際利率法承租人會(huì)計(jì)處理。

三、融資租賃課堂教學(xué)效果比較

在運(yùn)用不同的教學(xué)方法講解完融資租賃賬務(wù)處理之后，對(duì)兩個(gè)班的同學(xué)進(jìn)行了教學(xué)效果的問(wèn)卷調(diào)查，對(duì)于會(huì)計(jì)一班實(shí)際發(fā)放問(wèn)卷81份，回收問(wèn)卷81份，有效問(wèn)卷81份，對(duì)于會(huì)計(jì)二班實(shí)際發(fā)放問(wèn)卷79份，回收問(wèn)卷79份，有效問(wèn)卷79份。問(wèn)卷設(shè)計(jì)主要分為三個(gè)版塊，包括相關(guān)概念定義的理解，相關(guān)項(xiàng)目計(jì)算、核算程序及賬務(wù)處理。本文對(duì)兩種教學(xué)方法的教學(xué)效果對(duì)比正是從這三個(gè)方面進(jìn)行具體分析。

（一）相關(guān)概念理解程度對(duì)比分析 通過(guò)對(duì)問(wèn)卷的統(tǒng)計(jì)分析可以發(fā)現(xiàn)，在相關(guān)概念定義部分，重點(diǎn)考察了學(xué)生對(duì)于融資租賃、 最低租賃付款額、最低租賃收款額、未確認(rèn)融資費(fèi)用、未實(shí)現(xiàn)融資收益及租賃內(nèi)含利率。問(wèn)卷結(jié)果顯示出，兩種方法下對(duì)于融資租賃、 最低租賃付款額、最低租賃收款額、未確認(rèn)融資費(fèi)用及未實(shí)現(xiàn)融資收益的理解處于差不多的水平，均有60%左右的同學(xué)完全理解相關(guān)定義。但是對(duì)于租賃內(nèi)含利率的理解，在概念引入法下僅有35.7%的同學(xué)表示完全理解，而實(shí)務(wù)推導(dǎo)法下有52.9%的同學(xué)表示完全理解，高于概念引入法17.2個(gè)百分點(diǎn)。究其原因應(yīng)該是在通過(guò)實(shí)務(wù)推導(dǎo)法非常形象地啟發(fā)學(xué)生自主思考，深入理解了租賃內(nèi)含利率的產(chǎn)生原由，在不斷自主推導(dǎo)概念過(guò)程中加深了學(xué)生的印象。

（二）相關(guān)項(xiàng)目計(jì)算理解程度對(duì)比分析 在第二板塊的對(duì)比分析中，重點(diǎn)對(duì)比的是各種項(xiàng)目的計(jì)算方面。在具體調(diào)查過(guò)程中選擇了最低租賃付款額及現(xiàn)值、最低租賃收款額、未確認(rèn)融資費(fèi)用及分?jǐn)?、未?shí)現(xiàn)融資收益及分?jǐn)偟挠?jì)算。通過(guò)對(duì)問(wèn)卷數(shù)據(jù)的統(tǒng)計(jì)分析可以看出，兩種方法下對(duì)于最低租賃付款額、最低租賃收款額、未確認(rèn)融資費(fèi)用及未實(shí)現(xiàn)融資收益的計(jì)算方面教學(xué)效果差別不大，均有51%左右的同學(xué)表示完全會(huì)計(jì)算，但是對(duì)于最低租賃付款額現(xiàn)值、未確認(rèn)融資費(fèi)用分?jǐn)偧拔磳?shí)現(xiàn)融資收益分?jǐn)偟挠?jì)算就存在明顯差異了。在這幾方面的對(duì)比中發(fā)現(xiàn)，概念引入法下能完全會(huì)計(jì)算的占比僅有19.8%，而實(shí)務(wù)推導(dǎo)法下完全會(huì)計(jì)算的占到38.6%，高于概念引入法18.8個(gè)百分點(diǎn)。這正是由于實(shí)務(wù)推導(dǎo)法下由學(xué)生自己推導(dǎo)出了如何使用實(shí)際利率法進(jìn)行分?jǐn)?，也得益于?shí)務(wù)推導(dǎo)法下對(duì)租賃內(nèi)含利率及分?jǐn)偮实睦斫狻?/p>

（三）賬務(wù)處理理解程度對(duì)比分析 對(duì)于融資租賃學(xué)習(xí)的最后重點(diǎn)則是賬務(wù)處理。在融資租賃中分為承租人的賬務(wù)處理與出租人的賬務(wù)處理，包括了初始確認(rèn)計(jì)量，后續(xù)租金支付收取的確認(rèn)計(jì)量以及租期界滿后的相關(guān)確認(rèn)計(jì)量問(wèn)題。其中的重點(diǎn)及難點(diǎn)往往集中在實(shí)際利率法分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用及未實(shí)現(xiàn)融資收益環(huán)節(jié)。通過(guò)對(duì)問(wèn)卷的統(tǒng)計(jì)分析可以看出對(duì)于賬務(wù)處理方面概念引入法下完全理解的同學(xué)僅達(dá)到18.7%，而實(shí)務(wù)推導(dǎo)法下完全理解的同學(xué)達(dá)到36.9%，明顯高于概念引入法下18.2個(gè)百分點(diǎn)。由此可以看出，實(shí)務(wù)推導(dǎo)法的教學(xué)效果遠(yuǎn)遠(yuǎn)優(yōu)于概念引入法，究其原因在于實(shí)務(wù)推導(dǎo)法下是引導(dǎo)學(xué)生自主推導(dǎo)出了實(shí)際利率法的核算程序，在學(xué)習(xí)中深入理解分拆性地學(xué)習(xí)了融資租賃的整個(gè)實(shí)務(wù)處理流程，因此在最終的處理過(guò)程中更能體現(xiàn)出邏輯性，也能更好地進(jìn)行會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)處理了。

[本文系攀枝花學(xué)院會(huì)計(jì)學(xué)省級(jí)特色專業(yè)（編號(hào)：ZY0803）階段性研究成果]

參考文獻(xiàn)：

第8篇：未融資和融資的區(qū)別范文

一、融資租賃合同-新型的、獨(dú)立的合同形式

融資租賃是指由出租人根據(jù)承租人提出的條件和要求，與供貨商訂立購(gòu)買合同，買進(jìn)承租人所需的設(shè)備，并與承租人訂立租賃合同，在約定的期間內(nèi)將租賃物交由承租人使用，以收取租金的形式分期收回貨款、利息和其他費(fèi)用（注：李國(guó)安：《國(guó)際融資租賃法律問(wèn)題研究》，載《國(guó)際經(jīng)濟(jì)法論叢》，第1卷，法律出版社，1998年版，第319頁(yè)。）。融資租賃合同是指“出租人作為買受人與出賣人訂立買賣合同，購(gòu)買承租人指定的標(biāo)的物，提供給承租人使用、收益，承租人支付租金的合同。”（注：《中華人民共和國(guó)合同法（草案）》（第六稿），第233條。）

（一）其法律特征主要有以下幾點(diǎn)。

1.由三方當(dāng)事人和兩個(gè)合同構(gòu)成。融資租賃合同由購(gòu)買合同（出租人與供貨商簽訂的）和租賃合同（出租人與承租人簽訂的）構(gòu)成，這兩個(gè)合同互相對(duì)應(yīng)、互相銜接，并互為存在的條件。承租人雖然不是購(gòu)買合同的當(dāng)事人，但也應(yīng)該認(rèn)可購(gòu)買合同的有關(guān)條款（與承租人有關(guān)的條款均應(yīng)經(jīng)承租人確認(rèn)，且未經(jīng)其同意不得加以修改）。供貨商雖非租賃合同的當(dāng)事人，但也應(yīng)認(rèn)可購(gòu)買合同的標(biāo)的物將成為租賃合同的標(biāo)的物，并由供貨商直接向承租方發(fā)貨。

2.融資租賃合同中的出租方在租賃期間內(nèi)對(duì)租賃物保留所有權(quán)，承租人僅享有使用權(quán)。在財(cái)產(chǎn)所有權(quán)沒(méi)有正式轉(zhuǎn)讓的情況下，承租人要支付約定的諸如保險(xiǎn)費(fèi)、稅捐、維護(hù)費(fèi)及折舊費(fèi)等，而這些費(fèi)用不包括在租金內(nèi)。

3.融資租賃合同的任何一方當(dāng)事人一般不得在合同期限內(nèi)以任何理由（不論合同中是否訂有此類條款）撤銷，即不得中途解約，但在少數(shù)情況下允許解除。

4.出租人一般不承擔(dān)租賃物瑕疵的擔(dān)保責(zé)任。關(guān)于租賃物的瑕疵擔(dān)保責(zé)任通常都是在購(gòu)買合同中規(guī)定由供貨商承擔(dān)。

5.融資租賃合同的租賃期限一般都是長(zhǎng)期的，一般占租賃物估計(jì)壽命的大部分（約占75％以上）。租賃期滿后，承租人有廉價(jià)購(gòu)買租賃物的選擇權(quán)。

（二）融資租賃合同的上述法律特征，使它與傳統(tǒng)的財(cái)產(chǎn)租賃合同、分期付款買賣合同和借貸合同具有顯著區(qū)別，是一種新型、獨(dú)立的合同形式。（注：因此，在新合同法未公布之前，學(xué)者們稱之為無(wú)名契約。）在實(shí)踐中，由于缺乏有關(guān)融資租賃方面的法規(guī)，人們往往混淆了這幾種合同的概念，因此筆者認(rèn)為有必要分清后三者與融資租賃合同之間的區(qū)別。

1.融資租賃合同與傳統(tǒng)租賃合同的區(qū)別。

①在融資租賃合同中，出租人是根據(jù)承租人的要求，從承租人選定的制造商或批發(fā)商購(gòu)入承租人選擇的租賃物，這一點(diǎn)與傳統(tǒng)租賃合同是不同的，在傳統(tǒng)租賃合同中，出租人出租的財(cái)產(chǎn)一般是根據(jù)自己的意愿擁有或購(gòu)買的。這種在法律性質(zhì)上的區(qū)別的經(jīng)濟(jì)原因在于融資租賃合同的融資性，即對(duì)承租人借貸購(gòu)買租賃物所需資金。

②融資租賃合同不具有繼續(xù)性。融資租賃合同中，租賃物是出租人特別為承租人的使用目的而購(gòu)買的，出租人的意圖僅僅是從承租人那里收回購(gòu)買租賃物的成本和預(yù)計(jì)的利潤(rùn)。出租人一旦根據(jù)承租人的指定購(gòu)買租賃物，即已履行自己所負(fù)義務(wù)，因而有權(quán)從該承租人那里收回全部成本和利潤(rùn)，而不問(wèn)承租人是否繼續(xù)使用、租賃物是否有瑕疵及發(fā)生毀損滅失危險(xiǎn)，也不允許承租人中途解約及拒付解約后的租金。由此可見，融資租賃合同不具有繼續(xù)性。然而傳統(tǒng)租賃合同卻具有繼續(xù)性的特征。在傳統(tǒng)租賃合同中，出租人按期繼續(xù)收取租金與承租人的繼續(xù)使用租賃物之間是一種對(duì)價(jià)關(guān)系，當(dāng)承租人不能繼續(xù)使用租賃物時(shí)，可以拒絕給付租金。

③在融資租賃合同中，承租人不得中途解約，租賃物因意外事故毀損滅失的危險(xiǎn)及維修義務(wù)由承租人承擔(dān)，并且出租人享有瑕疵擔(dān)保免責(zé)的權(quán)利。而在傳統(tǒng)租賃合同中情況則截然相反：出租人負(fù)有租賃物的瑕疵擔(dān)保責(zé)任和維修義務(wù)，并負(fù)擔(dān)租賃物因意外事故毀損滅失的危險(xiǎn)和稅捐等。而承租人則在不繼續(xù)使用租賃物時(shí)可以解除合同。

2.融資租賃合同與分期付款買賣合同的區(qū)別。

①融資租賃合同不具有分期付款買賣合同有償轉(zhuǎn)讓財(cái)產(chǎn)所有權(quán)的本質(zhì)。分期付款買賣合同屬于買賣合同的一種，而買賣合同是當(dāng)事人約定一方移轉(zhuǎn)財(cái)產(chǎn)所有權(quán)與另一方，而由另一方支付價(jià)款的合同。在買賣合同中，賣方的意圖在于出讓財(cái)產(chǎn)所有權(quán)，從而獲得相應(yīng)的價(jià)款；買方的意圖在于支付價(jià)款而獲取財(cái)產(chǎn)所有權(quán)?？梢?，買賣合同的本質(zhì)是以等價(jià)有償方式轉(zhuǎn)讓財(cái)產(chǎn)所有權(quán)。在融資租賃合同中承租人的意圖在于以支付租金為代價(jià)獲得租賃期間內(nèi)對(duì)租賃物的使用權(quán)；出租人的意圖則在于獲取租金。在整個(gè)租賃期間內(nèi)，出租人始終擁有租賃物的所有權(quán)，承租人并沒(méi)有獲得該租賃物的所有權(quán)，并且也不存在這種可能。

②當(dāng)融資租賃合同租賃期間界滿后，租賃物的所有權(quán)歸屬可能因承租人的選擇權(quán)而有所不同。租賃期間界滿時(shí)，承租人有三種選擇權(quán)以確定租賃物所有權(quán)的歸屬。即承租人可以將租賃物退還給出租人，或者行使續(xù)租權(quán)，或者可以支付租賃物的殘值為對(duì)價(jià)而獲得租賃物的所有權(quán)。而在分期付款買賣合同中，買方有獲取買賣財(cái)產(chǎn)所有權(quán)的期待權(quán)，即在支付最后一筆價(jià)款后可以取得買賣財(cái)產(chǎn)的所有權(quán)。

3.融資租賃合同與借貸合同的區(qū)別。

①在融資租賃合同中，出租人在租賃期間內(nèi)始終保留對(duì)租賃物的所有權(quán)，而在借貸合同中，出借財(cái)產(chǎn)一旦交付給借用人，所有權(quán)就發(fā)生轉(zhuǎn)移，即所有權(quán)由出借人轉(zhuǎn)移給借用人。

②融資租賃合同的標(biāo)的物為特定物，且租賃期間界滿時(shí)，一般不要求承租人必須返還該特定物，而是享有三種選擇權(quán)（如前述）。而借貸合同的標(biāo)的物是種類物，借用人到期就必須返還和借用物同類的物。

③在融資租賃合同中，標(biāo)的物并不是由出租人直接交給承租人的，而是由供貨商交給承租人的。而在借貸合同中，出租人應(yīng)直接向借用人交付標(biāo)的物。

由以上的分析可以看出，融資租賃合同雖然具有傳統(tǒng)租賃合同、分期付款買賣合同以及借貸合同的某些特征，但融資租賃合同與傳統(tǒng)租賃合同、分期付款買賣合同以及借貸合同在法律性質(zhì)上的區(qū)別是顯而易見的。因而，融資租賃合同不可能簡(jiǎn)單地劃歸其中任何一種類型的合同，它應(yīng)該是一種新型的、獨(dú)立的合同形式。分析融資租賃合同的法律性質(zhì)、區(qū)分融資租賃合同與其它合同形式的法律意義在于適用不同的法律規(guī)定，當(dāng)事人享有不同的權(quán)利，承擔(dān)不同的義務(wù)，產(chǎn)生不同的法律后果。

二、融資租賃合同若干特殊條款分析

（一）租賃物交付條款。

融資租賃合同一般都規(guī)定由供貨商向承租人交付租賃物。

盡管，在融資租賃中租賃物的選定與受領(lǐng)權(quán)一般規(guī)定由承租人直接行使，但是，由于融資租賃在法律性質(zhì)上除具有強(qiáng)烈的融資性質(zhì)外，同時(shí)又存在民事租賃的要素。因此，根據(jù)傳統(tǒng)的民事租賃理論，出租人必須負(fù)擔(dān)租賃物的交付義務(wù)，即由出租人將租賃物直接交付給承租人。然而，由于融資租賃又不是純粹的傳統(tǒng)民事租賃關(guān)系，它是以租賃合同的法律形式達(dá)到實(shí)現(xiàn)融資的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)的目的，兼具租賃和融資雙重性質(zhì)。因此，融資租賃合同并不要求出租人直接地向承租人履行其交付義務(wù)，而是由供貨商直接向承租人交付租賃物。

也就是說(shuō)，融資租賃合同中，出租人不必到交付現(xiàn)場(chǎng)確認(rèn)交付租賃物的存在，不必直接向承租人履行交付義務(wù)，這種交付并非現(xiàn)實(shí)形態(tài)的而是觀念意義上的交付。在實(shí)際履約過(guò)程中，一般以承租人向出租人發(fā)出租賃物的受領(lǐng)證為判定標(biāo)準(zhǔn)，即當(dāng)承租人從供應(yīng)商處取得租賃物且向出租人發(fā)出租賃物受領(lǐng)證后，即視為出租人已履行其交付義務(wù)。一旦承租人發(fā)出租賃物受領(lǐng)證，除出租人有重大歸責(zé)事由外，即就視為出租人已履行其交付義務(wù)，即使租賃物并未交付，融資租賃合同的法律效力也不受影響。

（二）瑕疵擔(dān)保免責(zé)條款。

融資租賃合同中一般明文規(guī)定出租人不承擔(dān)瑕疵擔(dān)保責(zé)任，即所謂的瑕疵擔(dān)保免責(zé)條款。

瑕疵擔(dān)保免責(zé)條款是基于融資租賃合同的特定法律特征而設(shè)計(jì)的：①在融資租賃合同中，租賃物的種類、性能、規(guī)格、型號(hào)、商標(biāo)等，以及供貨商均是由承租人根據(jù)自己的知識(shí)經(jīng)驗(yàn)選定，然后出租人再根據(jù)承租人的要求購(gòu)買的。承租人應(yīng)具備對(duì)租賃物的鑒別、檢驗(yàn)的知識(shí)經(jīng)驗(yàn)，因此，如果要求出租人承擔(dān)瑕疵擔(dān)保責(zé)任則顯失公平。從另一方面講，出租人缺乏商品、信息、經(jīng)驗(yàn)和處置能力，出租人僅僅是向承租人提供融資罷了，因而如果讓出租人承擔(dān)瑕疵擔(dān)保責(zé)任也講不通。②融資租賃合同的經(jīng)濟(jì)功能在于向承租人提供融資，具有金融的性質(zhì)，出租人既不對(duì)租賃物本身感興趣，也不對(duì)標(biāo)的物進(jìn)行實(shí)際占有和使用，而只是按照承租人的特別要求購(gòu)買租賃物的。承租人根據(jù)自己的知識(shí)、經(jīng)驗(yàn)和需要，選定租賃物的供貨商和租賃物，出租人完全按照承租人的指定購(gòu)買。因此，如果在此情況下仍由出租人承擔(dān)租賃物的瑕疵擔(dān)保責(zé)任，顯然不合情理。

當(dāng)然，瑕疵擔(dān)保免責(zé)并非意味著出租人在任何情況下都能援引而不受限制，有下列情況之一的，當(dāng)租賃物質(zhì)量、數(shù)量等存在問(wèn)題，在對(duì)供貨商索賠不著或不足時(shí)，出租人應(yīng)承擔(dān)賠償責(zé)任：①出租人根據(jù)租賃合同的約定完全是利用自己的技能和判斷為承租人選擇供貨商或租賃物的；②出租人為承租人指定供貨商或租賃物的；③出租人擅自變更承租人已選定的供貨商或租賃物的。（注：陳景先：《融資租賃合同及其法律適用》，載《云南法學(xué)》，1998年第2期，第88頁(yè)。）

（三）禁止中途解約條款。

融資租賃合同中一般都有類似“除合同約定條款外，未經(jīng)對(duì)方書面同意，任何一方不得中途變更或解除合同”的規(guī)定，即禁止中途解約條款。

融資租賃合同訂有禁止中途解約條款是由融資租賃合同的特性決定的：①對(duì)出租人而言，租賃物是由承租人自己選定的，一般不具備通用性，即使還給租賃公司，不能期待通過(guò)出賣租賃物收回殘存租金的相當(dāng)金額。而且，租賃財(cái)產(chǎn)的購(gòu)入價(jià)金、利息、固定資產(chǎn)稅、保險(xiǎn)費(fèi)、手續(xù)費(fèi)等，在租賃期間采用租金形式分期償還，如果允許承租人一方中途解約，將使出租人難以收回其投資。②對(duì)承租人而言，承租人之所以要向出租人承租租賃物，交付較貸款本息高得多的租金，主要是因?yàn)槌凶馊巳狈Y金難以獲得貸款，其作為承租人，在合同簽訂以前可能已投入相當(dāng)資金，做好生產(chǎn)準(zhǔn)備，若允許出租人中途解約，承租人可能遭受巨大損失。從另一方面講，如果承租人已支付了相當(dāng)?shù)淖饨?，這時(shí)若出租人中途解約，對(duì)承租人則是不公平的，因?yàn)槌凶馊酥Ц兜淖饨疠^貸款本息高得多，且租賃物是特定的，出租人中途解約后，承租人如要再購(gòu)進(jìn)同種租賃物是相當(dāng)困難的。

需要指出的是，某些特殊的情況是可以中途解約的，如在電子計(jì)算機(jī)及其他辦公機(jī)器的融資租賃中，由于技術(shù)更新迅速，承租人希望改用新型機(jī)器的，可以同出租人合意中途解約。

三、融資租賃合同當(dāng)事人違約及其救濟(jì)

（一）出租人違約及其救濟(jì)。

在租賃物未交付、交付遲延或租賃物與合同不符時(shí)，對(duì)于出租人，承租人有權(quán)：①拒收租賃物，除非出租人已提供了符合合同規(guī)定的租賃物對(duì)其違約做出補(bǔ)救；②終止租賃合同，并有權(quán)收回預(yù)付的任何租金及款項(xiàng)（但應(yīng)減去承租人從租賃物上獲得的利益和合理金額）；③提留根據(jù)租賃合同應(yīng)付的租金，直到出租人對(duì)其違約做出補(bǔ)救，提供符合租賃合同規(guī)定的租賃物或者承租人喪失了拒收租賃物的權(quán)利；④融資租賃合同一般約定出租人不承擔(dān)租賃物的瑕疵擔(dān)保責(zé)任。但是，當(dāng)出租人選擇供貨商時(shí)，此責(zé)任不能免除；當(dāng)出租人明知租賃物有瑕疵時(shí)，不能免除；當(dāng)出租人與供貨商不可分時(shí)，如系其子公司、分公司等，亦不可免除，而應(yīng)視為根本違約行為，承租人有權(quán)拒收租賃物并解除合同。當(dāng)然，承租人仍保留其對(duì)抗供應(yīng)商的權(quán)利。

盡管應(yīng)注意保護(hù)承租人的合法權(quán)益，但同時(shí)對(duì)承租人尋求上述救濟(jì)措施時(shí)還應(yīng)受到一定限制：承租人不應(yīng)因?yàn)椴唤回?、交貨遲延或交付不符的租賃物而享有針對(duì)出租人的其他請(qǐng)求權(quán)，除非這些是由出租人的作為或不作為所造成的。即在一般情況下，因供貨商不交貨、遲延交貨或交貨不符合合同規(guī)定時(shí)，而造成承租人損失，只要不是由出租人的作為或不作為造成的，承租人即沒(méi)有針對(duì)出租人的損害賠償請(qǐng)求權(quán)。

（二）承租人違約及其救濟(jì)。

在融資租賃合同中，承租人違約往往是指承租人擅自中途解約、不支付租金等情況，出租人為維護(hù)自身的合法權(quán)益可采取違約救濟(jì)措施：①首先，出租人可以收取未付的到期租金以及利息和損害賠償；②其次，當(dāng)承租人的違約行為構(gòu)成根本違約行為時(shí)，出租人可以根據(jù)融資租賃合同的規(guī)定要求承租人加速支付未到期租金或者終止租賃合同。但是，在違約尚可補(bǔ)救的情況下，出租人應(yīng)通知承租人，并給予其一個(gè)對(duì)違約做出補(bǔ)救的合理機(jī)會(huì)，否則出租人不得行使上述權(quán)利。救濟(jì)的法律后果是，租賃合同繼續(xù)履行，承租人不但支付未付租金，而且預(yù)先支付其余未到期租金。出租人提前實(shí)現(xiàn)回收全部投資并獲得利潤(rùn)的目的，并且獲得加快支付租金部分利息利益。③解除合同。出租人行使單方解約權(quán)，終止租賃合同的法律效力，并在終止合同后，恢復(fù)對(duì)租賃物的占有，并且追償賠償金。

第9篇：未融資和融資的區(qū)別范文

公允價(jià)值變動(dòng)損益是指一項(xiàng)資產(chǎn)在取得之后的計(jì)量，即后續(xù)采用公允價(jià)值計(jì)量模式時(shí)，期末資產(chǎn)賬面價(jià)值與其公允價(jià)值之間的差額。我國(guó)新準(zhǔn)則規(guī)定要對(duì)交易性金融資產(chǎn)、交易性金融負(fù)債以及采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)等計(jì)算利得和損失，并計(jì)人當(dāng)期損益。

以交易性金融資產(chǎn)為例，在資產(chǎn)負(fù)債表日，企業(yè)應(yīng)按交易性金融資產(chǎn)的公允價(jià)值高于其賬面余額的差額，借記“交易性金融資產(chǎn)――公允價(jià)值變動(dòng)”科目，貸記“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目；公允價(jià)值低于其賬面余額的差額作相反的會(huì)計(jì)分錄。

出售交易性金融資產(chǎn)時(shí)，應(yīng)按實(shí)際收到的金額，借記“銀行存款”等科目，按該金融資產(chǎn)的賬面余額，貸記“交易性金融資產(chǎn)”科目，按其差額，借記或貸記“投資收益”科目；同時(shí)，將原計(jì)入該金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動(dòng)轉(zhuǎn)出，借記或貸記“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目，貸記或借記“投資收益”科目。

期末，將“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目的余額轉(zhuǎn)入“本年利潤(rùn)”科目，結(jié)轉(zhuǎn)后本科目無(wú)余額。

根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第30號(hào)――財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)》的規(guī)定，在利潤(rùn)表中公允價(jià)值變動(dòng)損益要單獨(dú)披露，即以“公允價(jià)值變動(dòng)收益”項(xiàng)目列示，作為“營(yíng)業(yè)利潤(rùn)”的一部分。

可以看出，當(dāng)資產(chǎn)公允價(jià)值發(fā)生變動(dòng)年度和出售年度一致的情況下，將公允價(jià)值變動(dòng)損益作為營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的一部分進(jìn)行列示較為合理，因?yàn)榇藭r(shí)的公允價(jià)值變動(dòng)損益是一種已實(shí)現(xiàn)的持有損益，將其作為當(dāng)期損益計(jì)入營(yíng)業(yè)利潤(rùn)是合理的；但在資產(chǎn)公允價(jià)值發(fā)生變動(dòng)和出售年度不一致的情況下，還作同樣的會(huì)計(jì)處理則存在不足之處，因?yàn)榇藭r(shí)資產(chǎn)并未出售，其公允價(jià)值變動(dòng)損益是一種未實(shí)現(xiàn)的持有損益，再將其作為當(dāng)期損益計(jì)人營(yíng)業(yè)利潤(rùn)會(huì)使會(huì)計(jì)報(bào)表信息歪曲，喪失了其相關(guān)性，報(bào)表使用者將會(huì)對(duì)當(dāng)期的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)產(chǎn)生誤解。

二、持有損益的相關(guān)介紹

國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則(IASC)將持有損益稱為利得和損失。

(1)已實(shí)現(xiàn)的持有損益。已實(shí)現(xiàn)的持有損益是指已銷售或處置資產(chǎn)項(xiàng)目的持有損益。如已銷售商品的賬面歷史成本為5000元，出售的現(xiàn)時(shí)價(jià)格8000元，這二者之間的差額3000元即為銷售商品已實(shí)現(xiàn)的持有損益或稱之為持有利得；又如固定資產(chǎn)根據(jù)其歷史成本計(jì)提的折舊為1000元，以重置成本為基礎(chǔ)計(jì)提的折舊為1200元，由此而產(chǎn)生的差額200元即為企業(yè)的持有利得。

(2)未實(shí)現(xiàn)的持有損益。未實(shí)現(xiàn)的持有損益是指期末企業(yè)持有資產(chǎn)項(xiàng)目所產(chǎn)生的持有損益。如期末企業(yè)持有的存貨歷史成本為5000元，期末的重置成本為4000元，由此，就產(chǎn)生了1000元的持有損益或稱之為持有損失；又如企業(yè)固定資產(chǎn)未提折舊的部分發(fā)生的升值或減值的金額均屬于企業(yè)的持有損益。

持有損益所依據(jù)的理論不同，其會(huì)計(jì)處理也有所不同。

在財(cái)務(wù)資本保全觀下將企業(yè)本期的持有損益作為收入，計(jì)人收益表。財(cái)務(wù)資本保全觀是指把資本視為一種財(cái)務(wù)現(xiàn)象，要求所有者投入或再投入的資本保持完整，而收益反映以貨幣表示的凈資產(chǎn)的增加。在名義貨幣下定義資本保全，不考慮通貨膨脹、物價(jià)上漲等因素。持這種觀點(diǎn)的人將收益定義為可以被分配的最大數(shù)額，但分配后仍能保持與期初相同的投資水平的財(cái)務(wù)資本。這種處理方法在國(guó)際上比較通用，我國(guó)將公允價(jià)值變動(dòng)損益列入利潤(rùn)表，構(gòu)成營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的一部分正是采用了該方法。但是應(yīng)用這一方法是有前提條件的，即物價(jià)水平必須較為平穩(wěn)。所以，在我國(guó)目前存在通貨膨脹，物價(jià)水平不斷攀升的經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，使用這種會(huì)計(jì)處理方法不太合適。

在實(shí)體資本保全觀下將持有損益作為資本項(xiàng)目調(diào)整，計(jì)人資本公積，不再作為收益處理。實(shí)體資本保全觀把資本視為一種實(shí)體現(xiàn)象，指所有者投入或再投入的資源代表的實(shí)際生產(chǎn)能力，其考慮的是期末與期初的實(shí)際生產(chǎn)能力而非僅僅是名義貨幣。持這種觀點(diǎn)的人將收益定義為在某一期間內(nèi)，可以被分配的最大數(shù)額但分配后仍能保持與期初相同的經(jīng)營(yíng)能力。由于重置成本的變化可能會(huì)在損害主體經(jīng)營(yíng)能力的情況下被分配，因此，持這種觀點(diǎn)的人就將重置成本的變化視為資本調(diào)整。這種處理方法強(qiáng)調(diào)了企業(yè)實(shí)際的生產(chǎn)能力，因而適用于物價(jià)波動(dòng)較為劇烈的經(jīng)濟(jì)環(huán)境。